BL-FONDS USD BL Equities America

BL-FONDS
BL Equities America
USD
Aktienfonds
Mindest-Anlagehorizont: > 10 Jahre
Stand 12/01/2017
Feri Trust
C
Morningstar
****
Wertentwicklung
Durchschnittliche Jahresrendite seit Auflegung 03/01/1992 : + 7,32 %
175
150
Risiko/Performance-Verhältnis
125
Niedrig
Hoch
100
75
Anlagepolitik
50
Das Portfolio investiert in amerikanische
Aktien, ohne Beschränkung hinsichtlich ihrer
Börsenkapitalisierung. Die Portfoliostruktur
ist nicht von einem Referenzindex abhängig,
sondern ergibt sich als Summe der einzelnen
Anlagechancen in den jeweiligen Regionen. Ziel
des Fonds ist langfristiges Kapitalwachstum.
01/01/08
1
01/01/09
01/01/10
01/01/11
01/01/12
01/01/13
01/01/14
01/01/15
01/01/16
01/01/17
Seit
01/01/2017
2016
2015
2014
2013
2012
Seit
Auflegung
Fonds (%)
1,86
4,77
1,89
9,39
29,76
13,35
487,16
Benchmark¹ (%)
1,99
9,48
-1,68
10,74
31,19
12,72
499,06
= Morningstar - US Large-Cap Blend Equity (USD)
Kommentar des
Portfoliomanagers
Im dritten Quartal 2016 erzielten die USAktienmärkte einen Anstieg von 3,31 % und damit
die beste Performance dieses Jahres. Am Markt
war überdies eine umfangreiche Branchenrotation
zu beobachten.
Telekommunikation und Versorger, die im
ersten Halbjahr ein Wachstum von über 20
% erwirtschaftet hatten, zählten im dritten
Jahresviertel mit einem Rückgang von über -6
% zu den größten Verlierern. Dagegen führten
Finanz- und Technologietitel in den vergangenen
drei Monaten die Gruppe der Gewinner an.
Zurückzuführen ist diese Branchenrotation
auf Gewinnmitnahmen (nach der guten
Wertentwicklung der defensiven Branchen) sowie
auf die Befürchtungen der Anleger, wie sich
eine eventuelle Zinsanhebung auf die Branchen
auswirken könnte.
Portfolioanalyse
Aufteilung nach Anlagekategorien
Aktien
Bargeld
96,59 %
3,41 %
Grösste Positionen
Microsoft Corp
4,99 %
Becton Dickinson + Co
4,29 %
Constellation Brands Inc A
3,70 %
Medtronic PLC
3,52 %
Honeywell International Inc
3,44 %
Zu den Kaufgeschäften: Mit Priceline, der größten
Online-Reiseagentur, haben wir einen neuen Titel
in das Anlageportfolio aufgenommen.
In den vergangenen 15 Jahren baute Priceline
sein Markenportfolio beträchtlich aus.
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Kommentar des
Portfoliomanagers
Fondsinformationen
Einen großen Anteil daran hatte die Übernahme
des europäischen Reiseportals Booking.com
2005, das aktuell den größten Anteil des
Konzernumsatzes erzielt. 2007 erwarb Priceline
das größte asiatische Online-Hotelportal
Agoda.com. 2010 wurde rentalcars.com
übernommen, 2013 folgte der Kauf von
Kayak.com. Den jüngsten Kauf bildete OpenTable
(2014).
Währung
Auflegungsdatum
Nettoaktiva (Mio)
USD
03/01/1992
Letzte Aktualisierung
14/01/2017
USD
Managementgebühr
1,25 %
Ausgabeaufschlag max.
5,00 %
USD 565,60
Berechnung des NIW
Alle Werktage
Rücknahmegebühr
NIW thes. (12/01/2017)
USD 5 871,57
ISIN thes.
LU0093570256
ISIN aussch.
LU0439764944
NIW aus. (12/01/2017)
Laufende Kosten
USD 165,22
0,00 %
1,44 %
Faktoren wie die Globalisierung,
Bevölkerungsentwicklung, Entstehen einer
Mittelschicht in den asiatischen Ländern
und ein gestiegenes Angebot stützen das
Wachstumsmodell bei Online-Reiseportalen,
deren Durchdringungsrate jedoch nach wie vor
eher gering ist. Mit knapp einer Milliarde Objekte
in seinen Portalen bleibt Priceline ungeschlagener
Branchenführer, sein wichtigster Konkurrent
Expedia steht auf Rang zwei.
Verwaltungsgesellschaft
BLI - Banque de Luxembourg Investments S.A.
Vetriebszulassung
AT, BE, CH, DE, DK, ES, FI, FR, GB, IT, LU, NL,
NO, SE, SG
NIW-Veröffentlichungen
www.blfunds.com www.bli.lu Thomson-Reuters
Fundinfo.com Investment Research Finland Ltd
De Tijd La Libre Belgique L'Echo Luxemburger
Wort
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RECHTLICHE HINWEISE
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Der Begriff "Fonds" wird als allgemeine Bezeichnung von Teilfonds einer SICAV verwendet. Der betreffende Fonds hat keine feste Laufzeit und hat keinen
Kapitalschutz. BL ist eine SICAV nach luxemburgischem Recht, besteht aus mehreren Teilfonds und wird von BLI - Banque de Luxembourg Investments
S.A. (nachfolgend "BLI") verwaltet.
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steuerliche Beratung und keine Aufforderung oder Empfehlung zur Anlage dar. Alle Angaben dienen nur der Information, gelten nur zum Zeitpunkt der
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Banque de Luxembourg S.A., ihre Niederlassung Belgien, und BLI (nachstehend gemeinsam "die Bank") übernehmen keine Haftung für diese
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anderem dem Risiko von Kapitalverlusten.
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Die Zeichnung von Investmentfondsanteilen erfolgt ausschließlich auf Basis des aktuellen Verkaufsprospekts des Fonds, des jüngsten Geschäftsberichts
sowie des jüngsten Halbjahresberichts sowie - im Falle von OGAW - des Dokuments "Wesentliche Anlegerinformationen" ("Key Investor Information
Document" oder "KIID"); dieses ist vor einer Anlageentscheidung sorgfältig zu lesen. Der Verkaufsprospekt und das KIID nennen die Merkmale des
Fonds sowie die mit der Anlage verbundenen Kosten und Risiken. Diese Dokumente sind jederzeit kostenfrei am Geschäftssitz der Bank sowie in allen
Private-Banking-Zentren unter anderem in Deutsch, Englisch, Französisch, Niederländisch erhältlich. Das KIID kann auch auf der öffentlichen Website
der Bank unter www.banquedeluxembourg.com abgerufen werden.
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Jede Wiedergabe, Weitergabe, Verteilung oder Verbreitung dieses Dokuments und der in ihm enthaltenen Informationen ist nur mit vorheriger,
ausdrücklicher schriftlicher Genehmigung der Bank zulässig.
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RECHTLICHE HINWEISE FÜR BELGIEN
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Steuer für natürliche Personen mit Wohnsitz in Belgien - Börsenumsatzsteuer bei Rückgabe oder Umtausch thesaurierender Anteile, die auf einem
belgischen Konto verwahrt werden: 1,32 % (maximal 2.000 Euro) - Quellensteuer auf Anteile, die bei der Niederlassung Belgien gehalten werden: 27 %
auf Dividenden (ausschüttende Anteile A) und 27 % auf Kursgewinne bei Anteilsrückkäufen aus Teilfonds, die zu über 25 % in Schuldverschreibungen
investiert sind. Die steuerliche Behandlung hängt von der individuellen Situation des Anlegers ab und kann sich mit der Zeit verändern.
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Beschwerdemanagement - Intern: Banque de Luxembourg, Niederlassung Belgien, per Post an den Geschäftssitz oder per E-Mail an
Ré[email protected]. - Extern: Service de Médiation Banques - Crédits - Placements, per Post: Rue Belliard 15-17, boîte 8, B-1040 Brüssel, oder
per E-Mail an ombudsman@ombfin.be.
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RECHTLICHE HINWEISE FÜR DIE SCHWEIZ
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Die gesetzlich vorgeschriebenen Unterlagen zu den beschriebenen Fonds sind kostenlos erhältlich bei CACEIS (Switzerland) S. A., 7-9 Chemin de
Précossy, CH-1260 Nyon, Schweiz, die gemäß den Bestimmungen des Bundesgesetzes vom 23. Juni 2006 als Vertreterin der SICAV in der Schweiz
fungiert. Die SICAV hat die Banque CIC (Suisse) S. A., Marktplatz 13, CH-4001 Basel, Schweiz, zur Zahlstelle in der Schweiz bestellt.
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Letzte Aktualisierung: 31/08/2016
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