Halbjahres- bericht - Warburg

Transcription

UNGEPRÜFTER HALBJAHRESBERICHT
vom 1. April 2016 bis zum 30. September 2016
BTS FUNDS (LUX)
Société d'Investissement à Capital Variable (SICAV)
R.C.S. Luxembourg B 154 046
Umbrella-Fonds mit einem Teilfonds
BTS Funds (Lux) - Gate of India
INHALTSVERZEICHNIS
Seite
A. Management und Organe
2
B. Bilanz, Entwicklung und Portfoliozusammensetzung
BTS Funds (Lux) – Gate of India 1)
C. Anhang zum ungeprüften Halbjahresbericht per 30. September 2016
1. Allgemeine Informationen
9
9
2. Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze
10
3. Erläuterungen zur Zusammensetzung des Teilfondsvermögens
11
4. Devisenmittelkurse am 30. September 2016
12
5. Zusätzliche Angaben
12
D. Zusätzliche Informationen für Anleger in der Schweiz
1)
3
13
Das konsolidierte Fondsvermögen der BTS Funds (Lux) besteht zum 30. September 2016 ausschließlich aus dem Teilfonds BTS Funds (Lux) - Gate of India.
Aus den in diesem Bericht enthaltenen Angaben können keine Aussagen über die zukünftige Entwicklung des Fonds abgeleitet werden. Die Ausgabe von
Fondsanteilen erfolgt auf der Basis des zur Zeit gültigen Prospekts und Verwaltungsreglements, ergänzt durch den jeweiligen letzten geprüften Jahresbericht
zum vorherigen 31. März und zusätzlich durch den jeweiligen Halbjahresbericht zum vorherigen 30. September, falls ein solcher jüngeren Datums als der letzte
Jahresbericht vorliegt.
Production: KNEIP (www.kneip.com)
1
BTS FUNDS (LUX), SICAV
A.
MANAGEMENT UND ORGANE
Eingetragener Geschäftssitz
Vorstand
2, Place François-Joseph Dargent
L-1413 Luxemburg
Dr. Detlef Mertens
Dirk Schulze
Verwaltungsrat der Gesellschaft
Präsident:
Thomas Vorwerk
Sprecher der Geschäftsleitung
M.M.Warburg Bank (Schweiz) AG
Zürich, Schweiz
Depotbank und Zahlstelle sowie
Register- und Transferstelle
M.M.Warburg & CO Luxembourg S.A.
L-1413 Luxemburg
Zentralverwaltungsstelle
Mitglieder:
Alastair Guggenbühl-Even
CEO and Chairman
BTS Belvoir Investments AG
Chur, Schweiz
Michael E. Widmer
Director
Monterosa Asset Management Limited
Port Louis, Mauritius
WARBURG INVEST LUXEMBOURG S.A.
L-1413 Luxemburg
Investmentmanager für den Gate of India
Parkring 12, Postfach 1960
CH-8027 Zürich
Investmentberater für den Gate of India
Steven R. Flynn
Mitglied des Verwaltungsrates
BTS (Lux) Indian Stocks Mauritius Ltd
Port Louis, Mauritius
BTS Investment Advisory AG
Gotthardstrasse 56
CH-8002 Zürich
Verwaltungsgesellschaft und Domizilstelle
Zahl- und Informationsstelle
in der Bundesrepublik Deutschland
WARBURG INVEST LUXEMBOURG S.A.
L-1413 Luxemburg
Aufsichtsrat
M.M.Warburg & CO (AG & Co.)
Kommanditgesellschaft auf Aktien
Ferdinandstraße 75
D-20095 Hamburg
Vorsitzender:
Vertreter sowie Vertriebsträger und Zahlstelle
in der Schweiz
Joachim Olearius
Sprecher der Partner
-Vorsitzender-
Parkring 12, Postfach 1960
CH-8027 Zürich
Stellvertretender Vorsitzender:
Rechtsberater
Dr. Peter Rentrop-Schmid
Partner
Arendt & Medernach
41A, avenue J. F. Kennedy
L-2082 Luxemburg
Rüdiger Tepke
Vorstand
M.M.Warburg & CO Luxembourg S.A.
Luxemburg
Unabhängige Wirtschaftsprüfer
1)
BDO Audit S.A.
1, rue Jean Piret 1)
L-2350 Luxemburg
Adressänderung zum 18. April 2016, vormals: 2, avenue Charles de Gaulle, L-1653 Luxemburg
2
BTS FUNDS (LUX) - GATE OF INDIA
B.
BILANZ, ENTWICKLUNG UND PORTFOLIOZUSAMMENSETZUNG
ZUSAMMENSETZUNG DES TEILFONDSVERMÖGENS ZUM 30. SEPTEMBER 2016
3)
USD
% am NTFV1)
Wertpapiervermögen zum Kurswert
(Wertpapiereinstandswert: USD 6.043.558,13)
Bankguthaben
Dividendenforderungen
Sonstige Vermögenswerte
7.211.378,25
100,42
72.340,90
716,66
2.546,35
1,00
0,01
0,04
Gesamtvermögen
7.286.982,16
101,47
Zinsverbindlichkeiten
Sonstige Verbindlichkeiten
-11,08
-105.402,42
0,00
-1,47
Gesamtverbindlichkeiten
-105.413,50
-1,47
7.181.568,66
100,00
Teilfondsvermögen
Aktienklasse A
Teilfondsvermögen
Aktien im Umlauf
Inventarwert pro Aktie
USD
Stück
USD
321.446,50
2.704,000
118,88
USD
Stück
USD
EUR
29.807,35
200,000
149,04
132,81
USD
Stück
USD
6.830.314,81
55.360,000
123,38
USD
Stück
USD
EUR
-
2)
Aktienklasse B
Teilfondsvermögen
Aktien im Umlauf
Aktienklasse C
Teilfondsvermögen
Aktien im Umlauf
2)
Aktienklasse D
Teilfondsvermögen
Aktien im Umlauf
NTFV = Nettoteilfondsvermögen
Zur Konsolidierung der Aktienklasse B des Teilfonds wurde der Devisenmittelkurs zum 30. September 2016 herangezogen. Es wurde folgender
Umrechnungskurs zugrunde gelegt: 1 USD = 0,891107 EUR. / 3) Das konsolidierte Fondsvermögen der BTS Funds (Lux) besteht zum
30.lSeptemberl2016 ausschließlich aus dem Teilfonds BTS Funds (Lux) - Gate of India.
Der beigefügte Anhang ist integraler Bestandteil des vorliegenden ungeprüften Halbjahresberichtes.
1)
2)
3
ENTWICKLUNG DES TEILFONDSVERMÖGENS VOM 1. APRIL 2016
BIS ZUM 30. SEPTEMBER 2016
USD
Teilfondsvermögen zu Beginn des Berichtszeitraumes
Mittelzuflüsse
Mittelrückflüsse
Ertragsausgleich (ordentlich und außerordentlich)
Ergebnis des Berichtszeitraumes nach Ertragsausgleich
Teilfondsvermögen am Ende des Berichtszeitraumes
Aktienumlauf zu Beginn des Berichtszeitraumes
Im Berichtszeitraum ausgegebene Aktien
Im Berichtszeitraum zurückgenommene Aktien
Aktienumlauf am Ende des Berichtszeitraumes
6.474.847,09
273.957,26
-992.718,35
7.628,59
1.417.854,07
7.181.568,66
Stück
Stück
Stück
Aktienklasse A
Aktienklasse B
Aktienklasse C
725,000
2.354,000
-375,000
2.704,000
335,000
0,000
-135,000
200,000
59.110,000
0,000
-3.750,000
55.360,000
Stück
Aktienklasse D
Aktienumlauf zu Beginn des Berichtszeitraumes
Im Berichtszeitraum ausgegebene Aktien
Im Berichtszeitraum zurückgenommene Aktien
Aktienumlauf am Ende des Berichtszeitraumes
3.000,000
0,000
-3.000,000
0,000
Zur Konsolidierung der Aktienklasse B und D des Teilfonds wurde der Devisenmittelkurs zum 30. September 2016 herangezogen. Es wurde
folgender Umrechnungskurs zugrunde gelegt: 1 USD = 0,891107 EUR. / 3) Das konsolidierte Fondsvermögen der BTS Funds (Lux) besteht zum
30. September 2016 ausschließlich aus dem Teilfonds BTS Funds (Lux) - Gate of India
2)
4
ZUSAMMENSETZUNG DES WERTPAPIERBESTANDS ZUM 30. SEPTEMBER 2016
Gattungsbezeichnung
ISIN
Käufe/Zugänge
Stücke / Verkäufe/Abgänge
Nominal im Berichtszeitraum
Devise
Wertpapiervermögen
Kurs
Kurswert
in USD
% am
NTFV1)
7.211.378,25 100,42
Börsennotierte Wertpapiere
7.211.378,25 100,42
Aktien
Aegis Logistics Ltd.
INE208C01025
Alkem Laboratories Ltd.
INE540L01014
Asian Paints Ltd.
INE021A01026
Bajaj Finance Ltd.
INE296A01024
Bharat Forge Ltd.
INE465A01025
Bharat Petroleum Corp. Ltd.
INE029A01011
Bosch Ltd.
INE323A01026
City Union Bank Ltd.
INE491A01021
Colgate-Palmolive India Ltd.
INE259A01022
Container Corp. of India Ltd.
INE111A01017
Cummins India Ltd.
INE298A01020
Eicher Motors Ltd.
INE066A01013
Emami Ltd.
INE548C01032
Engineers India Ltd.
INE510A01028
GlaxoSmithkline Consumer Healthcare
Ltd
INE264A01014
HDFC Bank Ltd.
INE040A01026
Hero MotoCorp Ltd.
INE158A01026
Hindustan Petroleum Corp. Ltd.
INE094A01015
Housing Development Finance Corp.
Ltd.
INE001A01036
Interglobe Aviation Limited
INE646L01027
Ipca Laboratories Ltd.
INE571A01020
Jammu & Kashmir Bank Ltd.
INE168A01041
Kotak Mahindra Bank Ltd.
INE237A01028
1)
33.000
33.000
0
INR
153,50
76.030,60
1,06
3.817
0
-537
5.487
-2.250
25.840
-1.710
8.911
-3.012
19.094
-4.396
96
-220
2.609
-10.512
0
-671
0
-457
329
-2.375
84
-631
240
-968
0
-881
0
-154
INR
1.660,30
95.120,66
1,32
INR
1.162,10
318.099,52
4,43
INR
1.055,90
382.424,96
5,33
INR
911,65
350.295,23
4,88
INR
612,60
301.746,32
4,20
INR
22.797,85
582.397,59
8,11
INR
131,85
149.943,05
2,09
INR
970,90
69.482,73
0,97
INR
1.375,25
67.189,09
0,94
INR
905,50
129.849,36
1,81
INR
24.917,40
496.668,84
6,92
INR
1.178,85
123.662,98
1,72
INR
247,95
41.012,08
0,57
INR
6.009,55
99.310,55
1,38
1.000
-2.967
124
-388
56.982
-3.822
498
-3.500
INR
1.470,00
307.108,25
4,28
INR
3.414,35
184.491,63
2,57
INR
423,90
534.643,02
7,44
INR
1.393,05
181.322,66
2,52
426
-5.431
0
-1.480
0
-12.278
2.491
-5.967
INR
915,70
170.359,31
2,37
INR
599,50
94.481,03
1,32
INR
77,65
49.962,11
0,70
INR
778,75
400.312,72
5,57
18.237
24.130
25.600
32.817
1.702
75.767
4.768
3.255
9.554
1.328
6.989
11.020
1.101
13.919
3.600
84.030
8.672
12.395
10.500
42.868
34.248
5
ZUSAMMENSETZUNG DES WERTPAPIERBESTANDS ZUM 30. SEPTEMBER 2016
Gattungsbezeichnung
ISIN
L&T Technology --- Shs
INE010V01017
Larsen and Toubro Ltd.
INE018A01030
Max Financial Services Ltd.
INE180A01020
Page Industries Ltd.
INE761H01022
State Bank of India
INE062A01020
Sun Pharmaceutical Industries Ltd.
INE044A01036
Tata Consultancy Services Ltd.
INE467B01029
United Spirits Ltd.
INE854D01016
Voltas Ltd.
INE226A01021
1)
Käufe/Zugänge
Stücke / Verkäufe/Abgänge
Nominal im Berichtszeitraum
Devise
Kurswert
in USD
% am
NTFV1)
7.500
7.500
0
INR
843,40
94.942,57
1,32
7.576
260
-1.050
3.500
-2.092
44
-453
1.853
-7.467
7.610
-2.109
186
-632
4.732
-1.135
6.153
-9.728
INR
1.431,65
162.795,70
2,27
INR
555,60
221.207,64
3,08
INR
15.117,65
292.938,63
4,08
INR
250,70
202.537,05
2,82
INR
742,70
295.421,30
4,11
INR
2.430,80
197.092,42
2,74
INR
2.466,45
275.133,92
3,83
INR
379,10
263.394,73
3,67
26.526
1.291
53.825
26.501
5.402
7.432
46.290
6
Kurs
TEILFONDSSTRUKTUR
Geographische Gewichtung
Indien
in %
100,42
100,42
Branchengewichtung
in %
Banken (gesamtes Leistungsspektrum)
15,46
Gewinnung von Steinen, Erden, Öl & Gas
11,64
Elektroindustrie
9,49
Sonstige öffentl. und persönl. Dienstleistungen
8,29
Automobilzulieferung
8,11
Sonstige Finanzunternehmen
7,85
Herstellung pharmazeutischer Grundst. & Produkte
6,81
Werkzeug- und Maschinenbau
5,48
Groß- und Einzelhandel
5,40
Sonstige
21,89
100,42
7
WÄHREND DES BERICHTSZEITRAUMES ABGESCHLOSSENE GESCHÄFTE, SOWEIT SIE NICHT
MEHR IN DER VERMÖGENSAUFSTELLUNG ERSCHEINEN
Gattungsbezeichnung
ISIN
Stück, Anteile
bzw. Währung
Käufe/
Zugänge
Verkäufe/
Abgänge
STK
10.736
-15.300
STK
0
-6.200
STK
6.200
-6.200
STK
0
-9.128
STK
0
-31.000
STK
17.964
-17.964
STK
0
-3.001
STK
31.000
-31.000
Börsennotierte Wertpapiere
Aktien
Bajaj Finance Ltd.
INE296A01016
Capricorn Ventures Shares
XF0000055483
Max Ventures and Industries Ltd.
INE154U01015
Speciality Restaurants Ltd.
INE247M01014
Taurus Ventures Shs
XF0000055482
Nichtnotierte Wertpapiere
Aktien
Bharat Petroleum Corp. Ltd.
IN8029A01010
BTS Fund [LUX] SICAV - Gate of India
XF0000051767
Max India Ltd
INE153U01017
8
C.
ANHANG
1.
Allgemeine Informationen
ZUM UNGEPRÜFTEN
HALBJAHRESBERICHT
PER
30. SEPTEMBER 2016
Die Gesellschaft wurde am 28. Juni 2010 unter dem Namen “BTS Funds (Lux)” als Aktiengesellschaft nach dem
Recht des Großherzogtums Luxemburg gegründet. Die Satzung wurde bei der Geschäftsstelle des Bezirksgerichts
Luxemburg hinterlegt, wo sie eingesehen werden kann. Die Originalsatzung wurde am 15. Juli 2010 im “Recueil”
des Mémorial des Großherzogtums Luxemburg (“Mémorial”) veröffentlicht. Die Satzung wurde letztmalig am
3. Februar 2014 geändert und am 28. Februar 2014 im Mémorial veröffentlicht. Die Gesellschaft ist im
Handelsregister Luxemburg unter der Nummer B 154 046 eingetragen.
Das Mindestkapital der Gesellschaft entspricht gemäß Luxemburger Gesetz dem Gegenwert von EUR 1.250.000,00
und muss innerhalb eines Zeitraumes von sechs Monaten nach Zulassung der Gesellschaft durch die Luxemburger
Aufsichtsbehörde erreicht werden. Hierfür ist auf das Netto-Fondsvermögen der Gesellschaft abzustellen.
Dementsprechend hatte die Gesellschaft bei ihrer Gründung ein voll eingezahltes Kapital von USD 50.000,00
bestehend aus 500 Aktien ohne Nennwert.
Ausschließlicher Zweck der Gesellschaft ist die Anlage in Wertpapieren und/oder sonstigen zulässigen
Vermögenswerten nach dem Grundsatz der Risikostreuung gemäß Teil I des Gesetzes vom 17. Dezember 2010 mit
dem Ziel, einen Mehrwert zugunsten der Aktionäre durch Festlegung einer bestimmten Anlagepolitik zu
erwirtschaften.
Der Verwaltungsrat der Gesellschaft hat die Befugnis, alle Geschäfte zu tätigen und alle Handlungen vorzunehmen,
die zur Erfüllung des Gesellschaftszwecks notwendig oder nützlich sind. Er ist zuständig für alle Angelegenheiten der
Gesellschaft, soweit sie nicht nach dem Gesetz vom 10. August 1915 über die Handelsgesellschaft (einschließlich
nachfolgender Änderungen und Ergänzungen) oder nach der Satzung der Generalversammlung vorbehalten sind.
Die Gesellschaft überträgt die Verwaltung gemäß der Richtlinie 2009/65/EG des Rates zur Koordinierung der
Rechts- und Verwaltungsvorschriften betreffend bestimmte Organismen für gemeinsame Anlagen in Wertpapieren
auf die WARBURG INVEST LUXEMBOURG S.A. (“die Verwaltungsgesellschaft”).
Die Gesellschaft ist für eine unbestimmte Dauer gegründet. Die Gesellschaft und ihr Teilfonds bilanzieren in USDollar.
Der Fonds besteht als „umbrella fund“ mit verschiedenen Teilfonds (die “Teilfonds”). Der Verwaltungsrat der
Gesellschaft kann jederzeit einen oder mehrere Teilfonds im Sinne des Gesetzes von 2010, welche jeweils einen
separaten Teil des Vermögens des Fonds darstellen, auflegen. Der Fonds hat derzeit folgende Teilfonds:
-
BTS Funds (Lux) – Gate of India
Das Geschäftsjahr der Gesellschaft endet am 31. März eines jeden Jahres.
Der Teilfonds investiert einen Teil oder die Gesamtheit der Nettoerlöse aus der Ausgabe von Aktien in die BTS
(Lux) Indian Stocks Mauritius Ltd. („die Tochtergesellschaft“). Die BTS (Lux) Indian Stocks Mauritius Ltd. ist eine
nach mauritischem Recht errichtete 100 %ige Tochter der Gesellschaft. Die Anlageziele der Tochtergesellschaft
entsprechen denjenigen des Teilfonds, und die Tochtergesellschaft wird die Anlagebeschränkungen des Teilfonds, die
in diesem Prospekt dargelegt sind, einhalten.
Angaben zu Aktienklassen
Für jeden Teilfonds dürfen verschiedene Aktienklassen ausgegeben werden. Diese unterscheiden sich im Hinblick
auf:
Aktienklasse A
USD
Fondswährung
Investmentmanagervergütung 1,60 % p.a.
Mindestanlagesumme
USD 250,00
Aktienklasse B
EUR
1,60 % p.a.
EUR 250,00
Aktienklasse C
USD
1,00 % p.a.
USD 250.000,00
Aktienklasse D
EUR
1,00 % p.a.
EUR 250.000,00
9
2.
Bilanzierungs- und Bewertungsgrundsätze
Darstellung der Finanzberichte
Der vorliegende Jahresabschluss wurde nach den maßgeblichen Vorschriften der in Luxemburg geltenden Gesetze
und Verordnungen sowie den Bestimmungen der Satzung auf konsolidierter Basis unter Einbeziehung aller Teilfonds
aufgestellt.
Da zum Bilanzstichtag lediglich ein Teilfonds aufgelegt ist, entspricht der Jahresabschluss der Gesellschaft zugleich
dem Jahresabschluss dieses Teilfonds, bei dem die hundertprozentige Beteiligung BTS (LUX) INDIAN STOCKS
MAURITIUS LTD. im Wege der Vollkonsolidierung einbezogen wurde. Forderungen und Verbindlichkeiten sowie
Erträge und Aufwendungen, die aus dem gegenseitigen Leistungsaustausch resultieren, werden eliminiert.
Die Gesellschaft mit ihrem Teilfonds bilanziert in US-Dollar.
Referenzwährung der Aktienklasse:
A und C:
USD
B und D:
EUR
Wertpapieranlagen
-
Wertpapiere, die an offiziell anerkannten Börsen notiert sind oder gehandelt werden:
Im Fernen Osten oder in Australien und Ozeanien gilt der letzte erhältliche Verkaufspreis am betreffenden
Bewertungstag, oder - falls vor jenem Bewertungstag kein Verkauf stattgefunden hat, gilt der letzte erhältliche
Angebotspreis.
-
Wertpapiere, die an anderen offiziell anerkannten Börsen notiert sind oder gehandelt werden:
Es gilt der letzte Verkaufspreis des vorangegangenen Tages, oder - falls am vorangegangenen Tag kein Verkauf
stattgefunden hat, gilt der letzte erhältliche Angebotspreis.
-
Wertpapiere, die nicht an einer offiziell anerkannten Börse notiert sind oder gehandelt werden, jedoch auf einem
geregelten Markt gehandelt werden, sind auf eine Art und Weise zu bewerten, die derjenigen, die im
voranstehenden Abschnitt dargestellt ist so nahe wie möglich kommt.
-
Die realisierten Gewinne und Verluste aus Wertpapierverkäufen werden auf der Grundlage des
Anschaffungspreises der verkauften Wertpapiere ermittelt.
-
Nicht realisierte Gewinne und Verluste, welche sich aus der Bewertung des jeweiligen Portfolios zum
letztverfügbaren Börsenkurs bzw. Verkehrswert ergeben, sind ebenfalls im Ergebnis berücksichtigt.
Forderungen
Forderungen werden grundsätzlich mit ihrem Nennwert angesetzt.
Guthaben bei Kreditinstituten
Guthaben bei Kreditinstituten werden grundsätzlich mit ihrem Nennwert angesetzt.
Verbindlichkeiten und Rückstellungen
Verbindlichkeiten werden mit ihrem Rückzahlungsbetrag passiviert. Rückstellungen sind in Höhe des erwarteten
Zahlungsbetrages ausgewiesen.
Erträge und Aufwendungen
Erträge aus Wertpapieranlagen werden bei Zufluss, die anderen Erträge sowie Aufwendungen werden in der Periode
erfasst, zu der sie wirtschaftlich gehören.
In den steuerpflichtigen Erträgen des Teilfonds ist ein Ertragsausgleich verrechnet; dieser beinhaltet die während der
Berichtsperiode angefallenen Netto-Erträge, die der Anteilerwerber im Ausgabepreis mitbezahlt und der
Anteilverkäufer im Rücknahmepreis vergütet erhält.
10
Währungsumrechnung
Bei Käufen von Vermögensgegenständen in einer anderen Währung als der Fondswährung wird der
Umrechnungskurs zum Kauftag, bei Erträgen und Aufwendungen der Umrechnungskurs zum Transaktionstag und
bei der Vermögensaufstellung inklusive des realisierten und unrealisierten Ergebnisses der Umrechnungskurs zum
Geschäftsjahresende zu Grunde gelegt.
Nicht in Teilfondswährung ausgewiesene Vermögenswerte und Verbindlichkeiten werden zu dem in Luxemburg am
jeweiligen Bewertungstag gültigen Wechselkurs in Teilfondswährung umgerechnet. Sollten diese Notierungen nicht
verfügbar sein, wird der Wechselkurs nach Treu und Glauben durch den Verwaltungsrat der Gesellschaft oder gemäß
dem von ihm festgelegten Verfahren bestimmt.
3.
Erläuterungen zur Zusammensetzung des Teilfondsvermögens
Wertpapiervermögen
Die börsennotierten Wertpapiere wurden mit den zuletzt verfügbaren Börsenkursen, die über eine Schnittstelle mit
einem Datenprovider am 30. September 2016 geliefert wurden, bewertet.
Bankguthaben
Die Kontokorrentguthaben von insgesamt USD 72.340,90 (Fremdwährungen sind in USD umgerechnet) setzen sich
wie folgt zusammen:
USD
INR-Guthaben
USD-Guthaben
13.638,32
58.702,58
Gesamt
72.340,90
Dividendenansprüche.
betreffen
bereits
entstandene,
aber
am
Stichtag
noch
nicht
ausgeglichene
Sonstige Vermögenswerte
Die sonstigen Vermögenswerte setzen sich wie folgt zusammen:
USD
Vorausgezahlte CSSF Gebühr
Sonstige Forderungen
1.235,53
1.310,82
Gesamt
2.546,35
Zinsverbindlichkeiten
Die Zinsverbindlichkeiten resultieren aus aufgelaufenen Kontokorrentzinsen.
11
Sonstige Verbindlichkeiten
Die sonstigen Verbindlichkeiten setzen sich wie folgt zusammen:
USD
Verbindlichkeiten aus Managementgebühr
Verbindlichkeiten gegenüber der Verwaltungsgesellschaft
Verbindlichkeiten gegenüber der Depotbank
Verbindlichkeiten gegenüber Vertriebsstelle
Rückstellung Prüfungskosten
Rückstellung Performance Fee
Rückstellung Reportingkosten
Rückstellung Taxe d'Abonnement
Sonstige Rückstellungen
18.699,83
7.309,53
6.407,02
-3.420,36
23.513,51
23.734,28
4.113,57
940,91
24.104,13
Gesamt
4.
105.402,42
Devisenmittelkurse am 30. September 2016
Der Fonds bilanziert in US-Dollar (USD). Alle auf eine andere Währung als US-Dollar lautenden Vermögenswerte
wurden zu dem nachstehenden Devisenmittelkurs in US-Dollar umgerechnet.
Devise
1 USD =
Euro
Indische Rupiah
5.
EUR
INR
0,891107
66.624488
Zusätzliche Angaben
Die Gesellschaft hat zugunsten der sich im vollständigen Besitz der BTS Funds (Lux) befindenden Tochtergesellschaft
BTS (Lux) Indian Stocks Mauritius Ltd. einen sogenannten Letter of Support ausgestellt, der der Tochtergesellschaft
fortdauernde finanzielle Unterstützung gewährleistet und die Tochtergesellschaft und ihre Direktoren im Falle einer
Beeinträchtigung der Solvenz schadlos hält.
12
D.
ZUSÄTZLICHE INFORMATIONEN
FÜR
ANLEGER
IN DER
SCHWEIZ
BTS Funds (Lux) ist eine nach dem Recht des Großherzogtums Luxemburg als Gesellschaft mit variablem Kapital (société
d’investissement à capital variable, SICAV) gegründete Gesellschaft.
Vertreter der Gesellschaft in der Schweiz und Zahlstelle in der Schweiz ist
M.M. Warburg Bank (Schweiz) AG
Parkring 12
Postfach
CH-8027 Zürich
Erfüllungsort und Gerichtsstand für alle Fragen im Zusammenhang mit dem Vertrieb in der Schweiz und für alle Aktionäre,
welche ihre Anteile über die Vertriebsstelle sowie Zahlstelle und Vertreter in der Schweiz erworben haben, ist Zürich.
Die Satzung (Statuten) sowie der Prospekt, der vereinfachte Prospekt, der Jahres- und Halbjahresbericht der Gesellschaft sowie alle
sonstigen im Prospekt erwähnten Unterlagen können in der Schweiz kostenlos bei dem oben genannten Vertreter sowie bei der
oben genannten Zahlstelle bezogen oder dort kostenlos eingesehen werden. Im übrigen werden auch in allen anderen
Publikationen der Gesellschaft in der Schweiz das Herkunftsland der Gesellschaft, die Zahlstelle, der Vertreter in der Schweiz sowie
der Ort, wo die Satzung (Statuten), der Prospekt, der Jahres- und der Halbjahresbericht bezogen werden können (mindestens beim
Vertreter) angegeben.
Die Veröffentlichungen der Gesellschaft in der Schweiz erfolgen im schweizerischen Handelsamtblatt und auf der elektronischen
Plattform der Swiss Fund Data AG (www.swissfunddata.ch).
Die Ausgabe- und Rücknahmepreise von Aktien werden in regelmäßigen Abständen bei jeder Ausgabe und Rücknahme von
Aktien, mindestens aber jeden Samstag, zusammen in der Neuen Zürcher Zeitung veröffentlicht.
Total Expense Ratio:
Die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio oder “TER”), die das Verhältnis der Gesamtaufwendungen zu dem
durchschnittlichen Fondsvermögen einer Periode widerspiegelt, betrug für den BTS Funds (Lux) – Gate of India in dem Zeitraum
vom 1. Oktober 2015 bis zum 30. September 2016 für die Aktienklasse A 1,94 %, für die Aktienklasse B 1,93 %, für die
Aktienklasse C 1,62 % und für die Aktienklasse D 1,57 %.
13

Halbjahres- bericht - Warburg

Transcription

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