21.35% 6.56 - בית השקעות MORE

‫ינואר ‪2015‬‬
‫מקום‬
‫‪1‬‬
‫מור קרנות נאמנות עושה שוב את הדבר הנכון‪ 7‬ושומרת על המקום הראשון‬
‫בדירוג מנהלי הקרנות המנהלים נכסים בשווי של ‪ 1‬עד ‪ 10‬מיליארד&‬
‫על פי דירוג גלובס ‪ -‬מעלות ספטמבר ‪62014‬‬
‫מור מעשר‬
‫אג"ח (‪)1A‬‬
‫בה כשקרן‬
‫הרתבאםד להנרחייה‬
‫ביר‬
‫‪3‬‬
‫ת‬
‫מספר ני"ע‪5109749 :‬‬
‫עיקרי מדיניות ההשקעה‪:‬‬
‫תשואת הקרן ב‪ 36-‬החודשים האחרונים‬
‫‪2‬‬
‫‪21.35%‬‬
‫מדד שארפ ב‪ 36-‬החודשים האחרונים ‪:‬‬
‫‪6.56‬‬
‫‪2‬‬
‫לפחות ‪ 75%‬מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאג"ח ממשלתי ו‪/‬או לאג"ח קונצרניות‬
‫המדורגות ‪ -A‬ומעלה (או בדירוג המקביל לזה)‪.‬‬
‫חשיפת הקרן לאג"ח שאינו בדירוג השקעה (דירוג הנמוך מ‪ -BBB-‬או מקביל לו‪ ,‬או לא מדורג‬
‫בדירוג השקעה‪ )1‬לא תעלה על ‪ 10%‬מהשווי הנקי של נכסי הקרן‪.‬‬
‫נכסי הקרן יושקעו אך ורק בני"ע המתאימים להשקעה מבחינה הלכתית (בנוגע לאיסורי שבת‪,‬‬
‫ריבית וכל איסורי התורה)‪ ,‬בהתאם להנחיית הרב דביר‪.‬‬
‫מנהל הקרן תורם ‪ 10%‬מהכנסותיו נטו (כהגדרתן בתשקיף) מידי רבעון לארגוני צדקה בכפוף‬
‫להתחייבות תשקיפית‪.‬‬
‫שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות לא תעלה בערכה המוחלט על ‪ 5%‬מהשווי הנקי של נכסי הקרן‪.‬‬
‫שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא תעלה בערכה המוחלט על ‪ 10%‬מהשווי הנקי של נכסי הקרן‪.‬‬
‫מהות הקרן‪:‬‬
‫יעודה של הקרן‪ ,‬הינו לאפשר למשקיע חשיפה לתיק השקעות מגוון‪ ,‬שבו שאיפה לשילוב בין‬
‫אחזקה באג"ח קונצרני וממשלתי‪ ,‬בצירוף חשיפה למניות בשיעור שלא יעלה על ‪ 5%‬בערך מוחלט‪.‬‬
‫הרכב נכסי הקרן ליום ‪31.12.2014‬‬
‫אג"ח קונצרני צמוד מדד ‪51.36%‬‬
‫אג"ח קונצרני שקלי ‪19.87%‬‬
‫אג"ח ממשלתי צמוד ‪7.44%‬‬
‫מק"מ ‪7.14%‬‬
‫מניות ‪4.1%‬‬
‫מזומן ‪3.44%‬‬
‫אג"ח להמרה ‪0.65%‬‬
‫אג"ח קונצרני צמוד מט"ח ‪0.07%‬‬
‫אג"ח ממשלתי שקלי ‪5.92%‬‬
‫מוקד יועצים ‪03-7554949‬‬
‫עושים את הדבר הנכון‬
‫(‪ )1A‬חשיפה למניות (בערך מוחלט)‪=1 :‬עד ‪ .10%‬חשיפה למט"ח (בערך מוחלט)‪= A :‬עד ‪ )1( .10%‬דירוג הנמוך מ‪ -BBB -‬או מקביל לו או שאינן מדורגות‪ .‬במקרה בו ירד דירוג אג"ח המוחזק בקרן לדירוג‬
‫הנמוך מדירוג השקעה‪ ,‬באופן שהשקעות הקרן חרגו ממדיניות ההשקעות שלה כאמור לעיל‪ ,‬יתאים מנהל הקרן את השקעות הקרן למדיניות ההשקעות עד תום יום חישוב המחירים העשירי לאחר היום‬
‫שבו החלה החריגה‪ ,1.1.2012-31.12.2014 )2( .‬עפ"י נתוני מערכת פרדיקטה (‪ )3‬לפרטים נוספים ראה תשקיף‪ .‬פרסום זה אינו מהווה הצעה לרכישת יחידות בקרן‪ ,‬הרכישה תעשה עפ"י תשקיף הקרן‬
‫שבתוקף והשינויים בדיווחים המיידיים‪ .‬אין בתשואות ובדירוגי הקרן בעבר כדי להבטיח תשואה או דירוג דומה בעתיד‪ .‬אין באמור כדי להוות תחליף לייעוץ השקעות בידי יועץ ההשקעות בעל רישיון‬
‫עפ"י דין המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם‪ )6( .‬הכתבה פורסמה ב‪ 30.10.14 -‬באתר גלובס ונכתבה ע"י ליטל איסטמטי‪ .‬את הדירוג המלא והמתודולוגיה המלאה ניתן למצוא‬
‫בקישור‪ .http://www.globes.co.il/news/article.aspx?did=1000982206 :‬הדירוג ניתן‪ ,‬בין היתר‪ ,‬בהתבסס על ביצועי הקרנות על פני תקופות זמן שונות של ביצועים בהתאם‬
‫למדיניות הקרן‪ ,‬תוך בחינות של ‪ 24,36,48‬ו ‪ 60 -‬חודשים‪ .‬יצוין כי‪ ,‬מור ניהול קרנות נאמנות (‪ )2013‬בע"מ‪ ,‬החל לפעול כמנהל קרן החל מיום ‪ .05.08.2013‬טרם מועד זה‪ ,‬תיקי ההשקעות‬
‫של הקרנות שנכללו בדירוג נוהלו על ידי חברת "מור בית השקעות ניהול תיקים בע"מ"‪ ,‬והקרנות נוהלו על ידי מנהל קרן אחר‪ )7( .‬להערכת מנהל הקרן‪ .‬אין בתשואות ובדירוגי הקרן‬
‫בעבר כדי להבטיח תשואה או דירוג דומה בעתיד‪.‬‬