PSAK – 22 : Kombinasi Bisnis

Transcription

PSAK – 22 : Kombinasi Bisnis
PSAK – 22 : Kombinasi Bisnis
1
Agenda
1
Pendahuluan
2
Metode Akuisisi
3
Akuntansi dan Pengukuran setelah Pengakuan Awal 4
Pengungkapan
5
Ketentuan Transisi
Ketentuan Transisi
2
PSAK ‐ 22
ISI
Metode Akuisisi
Akuntansi dan
Pengukuran
k
setelah
l h
Pengakuan Awal
Pengungkapan
k
Pedoman Aplikasi
ƒ Efektif berlaku 2011
ƒ Menggantikan PSAK
22 1994
3
Teori konsolidasi
•
•
Entity Theory menganggap entitas konsolidasi sebagai satu entitas
tersendiri y
yang
g dimiliki oleh induk dan non p
pengendali
g
Parent Theory menganggap konsolidasi sebagai perpanjangan
entitas induk
Atribut
Entity Theory
Parent Theory
Perbedaan fair value dari
aset dan liabilitas
terindentifikasi p
pada saat
akuisisi
Diakui penuh,
mencerminkan hak untuk
induk dan non pengendali
pengendali.
Hanya diakui
sebesar hak induk
Penyajian pihak non
pengendali / NCI
Sebagai bagian dari
ekuitas
Tidak sebagai equity
atau utang (sebelum
ekuitas)
Goodwill
Goodwill merupakan aset
entitas yang diakui penuh
pada tanggal akuisis
Goodwill hanya milik
induk
4
PSAK – 22 dan IFRS 3R Business Combination
PSAK 22 1994
PSAK 22 2010
•
•
•
•
•
•
•
•
Kecuali
• Under common
control
• Ventura bersama
Purchase dan Polling of
interest
Komponen harga
perolehan
Panduan tersendiri
untuk menentukan nilai
wajar
Diukur dengan nilai
wajar saat perolehan
tidak ada penilaian
kembali
Berdasarkan nilai
tercatat netto
Goodwill Æ parent
• Diamortisasi
Di
ti
i
• Neg goodwiil diakui
Ruang Lingkup
Metode Pencatatan
•
Biaya akuisisi
•
Pengukuran aset dan liab
•
•
Akuisisi bertahap
•
Non Pengendali
•
Goodwill
5
Kecuali
• UCC
• Ventura bersama
• Akuisisi aset
Metode Akuisisi
Dibebankan periode
berjalan
Mengikuti SAK lain
Diukur kembali, selisih
diakui laba/rugi
Berdasarkan nilai wajar
/ porsi aset identifikasi
Goodwill Æ entity
• impairment
• Neg
N
goodwiil
d iil –
laba/rugi
Perbedaan dengan PSAK 22 dan IFRS 3
Tanggal effektif
Penerapan dini
dihilangkan
Ketentuan transisi
• Goodwill
• Negatif goodwill
• Aset tidak berwujud
• Investasi metode ekuitas
PSAK 22
2010
6
Prinsip dalam PSAK 22 / IFRS R3
Double Column Approach
Excluded elements
Goodwill
Consideration
transferred
Previously
held interest
Non‐controlling
interest
Identifiable
assets and
assets
a d
liabilities
© 2009
7
Prinsip dalam IFRS 3R
Excluded elements (IFRS 3R)
Excluded elements are p
payments
y
made
at the time of the acquisition which do not
form part of consideration transferred.
Consider (a) reasons for the transaction;
(b) who initiated the transaction; (c) timing
of the transaction. [App B para B50].
Examples
ƒ Transaction costs. [para 53].
ƒ Settlement of pre-existing relationships. [para
52].
ƒ Remuneration for future employee services.
[para 52].
ƒ Reimbursement for paying the acquirer’s
acquisition costs. [para 52].
ƒ Costs to issue debt or equity. [para 53].
ƒ Payment for Indemnification assets. [para
57].
Goodwill
Goodwill is residual
Full or partial goodwill depends
on measurement of NCI
Bargain purchase
Re-assess fair values (Para 36)
Recognise gain in profit or loss
(Para 34)
© 2009
8
Prinsip dalam IFRS 3R
Consideration transferred
Components
p
((Para 37))
ƒAssets transferred
ƒLiabilities incurred by acquirer to former owners
ƒEquity interests issued by acquirer
ƒAll consideration is recognised and measured at fair value
Forms of consideration transferred (examples)
ƒ Cash, other assets, businesses or subsidiaries of the acquirer
ƒ Contingent consideration (Para 39,40)
ƒ Equity instruments, options, warrants 37)
ƒ Deferred consideration
ƒ Replacement share awards (Para B56)
Contingent consideration (39, 40, 58)
ƒ Classify as liability or equity
ƒ Equity is not re-measured
ƒ Liability is re-measured through profit or loss
© 2009
9
Prinsip dalam IFRS 3R
Previously
held interest
held interest
(Para 42)
• Re-measure a
previously held
interest at its
acquisition date fair
value
• Recognise a gain or
loss in profit or loss
• Recycle items of
other
comprehensive
h
i
income
Identifiable assets and Liabilities assumed
Recognized
g
if:
ƒ Definition of assets and liabilities is met at the
acquisition date; and
ƒ They are part of what was exchanged in the business
combination (Para 11
11,12)
12)
Identifiable assets and liabilities assumed are
measured at fair value (Para 18)
Exceptions to the recognition and/or remeasurement
• Contingent liabilities (Para 22,23)
• Income taxes (Para 24,25)
• Employee benefits (Para 26)
• Indemnification assets (Para 27,28)
• Re-acquired rights (Para 29)
• Share-based payment awards (Para 30)
• Assets held for sale (Para 31)
Measurement period (Para 45-50)
© 2009
10
Prinsip dalam IFRS 3R
Non‐controlling
I t
Interest
t
ƒ Measure NCI either at fair
value or at the NCI’s
proportionate
p
p
share of the
acquiree’s identifiable net
assets (Para 19; B 44, 45)
ƒ Measurement choice for
each combination
ƒ NCI measurement
determines goodwill
Identifiable assets and Liabilities
assumed
Areas to watch out for:
ƒ Contracts should be re-assessed except
p
for insurance and leases (Para 15-17)
ƒ All identifiable assets are recognised
(Para B31-40)
ƒ Restructuring provisions are rarely
recognised (Para 11)
ƒ Measurement period (Para 45-50)
© 2009
11
Pengukuran setelah akuisisi &Transisi
Subsequent remeasurement
(Para 54-58)
Transitional provisions
(Para 65-67)
• Reacquired rights
• All assets and liabilities that arose from
q
are g
grandfathered
Pre-3R acquisitions
• Contingent liabilities
• Changes in deferred taxes assets (DTA) –
• Indemnification assets
• Contngent consideration
• Previously recognised changes to
DTA are grandfathered
df th d
• Changes post 3R adoption –
recognised in income statement
unless
nless viewed
ie ed as a meas
measurement
rement
period adjustment
• Changes in contingent consideration
related to a Pre-3R
Pre 3R acquisitions continue
to be adjusted against goodwill
© 2009
12
Tujuan
Meningkatkan relevansi, keandalan, daya banding informasi
mengenai kombinasi bisnis dan dampaknya
Mengukur aset
teridentifikasi,
liabilitas yang
diambil alih dan
kepentingan non
pengendali
Mangakui dan
mengukur
goodwill atau
keuntungan
dari pembelian
diskon
Menentukan
jenis
informasi
yang
diungkapkan
13
Ruang Lingkup
Diterapkan
p
untuk transaksi atau peristiwa
p
lain
yang memenuhi definisi bisnis kombinasi, tidak
diterapkan untuk
1
Pembentukan
P
b t k
ventura bersama
2
3
Akuisi
Ak
i i asett atau
t
kelompok aset yang
bukan merupakan
suatu bisnis
Kombinasi
K
bi
i entitas
tit
atau bisnis
sepengendali (B01B04))
14
Identifikasi Kombinasi Bisnis
Kombinasi bisnis adalah suatu transaksi
atau peristiwa lain dimana pihak
pengakuisisi
k i i i memperoleh
l h pengendalian
d li
atas satu atau lebih bisnis.
“penggabungan sesungguhnya (true merger)”
atau
“penggabungan setara (merger of equals)”
15
Bisnis
Bisnis adalah suatu rangkaian terpadu dari kegiatan
dan aset yang mampu diadakan dan dikelola dengan
tujuan memberikan hasil dalam bentuk dividen, biaya
yang lebih rendah, atau manfaat ekonomi lainnya
secara langsung kepada investor atau pemilik, anggota,
atau peserta lainnya.
16
Metode Akuisisi
Entitas mencatat setiap kombinasi bisnis dengan
menerapkan metode akuisisi
akuisisi.
a
b
d
c
Pengidentifikasian
pihak pengakuisisi
Penentuan tanggal
akuisisi
Pengakuan dan
pengukuran goodwill
atau keuntungan dari
pembelian diskon
Pengakuan dan
pengukuran aset
teridentifikasi,
g diambil
liabilitas yyang
–alih dan kepentingan
non pengendali
17
Pihak pengakuisisi
Untuk setiap kombinasi bisnis, salah satu dari entitas yang
bergabung diidentifikasikan sebagai pihak pengakuisisi (06)
(06).
Entitas yang memperoleh pengendalian atas pihak yang
diakuisisi. (tidak jelas B14-B18)
1
Entitas yang
mengalihkan kas
atau aset atau
menimbulkan
li bilit
liabilitas
2
3
Menerbitkan ekuitas.
“Reverse acqusition”
penerbit = diakuisisi
Ukuran
relatifnya
signifikan
lebih besar
18
4
Berinisiatif
Telah ada
sebelum
kombinasi
Penentuan Tanggal Akuisisi
Pihak pengakuisisi mengidentifikasi tanggal akuisisi,
yaitu tanggal pihak pengakuisisi memperoleh
pengendalian atas pihak yang diakuisisi.
ƒ Tanggal pengakuisisi secara hukum mengalihkan imbalan, memperoleh aset, dan mengambil‐alih liabilitas pihak yang diakuisisi, yaitu tanggal penutupan.
ƒ Dapat terjadi sebelum atau sesudah tanggal penutupan.
ƒ Harus mempertimbangkan semua fakta dan keadaan
H
i b k
f k d k d
19
Pengakuan ‐ ketentuan
E l d d
Excluded elements
Consideration
transferred
Goodwill
Pada tanggal akuisisi, pihak pengakuisisi mengakui,
Identifiable
Previously
assets and
held interest
liabilities
secara terpisah dari goodwill, aset teridentifikasi
Non‐ontrolling
interest
yang diperoleh, liabilitas yang diambil-alih,
dan
kepentingan nonpengendali pihak yang diakuisisi.
diakuisisi
(par 10-11)
ƒ Harus memenuhi definisi aset dan kewajiban sesuai dengan j
g
KDPPLK pada tanggal akuisisi.
ƒ Merupakan bagian yang dipertukarkan antara pihak pengakuisisi dan pihak yang diakuisisi dalam transaksi k bi i bi i (
kombinasi bisnis (par 51‐53), bukan hasil transaksi terpisah ) b k h il
ki
i h
(SAK terkait).
ƒ Memungkinkan munculnya aset dan liabilitas yang sebelumnya tidak diakui oleh pihak yang diakuisisi
sebelumnya tidak diakui oleh pihak yang diakuisisi
ƒ Pengecualian 22‐28, Sewa operasi B28‐B40
20
Pengakuan ‐ klasifikasi
E l d d
Excluded elements
Consideration
transferred
Mengklasifikasikan atau menentukan aset Previously
teridentifikasi yang diperoleh dan liabilitas yang yang diperoleh dan liabilitas yang
held interest
Non‐ontrolling
diambil‐alih sebagaimana diperlukan untuk interest
menerapkan SAK lain.
Membuat klasifikasi atau penentuan tersebut
Membuat klasifikasi atau penentuan tersebut
berdasarkan pada persyaratan kontraktual, kondisi ekonomi, kebijakan operasional atau akuntansinya, dan kondisi terkait lainnya yang ada pada tanggal dan kondisi terkait
lainnya yang ada pada tanggal
akuisisi.
Goodwill
Identifiable
assets and
liabilities
ƒ Pengecualian atas kontrak sewa operasi dan kontrak asuransi dilihat kondisi kontrak pada tanggal akuisisi
asuransi, dilihat kondisi kontrak pada tanggal akuisisi
21
Prinsip Pengukuran
E l d d
Excluded elements
Goodwill
Consideration
transferred
Previously
Pihak pengakuisisi mengukur aset held interest
Non‐ontrolling
teridentifikasi yang diperoleh dan liabilitas
interest
yang diambil-alih dengan nilai wajar pada
tanggall akuisisi.
k i i i
Identifiable
assets and
liabilities
ƒ Pengukuran kepentingan nonpengendali baik pada nilai wajar atau pada proporsi kepemilikan non pengendali atas j
d
ik
ilik
d li
aset neto teridentifikasi dari pihak yang diakuisisi.
ƒ Pengukuran nilai wajar aset teridentifikasi tertentu dan kepentingan non pengendali (B41 45)
kepentingan non pengendali (B41‐45)
ƒ Pengecualian par 24‐31
22
Pengecualian Pengakuan Pengukuran
Pengecualian
Excluded elements
Consideration
C
id ti
transferred
Goodwill
Identifiable
ƒ Pengakuan Æ
Previously
assets and
held interest
liabilities
ƒ liabilitas kontijensi (PSAK 57 tidak berlaku) Non‐ontrolling
interest
ƒ Pengukuran dan pengakuan Æ
ƒ pajak penghasilan (PSAK 46), ƒ imbalan kerja (PASK 24), j (
),
ƒ aset idemnifikasi (nilai yang dijamin).
ƒ Pengukuran Æ
ƒ hak yang diperoleh kembali aset tak berwujud (B35
hak yang diperoleh kembali aset tak berwujud (B35‐36)
36), ƒ penghargaan pembayaran berbasis saham (PSAK 53), ƒ Aset dimiliki untuk dijual (PSAK 58)
23
Goodwill (32)
E l d d
Excluded elements
Consideration
transferred
Pihak pengakuisisi mengakui goodwill pada Previously
t
tanggal akuisisi yang diukur sebagai selisih l k iii
di k
b
i li ih
held interest
Non‐ontrolling
lebih (a) atas (b) :
interest
a) nilai agregat dari:
i.i Imbalan yang dialihkan
I b l
di lihk Æ nilai wajar tanggal il i j t
l
akuisisi (37);
ii. Kepentingan nonpengendali pada pihak yang diakuisisi; dan
diakuisisi; dan
iii. untuk kombinasi bisnis yang dilakukan secara bertahap (41 dan 42), nilai wajar pada tanggal akuisisi kepentingan ekuitas yang sebelumnya dimiliki oleh pihak pengakuisisi pada pihak yang
dimiliki oleh pihak pengakuisisi pada pihak yang
diakuisisi.
b) selisih jumlah dari aset teridentifikasi yang diperoleh dan liabilitas yang diambil alih pada
diperoleh dan liabilitas yang diambil‐alih pada tanggal akuisisi
Goodwill
Identifiable
assets and
liabilities
24
Goodwill (33)
Excluded elements
ƒ Jika kepentingan ekuitas pihak yang diakuisisi lebih andal goodwill ditentukan
diakuisisi lebih andal, goodwill ditentukan dengan nilai wajar tanggal akuisisi dari kepentingan ekuitas yang dialihkan.
ƒ Jika terdapat imbalan yang dialihkan Æ
Jik t d t i b l
di lihk Æ
nilai wajar kepentingan ekuitas pengakuisisi yang ditentukan dengan teknik penilaian (B46 49)
(B46‐49)
Consideration
C
id ti
transferred
Goodwill
Previously
held interest
Non‐ontrolling
interest
Identifiable
assets and
liabilities
25
Pembelian diskon (34‐36)
E l d d
Excluded elements
ƒ Jika jumlah b melebihi jumlah a, Æ pihak pengakuisisi mengakui keuntungan yang dih ilk d l
dihasilkan dalam laporan laba rugi pada tanggal l
l b
i d t
l
akuisisi.
ƒ Terjadi karena pembelian terpaksa atau karena pengecualian (22‐31)
ƒ Sebelum diakui, pihak pengakuisisi menilai kembali apakah telah mendidentifikasi dengan
kembali apakah telah mendidentifikasi dengan tepat seluruh aset yang diperoleh dan liabilitas yang dialihkan serta aset/kewajiban lain
Consideration
transferred
Goodwill
Previously
held interest
Non‐ontrolling
interest
Identifiable
assets and
liabilities
26
Imbalan yang dialihkan
E l d d
Excluded elements
ƒ Diukur dengan nilai wajar
ƒ Penjumlahan seluruh aset yang dialihkan pengakuisisi liabilitas yang diakui pengakuisisi
pengakuisisi, liabilitas yang diakui pengakuisisi dan kepentingan ekuitas yang diterbitkan oleh pengakuisisi.
ƒ Penghargaan karyawan Par 30.
Penghargaan karyawan Par 30
ƒ Nilai tercatat imbalan yang dialihkan dinilai dengan nilai wajar Æ keuntungan dan kerugian pada tanggal akuisisi, (kecuali tetap berada (
dalam entitas Ætidak boleh diakui).
Consideration
transferred
Goodwill
Previously
held interest
Non‐ontrolling
interest
Identifiable
assets and
liabilities
27
Imbalan kontijensi
E l d d
Excluded elements
Consideration
transferred
Goodwill
Previously
held interest
Non‐ontrolling
interest
Identifiable
assets and
liabilities
ƒ Imbalan kontijensi timbul karena kesepakatan
ƒ Mengakui imbalan kontijensi pada nilai wajar pada tanggal akuisisi.
d
l k
ƒ Diklasifikasikan sebagai liabilitas atau ekuitas berdasarkan definisi instrumen ekuitas (PSAK 50)
(
)
ƒ Pengakuisisi mengklasifikasikan hak atas imbal hasil yang dari imbalan yang dialihkan sebelumnya sebagai aset jika memenuhi kondisi
sebelumnya sebagai aset jika memenuhi kondisi tertentu (58)
28
Kepemilikan sebelumnya – akuisisi bertahap
Excluded elements
ƒ Pihak pengakuisisi mengukur kepentingan ekutias yang dimiliki sebelumnya pada pihak yang diakuisisi pada nilai wajar tanggal akuisisi
yang diakuisisi pada nilai wajar tanggal akuisisi dan mengakui keuntungan dan kerugian yang dihasilkan.
ƒ Jumlah yang diakui dalam pendapatan Jumlah yang diakui dalam pendapatan
komprehensif lain diakui dengan dasar yang sama sebagaimana dipersyaratkan jika pengakuisisi telah melepas secara langsung
pengakuisisi telah melepas secara langsung kepentingan ekuitas yang dimiliki sebelumnya.
Consideration
C
id ti
transferred
Goodwill
Previously
held interest
Non‐ontrolling
interest
Identifiable
assets and
liabilities
29
Kombinasi Bisnis tanpa pengalihan
ƒ Pengendalian dapat diperoleh tanpa adanya pengalihan imbalan termasuk:
imbalan, termasuk:
ƒ Pihak yang yang diakuisisi membeli kembali sahamnya sehingga pengakuisisi memperoleh pengendalian
ƒ Hilangnya hak veto yang sebelunnya menghalangi Hilangnya hak veto yang sebelunnya menghalangi
pengakuisisi untuk mengendalikan.
ƒ Pengakuisisi dan yang diakuisisi sepakat untuk mengkombinasikan bisnisnya dengan kontrak semata.
mengkombinasikan bisnisnya dengan kontrak semata. Contoh penggabungan dua bisnis bersama‐sama dalam satu kesepakatan gabungan (stapling arrangement) atau p
pembentukan perusahaan yang tercatat di dua bursa p
y g
(dual listed corporation)
Pengakuan sesuai PSAK ini, memunculkan kepentingan non pengendali yang dominan atau seluruhnya.
30
Periode Pengukuran
ƒ
ƒ
ƒ
ƒ
ƒ
Jika proses kombinasi bisnis belum selesai pada akhir periode
pelaporan maka pihak pengakuisisi melaporkan jumlah sementara
pelaporan,
untuk pos-pos (items) yang proses akuntansinya belum selesai.
Pihak pengakuisisi menyesuaikan secara retrospektif jumlah
sementara yang diakui pada tanggal akuisisi untuk mencerminkan
informasi baru yang diperoleh tentang fakta dan keadaan yang ada
pada tanggal akusisi dan berdampak pada pengukuran yang diakui.
Pihak pengakuisisi mengakui aset atau liabilitas tambahan jika
informasi baru diperoleh mengenai fakta dan keadaan yang ada
pada tanggal akuisisi
Periode pengukuran berakhir segera setelah pihak pengakuisisi
menerima informasi yang dicari tentang fakta dan keadaan yang
ada pada tanggal akuisisi atau mempelajari bahwa informasi lebih
tidak dapat diperoleh.
Periode pengukuran tidak boleh melebihi satu tahun dari tanggal
akuisisi.
31
Elemen yang dikeluarkan
Elemen yang dikeluarkan (51)
Elemen yang dikeluarkan (51)
ƒ
Hubungan antara pengakuisisi dan diakuisisi
sebelum negosiasi bisnis kombinasi dimulai.
ƒ
Harus mengidentifiikasi setiap jumlah yang bukan
bagian yang dipertukarkan.
ƒ
Pihak pengakuisisi mengakui hanya atas imbalan
yang dialihkan
di lihk untuk
t k pihak
ih k yang di
diakuisisi
k i i i serta
t
aset yang diperoleh dan liabilitas yang diambilalih yang dipertukarkan untuk pihak yang
diakuisisi sebagai bagian dari penerapan metode
akuisisi.
ƒ
Transaksi terpisah lainnya diperlakukan sesuai
dengan SAK yang relevan.
Excluded elements
Consideration
transferred
Goodwill
Previously
held interest
Non‐ontrollingg
interest
Identifiable
assets and
liabilities
© 2009
32
Pendekatan dua kolom
Elemen yang dikeluarkan
Pembayaran yang dilakukan pada saat
akuisisi yang tidak termasuk bagian
transaksi kombinasi bisnis.
Pertimbangkan alasan, siapa yang
menginisiasi dan waktu transaksi (B50)
Excluded elements
Consideration
transferred
Previously
held interest
Non‐ontrollingg
interest
Goodwill
Identifiable
assets and
liabilities
Contoh
•
•
•
•
•
•
Biaya transaksi. [par 53].
Penyelesaian hubungan yang telah ada. [par
52].
Remunerasi jasa karyawan di masa mendatang
mendatang.
[par 52].
Penggantian untuk pihak yang diakuisisi. [par
52].
Biaya penerbitan saham atau utang
utang. [par 53].
53]
Pembayaran aset idemnification. [par 57].
ƒ Biaya akuisisi dicatat
sebagai biaya periode
berjalan dengan satu
pengecualian.
ƒ Biaya penerbitan utang
dan ekuitas PSAK 55.
© 2009
33
Aset Indemnifikasi (indemnification)
ƒ Penjual menjamin pihak pengakuisisi atas ketidakpastian k tij i t
kontijensi atau aset/liabilitas tertentu.(27‐28)
t/li bilit t t t (27 28)
ƒ Misal : penjual menjamin liabilitas pengakuisisi tidak akan melampaui jumlah tertentu.
p j
ƒ Pihak pengakuisisi memperoleh aset indemnifikasi, saat yang sama dengan saat mengakui hal yang dijamin dan diukur d
dengan dasar yang sama.
d
ƒ Setiap akhir periode pengakuisisi engukur aset indemnifikasi dengan dasar yang sama dengan aset/liabilitas yang dijamin.
dengan dasar yang sama dengan aset/liabilitas yang dijamin. (57)
ƒ Pengakuan dihentikan jika pengakuisisi mengambil aset, menjual atau kehilangan hak.
l
k hl
h k
Akuntansi dan Pengukuran setelah Pengakuan Awal
ƒ Secara umum, pihak pengakuisisi mengukur dan mencatat aset yang diperoleh, liabilitas yang diambil‐alih
aset yang diperoleh, liabilitas yang diambil
alih atau atau
terjadi, dan instrumen ekuitas yang diterbitkan dalam kombinasi bisnis sesuai dengan SAK terkait untuk pos‐pos (items) tersebut tergantung dari sifatnya
(items) tersebut, tergantung dari sifatnya. ƒ Panduan khusus
ƒ
ƒ
ƒ
ƒ
(a) hak yang diperoleh kembali;
(b) liabilitas kontinjensi yang diakui pada tanggal akuisisi;
(c) aset indemnifi kasi; dan
(d) imbalan kontinjensi.
j
ƒ Paragraf B63 memberikan panduan aplikasi yang terkait.
35
Akuntansi dan Pengukuran setelah Pengakuan Awal
ƒ hak yang diperoleh kembali;
ƒ Diakui sebagai aset tidak berwujud dan diamortiasasi k
b
d kb
dd d
selama sisa periode kontraktual yang mendasari kontrak tersebut. ƒ Nilai tercatat sebagai dasar untuk menentukan keuntungan dan kerugian jika dijual.
ƒ liabilitas kontinjensi yang diakui pada tanggal akuisisi;
liabilitas kontinjensi yang diakui pada tanggal akuisisi;
ƒ Diakui selama belum kadaluwarsa atau dibatalkan sebesar nilai yang lebih tinggi dari:
• Jumlah yang seharusnya diakui menurut PSAK 57
• Jumlah yang pada awalnya diakui dikurangi dengan akumulasi amortiasi (PSAK 23)
akumulasi amortiasi (PSAK 23)
36
Akuntansi dan Pengukuran setelah Pengakuan Awal
ƒ Aset indemnification
ƒ Mengukur
Mengukur aset indemnifikasi yang diakui dengan dasar yang sama aset indemnifikasi yang diakui dengan dasar yang sama
dengan liabilitas atau aset yang dijamin, tunduk kepada setiap pembatasan kontraktual atas jumlahnya.
ƒ Untuk aset indemnifikasi yang setelah pengakuan awalnya tidak diukur y g
p g
y
pada nilai wajarnya, subyek dari penilaian manajemen tentang kolektibilitas aset indemnifikasi tersebut. ƒ Pihak pengakuisisi menghentikan pengakuan ketika pihak pengakusisi
mengambil aset, menjualnya, atau kehilangan hak atasnya. ƒ Imbalan kontijensi
ƒ Ekuitas
Ekuitas, tidak diukur kembali dan penyelesaiannya diperhitungkan tidak diukur kembali dan penyelesaiannya diperhitungkan
dalam ekuitas
ƒ Instrumen keuangan (PSAK 55) diukur dengan nilai wajar munculnya g /
g ( /
p
)
keuntungan/kerugian (P/L atau komprehensif)
ƒ Tidak termasuk instrumen keuangan Æ PSAK 57
37
Pengungkapan
ƒ Pihak pengakuisisi mengungkapkan informasi yang memungkinkan pengguna laporan keuangan dapat mengevaluasi sifat dan dampak keuangan dari kombinasi bisnis yang terjadi:
kombinasi bisnis yang terjadi:
ƒ selama periode pelaporan berjalan; atau
ƒ setelah akhir periode pelaporan tetapi sebelum t
tanggalpenyelesaian laporan keuangan. l
l i l
k
ƒ Diatur lebih lanjut B64‐B66
38
Pengungkapan
ƒ Pihak pengakuisisi mengungkapkan informasi yang memungkinkan pengguna laporan keuangan dapat mengevaluasi dampak keuangan dari penyesuaian yang diakui pada periode pelaporan berjalan yang
diakui pada periode pelaporan berjalan yang berhubungan dengan kombinasi bisnis yang terjadi pada periode tersebut atau periode pelaporan sebelumnya. (B67)
ƒ Jika pengungkapan spesifik yang dipersyaratkan tidak mencapai tujuan pengungkapan, maka pihak pengakuisisi p
j
p g g p
p
p g
mengungkapkan seluruh informasi tambahan yang diperlukan untuk mencapai tujuan tersebut
39
Ketentuan Transisi
ƒ Aset dan liabilitas yang berasal dari kombinasi bisnis yang tanggal akuisisinya sebelum 1 Januari 2011 tidak disesuaikan dengan berlakunya Pernyataan ini.
ƒ Goodwill yang diakui sebelumnya Æ prospektif unntuk kombinasi bisnis sebelum 1/1/2011.
ƒ Menghentikan amortisasi goodwill
ƒ Mengeliminasi jumlah tercatat yang terkait dengan akumulasi amortisasi sehubungan penurunan goodwill
ƒ Melakukan uji penurunan nilai atas goodwill
ƒ Goodwill negatif yang diakui sebelumnya
ƒ Jumlah tercatat goodwill negatif dihentikan pengakuannya dengan melakukan penyesuaian terhadap saldo laba awal periode tahun buku 1/1/2011
40
Ketentuan Transisi
ƒ Investasi yang dicatat dengan metode ekuitas setelah 1/1/2011
Diperoleh setelah 1/1/2011
ƒ Amortisasi goodwill tidak termasuk dalam menentukan bagian entitas atas laba rugi investee.
ƒ Penghasilan jika muncul goodwill negatif Æ
Penghasilan jika muncul goodwill negatif Æ menentukan bagian entitas atas laba menentukan bagian entitas atas laba
rugi
Diperoleh sebelum1/1/2011
ƒ Menghentikan amortiasi goodwill
ƒ Menghentikan goodwill negatif
ƒ Pajak Penghasilan
ƒ Pengakuisisi menerapkan PSAK 46 secara prospektif.
ƒ Pengakuisisi mengakui perubahan dalam aset pajak tangguhan tersebut sebagai penyesuaian laba atau bukan jika disyaratkan dalam PSAK 46
41
Ilustrasi 1
ƒ
ƒ
KIM’s acquisition of GHI for cash proceeded as follows:
23 January
Approach made to the management of GHI seeking endorsement
of the acquisition 20 March Public offer made for 100% of the
equity shares of GHI, conditional on regulatory approval,
shareholder approval and receiving acceptances representing 60%
of GHI’s shares
14 June
Regulatory approval received
1 July
Shareholder approval received
30 July
Acceptances received to date represent 50% of GHI’s shares
15 August
Acceptances received to date represent 95% of GHI’s shares
25 August
Cash paid out to GHI’s accepting shareholders
13 November Cash paid out to the remaining shareholders under a compulsory
share acquisition scheme
The acquisition date, being the date on which KIM obtains control over GHI, is 30
July.
July
<
42
Illustrasi 2
ƒ An entity acquires the entire share capital of another entity by
issuing 100,000 new CU1 ordinary shares at a fair value at the
acquisition date of CU2.50. The professional fees associated
with the acquisition are CU20,000
CU20 000 and the issue costs of the
shares are CU10,000.
ƒ The consideration transferred in the business combination is
CU250,000, calculated as the fair value of the new shares
issued (CU2.5
(CU2 5 x 100,000).
100 000) The professional fees (CU20,000)
(CU20 000)
should be recognised in profit or loss and the issue costs
deducted from the share premium recorded on issue of the
shares.
h
43
Illustrasi 3
The terms of an acquisition include the following:
1. If the acquiree’s
q
profits for the first full yyear followingg acquisition
p
q
exceed
CU2 million, the acquirer will pay additional consideration of CU6 million in
cash three months after that year end. It is doubtful whether the acquiree
will achieve this profit, hence the acquisition‐date fair value of this
contingent consideration is CU100,000.
2. A contract exists whereby the acquirer will buy certain components from
the acquiree over the next five years. The contract was signed when
market prices for these components were markedly higher than they are
at the acquisition date. At the acquisition date the fair value of the amount
by which the contract prices are expected to exceed market prices over
the
h next five
fi years is
i CU1.5
CU1 5 million.
illi
44
Illustrasi 3 …..
These should be dealt with as follows at the acquisition date:
1 The consideration transferred should be increased by the fair
1.
value of the contingent consideration of CU100,000, this
amount should be recognised as a liability.
2. The acquirer now controls the acquiree and can therefore
cancel this contract; it is not part of the business combination.
combination
CU1.5 million of the consideration should be recognised as an
expense (i.e. cancelling the ontract) in profit or loss, rather
than treated as transferred in the business combination.
45
Illustrasi 4
Using the facts from Illustration 3 and assuming the acquiree
achieves
hi
it earnings
its
i
t
target.
t
ƒ Additional consideration should be recognised, measured at
CU5.9 million (CU6 million payable – CU100,000 recognised at
the acquisition date). The additional consideration relates to
events after the acquisition date, so should be recognised as
an expense in profit or loss.
loss
46
Illustrasi 5
ƒ ABC acquired 750,000 of the 1 million equity shares of KIM at
a price of CU5 each at the time when the total fair value of
LMN’s assets less liabilities was CU4 million. ABC estimated
that the price paid included a premium of CU0.50 per share in
order
d to
t gain
i control
t l over KIM.
KIM
ƒ The fair value of the non‐controlling interest is measured at
CU1,125,000
,
,
((250,000
,
shares × ((CU5.00 – 0.50).
)
ƒ The non‐controlling interest’s proportionate share of the
acquiree’s identifiable net assets is measured at CU1 million
(CU4 million
illi × 25%).
25%)
ƒ ABC may measure the non‐controlling interest at either of
these two amounts.
47
Illustrasi 6
ƒ
At the acquisition date an acquirer has established fair values for items recognised
as an expense in profit or loss by the acquiree and is trying to decide whether they
can be
b classified
l ifi d as identifiable
id ifi bl assets.
1.
2.
3
3.
4.
ƒ
In‐process development of new compounds for food flavouring – CU500,000
Patents developed internally – CU2.5 million
Selling efforts leading to an order backlog – CU3 million
Selling efforts leading to an order backlog –
CU3 million
Franchise agreements developed internally – CU700,000.
All of the above items could be sold to another buyer and are therefore separable,
hence they should all be recognised as identifiable intangible assets.
48
Illustrasi 7
XYZ acquired ABC on 30 June 2007. By 31 December 2007, the end of its 2007
reporting period, XYZ had provisional fair values for the following:
1. trademarks effective in certain foreign territories of CU400,000. These had
an average remaining useful life of 10 years at the acquisition date. The
acquisition date fair value was finalised at CU500,000 on 31 March 2008.
2. trading rights in other foreign territories of CU600,000. These had an
average remaining useful life of 5 years at the acquisition date. The
acquisition date fair value was finalised at CU300,000 on 30 September
2008.
XYZ’s 2007 financial statements:
ƒ Recognised
g
in p
profit or loss in 2007:
ƒ Amortisation of trademarks and trading rights for 6 months based on their
provisional values
ƒ Intangible assets:
ƒ Trademarks and trading rights at provisional values less 2007 amortisation
49
Illustrasi 7….
XYZ’s 2008 financial statements:
ƒ The finalisation of the fair value of the trademarks is made within the
measurement period (12 months from the acquisition date), so it is related
back to that date. The finalisation in respect of the trading rights is made
after the end of that period, so it is recognised in profit or loss
prospectively from 30 September 2008.
ƒ For the trademarks, the 2007 comparative figures will be restated for the
revised amortisation and carrying amount.
50
Illustrasi 8
ƒ
ABC acquired an 80% interest in DEF for CU900,000. The carrying amounts and fair values of DEF’s identifiable assets and liabilities at the acquisition date were as f ll
follows:
Carrying Fair Amounts value
ƒ
ƒ
ƒ
ƒ
ƒ
Tangible non‐current assets
Intangible non‐current assets
Current assets Liabilities Contingent liabilities CU000 375 0 400 (300) 0 CU000
350
200
350
(300)
(30)
475 570
ABC has decided to measure the non‐controlling interest at its share of DEF’s identifiable net assets.
ƒ The goodwill calculation is as follows.
The goodwill calculation is as follows
CU000
900
114
1 014
1,014
ƒ Consideration transferred ƒ Non‐controlling interest (20% of CU570 fair value) ƒ Fair value of net assets acquired ƒ Goodwill 570
444
51
Illustrasi 9
ƒ Assuming the same facts as in Illustration 8 above except that the consideration transferred as CU400 000 rather than
the consideration transferred was CU400,000 rather than CU900,000.
ƒ The gain arising on this business combination is:
g
g
ƒ Consideration transferred ƒ Non‐controlling interest (20% of CU570 fair value) (
)
ƒ Net assets acquired ƒ Gain on bargain purchase (negative goodwill) CU000
400
114
514
570
(56)
ƒ The gain of CU56,000 should be recognised in profit or loss in the year of acquisition
the year of acquisition.
52
Illustrasi 10
ƒ Assuming the same facts as in Illustration 7 and that goodwill
in the acquisition was measured at CU4.8
CU4 8 million.
million
ƒ The finalisation of the fair value of the trademarks will result
in an increase in their carrying amount at the acquisition date
of CU100,000, so goodwill should be reduced by the same
amount The 2007 comparative figures in the 2008 financial
amount.
statements should be restated by these amounts.
ƒ Note also that the 2007 amortisation should be increased by
CU5,000 (CU100,000/10 years) × 6/12months) and the 2007
profit reduced (or loss increased) by the same amount.
amount
53
Review 1
ƒ A parent entity is acquiring a majority holding in an entity
whose shares are dealt in on a recognised
g
market.
ƒ Under IFRS3 Business combinations, which TWO of the
following measurement bases may be used in measuring
the non‐controlling
non controlling interest at the acquisition
acq isition date?
A. The nominal value of the shares in the acquiree not
acquired
q
B. The fair value of the shares in the acquiree not acquired
C. The non‐controlling interest in the acquiree's assets and
liabilities at book value
D. The non‐controlling interest in the acquiree's assets and
liabilities at fair value
54
Review 2
ƒ In a business combination, an acquirer's interest in the fair value of the net
assets acquired exceeds the consideration transferred in the combination.
Under IFRS3 Business combinations, the acquirer should (select one
answer)
A. recognise the excess immediately in profit or loss
B. recognise the excess immediately in other comprehensive income
C. reassess the recognition and measurement of the net assets acquired
and the consideration transferred,, then recognise
g
anyy excess
immediately in profit or loss
D. reassess the recognition and measurement of the net assets acquired
and the consideration transferred,, then recognise
g
anyy excess
immediately in other comprehensive income
55
Review 3 ƒ Should the following costs be included in the consideration transferred in a business combination according to IFRS3
transferred in a business combination, according to IFRS3 Business combinations?
(1) Costs of maintaining an acquisitions department.
(2) Fees paid to accountants to effect the combination.
Cost (1) Cost (2)
A. No No
A
N N
B. No Yes
C. Yes No
D. Yes Yes
56
Review 4 ƒ Are the following statements about an acquisition true or false, according to IFRS3 Business combinations?
,
g
(1) The acquirer should recognise the acquiree's contingent liabilities if certain conditions are met.
(2) The acquirer should recognise the acquiree
(2) The acquirer should recognise
the acquiree'ss contingent contingent
assets if certain conditions are met.
ƒ Statement (1) Statement (2)
A. False False
B. False True
C True False
C.
True False
D.True True
57
Review 5 ƒ The Pendle Company acquired a 30% equity interest in The Terata
Companymany years ago. In the current accounting period it acquired a
further 40% equity interest in .
ƒ Are the following statements true or false, according to IFRS3 Business
combinations?
(1) Pendle's pre‐existing 30% equity interest in Terata should be
remeasured at fair value at the acquisition date.
((2)) Pendle's net assets should be remeasured at fair value at the
acquisition date.
ƒ Statement (1) Statement (2)
A False False
A.
B. False True
C. True False
D True
D.
T
T
True
58
Review 6 ƒ
On 1 July 20X7 The Magna Company acquired 100% of The Natural Company for a
consideration transferred of CU160 million. At the acquisition date the carrying
amount off Natural's
l' net assets was CU100
C 00 million.
illi
ƒ
At the acquisition date a provisional fair value of CU120 million was attributed to
the net assets.
assets An additional valuation received on 31 May 20X8 increased this
provisional fair value to CU135 million and on 30 July 20X8 this fair value was
finalised at CU140 million.
ƒ
What amount should Magna present for goodwill in its statement of financial
position at 31 December 20X8, according to IFRS3 Business combinations?
A. CU25 million
B. CU40 million
C. CU20 million
D. CU60 million
59
Review 7 ƒ
The Lampard Company acquired a 70% interest in The Ohau Company for
CU1,960,000 when the fair value of Ohau's identifiable assets and liabilities was
C 00 000 and
CU700,000
d elected
l
d to measure the
h non‐controlling
lli interest
i
at its
i share
h
off the
h
identifiable net assets. Annual impairment reviews of goodwill have not resulted in
any impairment losses being recognised.
ƒ
Ohau's current statement of financial position shows share capital of CU100,000, a
revaluation reserve of CU300,000 and retained earnings of CU1,400,000.
ƒ
Under IFRS3 Business combinations, what figure in respect of goodwill should now
be carried in Lampard's consolidated statement of financial position?
A. CU1,470,000
B. CU160,000
C. CU1,260,000
D. CU700,000
60
Review 8 ƒ
ƒ
ƒ
The National Company acquired 80% of The Local Company for a consideration
transferred of CU100 million. The consideration was estimated to include a control
premium
i
off CU24
C 2 million.
illi
Local's
l' net assets were CU85
C 8 million
illi at the
h acquisition
iii
date.
Are the following statements true or false, according to IFRS3 Business
combinations?
(1) Goodwill should be measured at CU32 million if the non‐controlling interest is
measured at its share of Local's net assets.
((2)) Goodwill should be measured at CU34 million if the non‐controllingg interest is
measured at fair value.
Statement (1) Statement (2)
A. False False
B. False True
C. True False
D. True True
61
Review 9 ƒ The Mooneye Company acquired a 70% interest in The Swain Company for
CU1,420,000 when the fair value of Swain's identifiable assets and
liabilities was CU1,200,000.
CU1 200 000
ƒ Mooneye acquired a 65% interest in The Hadji Company for CU300,000
when the fair value of Hadji's identifiable assets and liabilities was
CU640,000. Mooneye measures non‐controlling interests at the relevant
share of the identifiable net assets at the acquisition date.
date
ƒ Neither Swain nor Hadji had any contingent liabilities at the acquisition
date and the above fair values were the same as the carrying amounts in
their financial statements. Annual impairment reviews have not resulted in
any impairment losses
l
b
being
recognised.
d
ƒ Under IFRS3 Business combinations, what figures in respect of goodwill and
of gains on bargain purchases should be included in Mooneye's
p
consolidated statement of financial position?
A. Goodwill: CU580,000 , Gains on the bargain purchases: CU116,000
B. Goodwill: Nil , Gains on the bargain purchases: CU116,000
C. Goodwill: Nil, Gains on the bargain purchases: Nil
D. Goodwill: CU580,000, Gains on the bargain purchases: Nil
62
Review 10 ƒ On 1 October 20X7 The Tingling Company acquired 100% of The
Greenbank Company when the fair value of Greenbank's net assets was
CU116 million and their carrying amount was CU120 million.
million
ƒ The consideration transferred comprised CU200 million in cash transferred
at the acquisition date, plus another CU60 million in cash to be transferred
11 months after the acquisition date if a specified profit target was met by
Greenbank At the acquisition date there was only a low probability of the
Greenbank.
profit target being met, so the fair value of the additional consideration
liability was CU10 million. In the event, the profit target was met and the
CU60 million cash was transferred.
ƒ What
h amount should
h ld Tingling
l
present for
f goodwill
d ll in its statement off
consolidated financial position at 31 December 20X8, according to IFRS3
Business combinations?
A. CU94 million
B. CU80 million
C. CU84 million
D. CU144 million
63
Review 11 ƒ 100% of the equity share capital of The Raukatau Company was acquired
by The Sweet Company on 30 June 20X7. Sweet issued 500,000 new CU1
ordinary shares which had a fair value of CU8 each at the acquisition date.
In addition the acquisition resulted in Sweet incurring fees payable to
external advisers of CU200,000 and share issue costs of CU180,000.
ƒ In accordance with IFRS3 Business combinations, goodwill at the
acquisition date is measured by subtracting the identifiable assets
acquired and the liabilities assumed from
A. CU4.00 million
B CU4.18
B.
CU4 18 million
C. CU4.20 million
D. CU4.38 million
64
Review 12 ƒ The Gebbies Company acquired 100% of The Okalua Company for a
consideration transferred of CU112 million.
ƒ At the acquisition date the carrying amount of Okalua's net assets was
CU100 million and their fair value was CU120 million.
ƒ How should the difference between the consideration transferred and
the net assets acquired be presented in Gebbies's financial statements,
according to IFRS3 Business combinations?
A. Gain on bargain
g
purchase of CU8 million recognised
p
g
in other
comprehensive income
B. Gain on bargain purchase of CU8 million deducted from other
intangibles
g
assets
C. Gain on bargain purchase of CU8 million recognised in profit or loss
D. Goodwill of CU12 million as an intangible asset
65
TERIMA KASIH
TERIMA KASIH
Dwi Martani
Departemen Akuntansi FEUI
Departemen Akuntansi FEUI
[email protected] atau [email protected]
08161932935 atau 081318227080
66