NORD/LB Konzernpräsentation

Transcription

NORD/LB Konzernpräsentation
Januar 2017
1
Agenda.
Die NORD/LB im Überblick
3
Finanzkennzahlen
10
Segmente
23
Ausblick
38
Anhang
41
2
Erfolgreiche Geschäftsbank im Norden Deutschlands.
Seit über 250 Jahren als Universalbank erfolgreich im Markt
Unter den sieben größten Banken in Deutschland
Marktführer bei Privat- und Geschäftskunden und erste Adresse für mittelständische Firmenkunden in
Norddeutschland
Exzellentes Know-how im Bereich Erneuerbare Energien und Infrastrukturprojekte
Mehr als 30 Jahre Erfahrung in der Schiffs- und Flugzeugfinanzierung
Weltweit an wichtigen Finanzplätzen für unsere Kunden vor Ort
Mitglied im erweiterten Haftungsverbund mit Landesbanken und Sparkassen
3
Eigentümerstruktur und Verbundgebiet.
Stabile Eigentümerstruktur1
Hauptsitze und Trägergebiet
Sparkassenbeteiligungszweckverband
Mecklenburg-Vorpommern
Sparkassenbeteiligungsverband
Sachsen-Anhalt
3,7%
Hannover
5,3%
Braunschweig
Sparkassenverband
Niedersachsen
Magdeburg
26,4%
5,6%
Land Sachsen-Anhalt
1
59,1%
Land Niedersachsen
Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben
4
National und international an wichtigen Finanz- und Handelsplätzen vertreten.
New York
Hamburg
London
Bremen
Amsterdam
Schwerin
Braunschweig
Magdeburg
Düsseldorf
Hannover
Warschau
Luxemburg
Paris
Nürnberg
Frankfurt
Stuttgart
München
Hauptsitze
Hannover, Braunschweig,
Magdeburg
Niederlassungen weltweit
London, New York, Singapur,
Shanghai
Niederlassungen Inland
Düsseldorf, Hamburg, München,
Schwerin, Stuttgart und circa 100
Filialen der Braunschweigischen
Landessparkasse
Tochtergesellschaften und
Beteiligungen
Bremer Landesbank, Deutsche
Hypothekenbank, NORD/LB Asset
Management, NORD/LB
Luxembourg Covered Bond Bank,
NORD/LB Vermögensmanagement
Luxembourg
Shanghai
Singapur
Adressen und weitere Details finden Sie unter https://www.nordlb.de/die-nordlb/ueber-uns/standorte-weltweit
5
Unsere Geschäftsfelder.
Firmenkunden
Privat- und
Geschäftskunden
Privatkundengeschäft
Private Banking
Unternehmenskundengeschäft
Versicherungsleistungen für
Privatkunden in
Kooperation
mit öffentlichen
Versicherungen
in
Niedersachsen
Firmenkundengeschäft
Agrar Banking
Wohnungswirtschaft
Akquisitionsfinanzierung
SparkassenKonsortialgeschäft
Energie- und
Infrastrukturkunden
Markets
Geschäft mit
Institutionellen
Kunden
Sparkassen/
Finanzinstitutionen
Öffentlichen
Kunden
Betreuung
kommunaler
Kunden
Finanzierung
Erneuerbarer
Energien
Infrastrukturfinanzierungen
Leasing
Export- und
Handelsfinanzierungen
6
Flugzeugkunden
Schiffskunden
Schiffsfinanzierungen
Containerschiffe
Bulker
Tanker
Multi-Purpose
Offshore Öl &
Gas
Kreuzfahrt/
Fähren
Flugzeugfinanzierungen
Narrowbodies
Widebodies
Frachter
Regional Jets
Turboprops
Helikopter
Triebwerke
Finance and
Operating
Lease
Immobilienkunden
Gewerbliche
Immobilienfinanzierung
Sozialimmobilienfinanzierung
NORD/LB Tochter- und Beteiligungsgesellschaften.1
Privat- und Geschäftskunden
Firmenkunden
Markets
Schiffe, Flugzeuge, Energie/Infrastruktur
und Immobilien
100%
100%2
3
100%2
100%
100%2
Asset Management
Privat- und Firmenkunden
Nordwestdeutschland
Schiffsfinanzierung
Gewerbliche
Immobilienfinanzierung
Privat- und
Geschäftskunden
Loans
Financial Markets & Sales
Client Services & B2B
1
Anlageberatung
Vermögensverwaltung
Fondsmanagement
Weitere Tochter- und Beteiligungsgesellschaften finden Sie
im Internet unter: https://www.nordlb.de/die-nordlb/ueber-uns/beteiligungen/ und im Konzerngeschäftsbericht 2015 ab Seite 263
2 Die NORD/LB trägt dafür Sorge, dass die im Geschäftsbericht 2015 in Note (75) genannten Gesellschaften ihre Verpflichtungen erfüllen können
3 Teilrechtsfähige Anstalt der NORD/LB
7
Asset Management für
Institutionelle Kunden
Unsere Ratings bieten Sicherheit für Investoren.
NORD/LB Credit Ratings
Langfristig (Senior unsecured) mit Ausblick
Baa1, negativ
Einlagen (Deposit) mit Ausblick
A- / stabil / F1
A3, negativ
Kurzfristig (Notes/Deposit)
P-2/P-2
Baseline Credit Assessment / Viability Rating
ba3
bb+
Nachrangkapital: Tier 2
Ba2
-
Nachrangkapital: Tier 1
Caa2 (hyb)
-
Aaa / Aaa / A1
AAA stabil / - / -
Öffentliche, Hypotheken- und Flugzeugpfandbriefe
NORD/LB Nachhaltigkeits-Ratings
Unbesicherte
Anleihen
Positive BB
Öffentliche
Pfandbriefe
Very Positive A
Hypothekenpfandbriefe
Positive BB
Schiffspfandbriefe
Positive B
Gesamtnote C+
Investment Status „Prime“
„Industry Leader“
8
63 von 100 Punkten
„Best-in-Class“ der Branche
Agenda.
3
Finanzkennzahlen
10
Segmente
23
Ausblick
38
Anhang
41
9
Finanzkennzahlen
Neun-Monatsergebnis deutlich unter Vorjahr (1/2).
Konzernergebnis liegt mit -624 Mio € deutlich unter Vorjahresniveau, operative Geschäftsentwicklung weiterhin gut
Nettozuführung zur Risikovorsorge in Höhe von 1.651 Mio € (367 Mio €)
Einzelwertberichtigungen auf 1.624 Mio € (351Mio €) erhöht, Portfoliowertberichtigungen mit deutlichen Auflösungen -145 Mio €
(35 Mio €). Der weit überwiegende Teil kommt nach wie vor aus dem Bereich Schiffsfinanzierungen
Aktive Reduktion des Schiffsportfolios
Der Abbau des Schiffsportfolios geht planmäßig voran. Die Bank hat den Anteil der Schiffsfinanzierungen am Gesamtfinanzierungsvolumen bereits um 2,0 Mrd € von 19,0 Mrd € (31.12.2015) auf 17,0 Mrd € (30.9.2016) zurückgefahren
Gute Eigenkapitalquoten
Mit 12,2 Prozent im Harten Kernkapital (CET1) und 16,6 Prozent im Gesamtkapital (TC) liegen wir trotz des Rücklagen-Rückgangs
deutlich über den geforderten Quoten. Die kontinuierliche Stärkung der Kapitalquoten der Bank in den letzten Jahren hatte auch
positive Auswirkungen auf die Ergebnisse des letzten Stresstests
Bilanzsumme nahezu stabil
Leichter Abbau um 2 Prozent auf 177,7 Mrd €. Damit liegen wir bereits unter dem EU-Ziel von 195 Mrd € zum Ende 2016
(in Klammern: Ergebnis des Vorjahres)
10
Finanzkennzahlen
Neun-Monatsergebnis deutlich unter Vorjahr (2/2).
Gewinn-und-Verlust-Rechnung
(in Mio €)
1.1. 30.9.2016
1.1. 30.9.2015
Zinsüberschuss
1.357
1.494
Risikovorsorge im Kreditgeschäft
1.651
367
Anstieg im Wesentlichen aus Schiffs-Einzelwertberichtigungen
Provisionsüberschuss
164
163
Stabile Entwicklung
Fair Value-Ergebnis (inkl. Hedge Accounting)
354
175
61
56
Ergebnis aus at Equity bewerteten Unternehmen
-18
6
Verwaltungsaufwand
835
815
Sonstiges betriebliches Ergebnis
-47
-77
Ergebnis vor Umstrukturierung
und Steuern
-615
635
-9
-5
-624
630
112
91
-736
539
Finanzanlageergebnis
Umstrukturierungsergebnis
Ergebnis vor Steuern
Ertragsteuern
Konzernergebnis
11
Leichter Rückgang aufgrund niedrigem Zinsniveau und
Volumens-Reduzierung
Gesunkenes EUR-Zinsniveau führt zu Anstieg im Handelsergebnis
Positive Effekte aus Wertaufholungen auf wertberichtete
Wertpapiere
Außerplanmäßige Abschreibungen auf die at-Equity bewerteten
Unternehmen
Leichter Rückgang der Personalkosten, Anstieg der Dienstleistungsaufwendungen für die EDV
Belastung aus dem Rückkauf von eigenen Emissionen sowie
reduzierte Aufwendungen der Bankenabgabe
Rückstellungen für bereits kontrahierte Vereinbarungen über die
Beendigung von Arbeitsverhältnissen
Finanzkennzahlen
Gewinn- und Verlustrechnung im Überblick.
Gewinn-und-Verlust-Rechnung
(in Mio €)
1.1. –
30.9.2016
1.1. –
30.9.2015
1.1. –
31.12.2015
1.1. –
31.12.2014
1.1. 31.12.2013¹
1.1. 31.12.2012¹
Zinsüberschuss
1.357
1.494
1.974
1.985
1.931
1.959
1.651
367
698
735
846
598
Provisionsüberschuss
164
163
234
185
163
168
Fair Value-Ergebnis (inkl. Hedge Accounting)
354
175
280
130
73
-122
61
56
72
-3
11
-5
Ergebnis aus at Equity bewerteten
Unternehmen
-18
6
8
-37
33
-14
Verwaltungsaufwand
835
815
1.114
1.125
1.167
1.158
Sonstiges betriebliches Ergebnis
-47
-77
-97
-75
49
-99
-615
635
659
325
247
131
-9
-5
-6
-49
-107
-53
-624
630
653
276
140
78
112
91
135
71
-84
-4
-736
539
518
205
224
82
CIR
46,1%
46,3%
46,4%
51,4%
51,9%
61,2%
RoE
-10,4%
11,5%
8,7%
3,8%
1,8%
1,0%
Finanzanlageergebnis
Ergebnis vor Umstrukturierung und Steuern
Umstrukturierungsergebnis / GarantieAufwendungen
Ergebnis vor Steuern
Ertragsteuern
Konzernergebnis
1
Anpassung der Vorjahreszahlen, siehe Geschäftsberichte 2013 und 2014, Note (2)
12
Finanzkennzahlen
Marktumfeld Schiffe kostet erheblich Risikovorsorge.
in Mio €
1.651
172
598
89
640
846
97
694
55
735
698
19
19
726
697
1.624
39
367
35
351
-67
-131
2012¹
2013¹
2014¹
Nettozuführungen zu Einzelwertberichtigungen (EWB)
1
2
-19
2015¹
1.1. - 30.9.2015¹
Nettozuführungen zu Portfoliowertberichtigungen
-145
1.1. - 30.9.2016¹
Sonstiges²
Inkl. Anteil Konzernsteuerung/Sonstiges und Überleitung
Beinhaltet: Rückstellungen, Eingänge auf abgeschriebene Forderungen, direkte Forderungsabschreibungen, Prämienzahlungen für Kreditversicherungen, pauschalierte EWB
(siehe NORD/LB Zwischenbericht zum 30. September 2016, Note (7))
13
Finanzkennzahlen
Bilanzsumme weiter leicht gesunken.
Bilanzdaten (in Mio €)
30.9.2016
31.12.2015
177.706
180.998
22.208
21.194
106.081
107.878
Finanzanlagen
33.185
34.515
Leichter Abbau von AfS-Finanzanlagen
Verbindlichkeiten gegenüber
Kreditinstituten
49.161
48.810
Erhöhung von Termin- und Repogeschäften
Verbindlichkeiten gegenüber Kunden
57.136
60.597
Rückgang täglich fälliger Verbindlichkeiten inländischer
Kunden und der Verbindlichkeiten aus Geldmarktgeschäften
sowie von Spareinlagen
7.548
8.513
Konzernergebnis reduziert Gewinnrücklagen; Neubewertung
der Pensionspläne verringert Neubewertungsrücklage
Bilanzsumme
Forderungen an Kreditinstitute
Forderungen an Kunden
Eigenkapital (bilanziell)
14
Bilanzsumme weiter leicht gesunken,
EU-Vorgabe per Ende 2016 von 195 Mrd € erfüllt
Erhöhung der kurzfristigen Forderungen aus
Geldmarktgeschäften
Anteil an der Bilanzsumme weiter hoch, Rückgang bei den
Schiffs- und Flugzeugkunden
Finanzkennzahlen
Bilanzentwicklung im Überblick.
Bilanz (in Mio €)
30.9.2016
31.12.2015
31.12.2014
31.12.2013¹
31.12.2012
177.706
180.998
197.607
200.823
225.550
22.208
21.194
23.565
27.481
34.378
106.081
107.878
108.255
107.604
114.577
Finanzanlagen
33.185
34.515
45.120
47.043
52.423
Kunden
57.136
60.597
57.966
54.859
55.951
Kreditinstituten
49.161
48.810
58.986
59.181
65.079
7.548
8.513
7.902
8.169
7.700
Bilanzsumme
Forderungen an Kreditinstitute
Forderungen an Kunden
Eigenkapital
1
Anpassung der Vorjahreszahlen, siehe Geschäftsbericht 2014, Note (2)
15
Finanzkennzahlen
Kundenkreditquote auf hohem Niveau stabil.
Bilanzsumme
Kundenkredite
in Mrd €
Zins- und Provisionsergebnis
in Mrd €
in Mio €
225,6
114,6
107,6
108,3
107,9
106,1
2.127
200,8
2.094
2.170
2.208
197,6
1.657
181,0
177,7
2012
2013¹
2014
2015
30.9.2016
1.521
Kundenkredite
Anteil an Bilanzsumme
53,6%
59,6%
59,7%
2015
30.9.2016
54,8%
50,8%
2012
1
2013¹
2014
2015
30.9.2016
2012
2013¹
2014
Anpassung der Vorjahreszahlen, siehe Geschäftsberichte 2013 und 2014, Note (2)
16
2012¹
2013
2014
2015
30.9.
2015
30.9.
2016
Finanzkennzahlen
Wertpapier-Exposure: qualitativ hochwertig und breit diversifiziert.
Wertpapier-Exposure1 nach Branchen
per 30.9.2016
…nach Ländern1
32,8 Mrd €
per 30.9.2016
Sonstiges
7%
Nordamerika
10%
Finanzdienst
-leister/
Versicherungen
47%
Deutschland
51%
Übriges
Europa
8%
Öffentliche
Verwaltung
46%
Euro-Länder
(ohne D)
27%
…nach Rating1
per 30.9.2016
…nach Laufzeiten1
32,8 Mrd €
per 30.9.2016
Erhöhtes Risiko Default (NPL)
1%
1%
Noch gut/
befriedigend
1%
Gut/zufriedenstellend
3%
32,8 Mrd €
Rest
4%
32,8 Mrd €
< 1 Jahr
16%
> 5 Jahre
47%
Sehr gut/gut
94%
1-5 Jahre
37%
1
Exposure at default. Im Konzernabschluss sind die relevanten bilanziellen Geschäfte in den Bilanzpositionen Finanzanlagen und Erfolgswirksam zum Fair Value bewertete finanzielle
Vermögenswerte enthalten
17
Finanzkennzahlen
Insgesamt hohe Portfolioqualität: 76 Prozent in höchster Kategorie.
NPL-Quote
2,7%
4,7%
4,2%
3,7%
4,8%
in %
232,3
Gesamt-Exposure1
in Mrd €
Default (NPL)
Sehr hohes Risiko
Hohes Risiko
Erhöhtes Risiko
Noch gut / befriedigend
Gut / zufrieden stellend
Sehr gut bis gut
14,3
6,3
5,1
4,5
10,2
20,0
171,9
2012
1
2
212,7
7,8
4,5
3,3
9,0
211,0
11,6
9,9
17,8
15,4
158,7
160,9
2013
2014²
Summendifferenzen sind Rundungsdifferenzen
Anpassung der Zahlen, siehe Zwischenbericht zum 30. Juni 2015, Seite 28
18
8,8
4,1
3,3
8,6
193,7
9,9
13,9
9,1
3,7
3,2
7,7
193,9
8,2
16,2
146,3
147,1
2015
30.9.2016
9,3
5,2
1,9
6,0
Finanzkennzahlen
Refinanzierungsstruktur.
Verbriefte Verbindlichkeiten1
Nachrangkapital
35,2 Mrd €
per 30.9.2016
Sonstige
Schuldverschreibungen
41%
3,9 Mrd €
per 30.9.2016
Einlagen stiller
Gesellschafter 13%
Geldmarktpapiere
4%
31%
Genussrechtskapital
2%
Nachrangige
Verbindlichkeiten
85%
Öffentliche Pfandbriefe
24%
> 5 Jahre
13%
1
Buchwert
< 1 Jahr
6%
1 bis < 5 Jahre
81%
19
Finanzkennzahlen
Eigenkapitalquoten trotz hoher Risikovorsorge weiter auf gutem Niveau.
Wesentliche Quoten und Kennzahlen
31.12.2015
(CRR, transitional)
31.12.2015
(CRR, fully loaded)
30.9.2016
(CRR, transitional)
30.9.2016
(CRR, fully loaded)
Harte Kernkapitalquote (CET1)
13,1%
12,2%
12,2%
11,5%
Gesamtkapitalquote (TC)
16,7%
16,7%
16,6%
16,0%
Leverage Ratio
(LR, Verschuldungsquote)
4,3%
-
4,15%
-
9,25%
(1.1.2016)
-
9,75 %
(31.12.2016)
-
100,7%
-
107,6%
-
8.320 Mio €
-
7.783 Mio €
-
Gesamtkapital (TC), Eigenmittel
10.647 Mio €
-
10.585 Mio €
-
Gesamtrisikokapital (RWA)
63.675 Mio €
-
63.857 Mio €
-
SREP Quote
Liquidity Coverage Ratio (LCR,
Mindestliquiditätsquote)
Hartes Kernkapital (CET1)
20
Finanzkennzahlen
Kapital des NORD/LB Konzerns.
Aufsichtsrechtliche Eigenmittel
(in Mio €)1
Gezeichnetes Kapital inklusive Agio
Rücklagen
Anrechenbare Komponenten des Kernkapitals
bei Tochterunternehmen
Sonstige Komponenten des harten Kernkapitals
- Abzugsposten
Anpassungen aufgrund Übergangsregelungen
Ausgleichsposten zur Vermeidung eines
negativen zusätzlichen Kernkapitals
Hartes Kernkapital (1)
Komponenten des zusätzlichen Kernkapitals
aufgrund Bestandsschutz
Ausgleichsposten zur Vermeidung eines
negativen zusätzlichen Kernkapitals
Zusätzliches Kernkapital (2)
Kernkapital
Eingezahlte Instrumente des Ergänzungskapitals
Anrechenbare Komponenten des
Ergänzungskapitals bei Tochterunternehmen
Sonstige Komponenten des Eigenkapitals
- Abzugsposten
Ergänzungskapital (3)
Eigenmittel
1
30.9.2016
31.12.2015
31.12.2014
4.930
2.266
4.930
2.908
4.960
2.187
585
837
786
-82
-353
437
36
-964
573
85
-2.199
1.710
-
-
-148
7.783
8.320
7.381
429
451
709
-82
-331
-857
-
-
148
347
8.130
2.582
120
8.440
2.616
–
7.381
2.788
273
270
387
23
-10
-413
2.455
10.585
-25
-654
2.207
10.647
-1
-1.432
1.742
9.123
21
Kommentierungen ausgewählter Positionen
(1)Abzugsposten (353 Mio €) beinhaltet
Wertberichtigungsfehlbeträge (Shortfall)
aus dem Schiffs-portfolio; testierte
Wertberichtigungen reduzieren Shortfall
(2)Komponenten des Zusätzlichen Kernkapitals enthalten im Wesentlichen die
anrechenbaren Fürstenberganleihen;
Anrechnung reduziert sich jährlich um
10%-Punkte
(3)Eingezahlte Instrumente des Ergänzungskapitals enthalten die anrechenbaren
nachrangigen Verbindlichkeiten
einschließlich der Fürstenberganleihen
SREP-Quote zum 31.12.2016: 9,75 Prozent
D-SIB Puffer zum 1.1.2019: 1,00 Prozent
Aktive Überwachung künftiger Kapitalanforderungen Minimum Requirements of
Own Funds and Eligible Liabilities (MREL)
Agenda.
3
Finanzkennzahlen
10
Segmente
23
Ausblick
38
Anhang
41
22
Segmente
Unsere Geschäftsfelder in Zahlen.
in Mio €
per 30.9.2016
Privat- und
Geschäftskunden
Firmenkunden
Markets
Energie- und
Infrastrukturkunden
Schiffskunden
Flugzeugkunden
Immobilienkunden
Erträge
175
315
259
193
298
91
173
Aufwendungen
135
107
101
72
80
20
47
40
208
158
121
218
71
125
0
82
0
29
1.590
1
-7
40
126
158
92
-1.372
70
132
CIR
77,0%
33,9%
38,8%
37,2%
27,0%
21,9%
27,5%
RoRaC
13,7%
13,5%
45,9%
15,3%
-78,8%
21,1%
24,0%
Operatives Ergebnis
Risikovorsorge/
Bewertung
Vorsteuerergebnis
23
Segmente
Gute Ergebnisse der Geschäftsfelder. Risikovorsorge Schiffe belastet.
Ergebnis vor Steuern1
in Mio €
1.1. – 30.9.2016
92
158
40
126
-1.372
-624
129
132
70
Privatund
Geschäftskunden
1
Firmenkunden
Markets
Energie- und
Infrastruktur
-kunden
Schiffskunden Flugzeugkunden
Immobilien
- kunden
Aufgrund der Darstellung kann es bei der Reproduktion von mathematischen Operationen zu geringfügigen Differenzen kommen
24
Konzernsteuerung/
Sonstiges/
Überleitung
NORD/LB
Konzern
Segmente
Schiffsfinanzierungen bleiben Haupttreiber der Risikovorsorge.
Risikovorsorge nach Segmenten1 2
in Mio €
1.1. – 30.9.2016
1
-7
-44
1.590
0
1
2
0
82
Privatund
Geschäftskunden
Firmenkunden
Markets
1.651
29
Energie- und
Infrastruktur
-kunden
Schiffskunden Flugzeugkunden
Immobilien
- kunden
Aufgrund der Darstellung kann es bei der Reproduktion von mathematischen Operationen zu geringfügigen Differenzen kommen
Neben den Einzelwertberichtigungen werden seit dem 1. Januar 2016 auch portfoliobasierte Wertberichtigungen pro Segment ausgewiesen.
25
Konzernsteuerung/
Sonstiges/
Überleitung
NORD/LB
Konzern
Segmente
Breit diversifiziertes Geschäftsmodell.
Segmentierung „Forderungen an Kunden“
per 30.9.2016
Konzernsteuerung/
Sonstiges
12%
Privat- und
Geschäftskunden 6%
107,2 Mrd €
per 30.9.2016
Konzernsteuerung/
Sonstiges
15%
Firmenkunden
21%
Immobilienkunden
14%
Privat- und
Geschäftskunden
6%
63,9 Mrd €
Firmenkunden
20%
Immobilienkunden
9%
Flugzeugkunden
7%
Markets
12%
Schiffskunden
15%
Gesamtrisikobetrag nach Geschäftsfeldern
Markets
7%
Flugzeugkunden
8%
Schiffskunden
23%
Energie- und
Infrastrukturkunden 13%
26
Energie- und
Infrastrukturkunden
12%
Segmente
Privat- und Geschäftskunden. Fest verwurzelt in der Heimatregion.
Exposure nach Branchen1
per 30.9.2016
Sonst.
Dienstleistungsgewerbe 12%
Exposure at Default: 7,9 Mrd €
Mehr als 250-jährige Tradition und flächendeckende
Präsenz an knapp 100 Standorten im gesamten
Braunschweiger Land
Sonstiges 10%
Verarbeitendes
Gewerbe 2%
Angebot bedarfsorientierter Beratung sowie ausgewählter
Produkte und Dienstleistungen für alle privaten und
gewerblichen Kunden im Geschäftsgebiet der
Braunschweigischen Landessparkasse, in Hannover,
Hamburg sowie im Geschäftsgebiet der Bremer Landesbank
Grundstücks- und
Wohnungswesen 19%
Private Haushalte
44%
1
Im Private Banking (der NORD/LB, der Landessparkasse, der
Bremer Landesbank und der NORD/LB Vermögensmanagement Luxembourg): Erb- und Stiftungsmanagement,
Beteiligungsprodukte und individuelle Vermögensverwaltung
Die Öffentliche Versicherung Braunschweig, die Landesbausparkasse, die Deka sowie die Versicherungsgruppe
Hannover (VGH) als Spezialdienstleister
Öffentliche
Verwaltung,
Verteidigung,
Sozialversicherung 13%
27
Segmente
Firmenkunden. Wachstumsstrategie zeigt Erfolge.
Exposure nach Branchen1
per 30.9.2016
Wachstumsstrategie im Firmenkundengeschäft erfolgreich
vorangetrieben
Transaktionsexpertise in der Akquisitionsfinanzierung
ausgebaut
Verarbeitendes
Gewerbe 17%
Dienstleistungsgewerbe/
Sonstiges 31%
Marktführer im Agrar Banking in Deutschland
In der Wohnungswirtschaft unter den führenden Finanzierern
in Deutschland
Traditionelle Kreditfinanzierungen und individuelle Finanzkonzepte - auch in enger Kooperation mit den Sparkassen - für
den Mittelstand
Energie- und
Wasserversorgung,
Bergbau 16%
Finanzinstitutionen und
Versicherungen 7%
Verkehr und
Nachrichtenübermittlung 7%
1
Corporate Finance: umfassende Problemlösungen bei
strategischer Positionierung/Finanzierung,
Veränderungsprozessen, im Transaktions- und
Forderungsmanagement sowie bei der Strukturierung
komplexer Finanzierungen
Baugewerbe 2%
Land-, Forst- und
Fischwirtschaft 8%
Handel,
Instandhaltung,
Reparatur 12%
28
Segmente
Markets. Regelmäßige, erfolgreiche Benchmark-Emissionen.
Aktuelle Emissionen
2Q15
Öff. Pfandbrief
4 Jahre, 500 Mio €
0,025%
3Q15
4Q15
Öff. Pfandbrief
0,025% TAP
Sen. Unsec,
3 Jahre, 1 Mrd €
0,625%
1Q16
Sen. Unsec,
1,000%
Lettres de Gage
0,375%
Lettres de Gage
0,125%
Hypo. Pfandbrief
0,125%
Sen. Unsec,
3M Euribor +50 bps
Hyp. Pfandbrief
0,25%
2Q16
Hyp. Pfandbrief2
0,25%
Hyp. Pfandbrief
0,25%
Emittent von Pfandbriefen (Öffentliche, Hypotheken, Schiffe, Flugzeuge), Lettres de Gage (Pfandbriefe nach Luxemburger Recht),
Inhaberschuldverschreibungen, Schuldscheindarlehen, Geldmarktpapieren
Erfolgreiche Positionierung als Lead Manager/Arranger bei der Platzierung von Anleiheemissionen insbesondere in Covered Bonds
Umfangreiches, maßgeschneidertes Angebot bei Geld- und Kapitalmarktprodukten im Privatplatzierungs-Segment
Internationale Refinanzierungsprogramme1:
25 Mrd € MTN, 10 Mrd € Euro-CP-Programm, 4 Mrd € Euro-French-CD-Programm und 3 Mrd $ US-CP-Programm
Per 30.9.2016: 32,3 Mrd € EZB- bzw. Fed-fähige Wertpapiere im NORD/LB Konzern, davon 20,6 Mrd € in der NORD/LB AöR
¹ NORD/LB AöR
2 Begeben am 15.2.16 (500 Mio €), aufgestockt am 15.7.16
29
Segmente
Energie- und Infrastrukturkunden. Fokus auf Wachstumsbranchen.
Branchen-Aufteilung1
per 30.9.2016
Gas / Biogas
4%
Langjährige Expertise in der Projektfinanzierung von
erneuerbaren Energien; Schwerpunkt liegt in der Finanzierung
von Energieerzeugung aus Wind- und Sonnenenergie,
führender Finanzierer in den europäischen Kernmärkten
Deutschland, Frankreich, Irland und Großbritannien.
Erweiterung der Kundenbasis in Nordamerika durch
diversifiziertes Neugeschäft
Solar-Energie
9%
Sonstige Energien
6%
Ver- und
Entsorgung 5%
Wind (auf Land)
41%
Bei sozialen Infrastrukturprojekten Konzentration auf
Accommodation, Education, Blue Light und Waste/Water;
Public Finance Initiative-/PPP-Geschäfte mit der öffentlichen
Hand als auch Projektfinanzierungen
Öffentliche Hand
3%
Seit über 25 Jahren ist die Bremer Landesbank eine der
führenden Finanzierer der Leasingwirtschaft in Deutschland
Finanzdienstleistung
10%
Verkehr 4%
Medien
Handel und
und IT 2% Verarbeitendes
Gewerbe 2% Dienstleistungen
14%
1
30
Segmente
Schiffskunden. Granulares Portfolio.
Zusammensetzung der Schiffsportfolios1
per 30.9.2016
Finanzierung von
Sonstige; 3%
Rohöltanker; 2%
Offshore; 5%
MPP Heavy Lift; 8%
MPP General Cargo;
8%
LPG/LNG Tanker; 3%
Kreuzfahrt / Fähren;
2%
Gas-/Prod.- Tanker;
8%
Corporates; 6%
Chemikalientanker;
4%
1
− Handels- und Spezialschiffen bspw. Offshore, Öl & Gas
Bulk Carrier - 10.000 40.000 tdw; 6%
− Kreuzfahrtschiffen und
Bulk Carrier - 40.000 60.000 tdw; 4%
Bulk Carrier - 60.000 100.000 tdw; 5%
Bulk Carrier - >
100.000 tdw; 4%
− Fähren
Die NORD/LB ist seit über 45 Jahren weltweit aktiv in der
Strukturierung individueller und maßgeschneiderter Lösungen
für Schiffsfinanzierungen
Breites Schiffsfinanzierungsgeschäft: von der Strukturierung,
Zins- und Währungssicherung über ECA-gedeckte Finanzierungen bis hin zu alternativen Finanzierungsformen wie
Schuldscheindarlehen und Forderungsverbriefungen. Ferner
verbundene Dienstleistungen wie bspw. Ausflaggungen oder
M&A-Beratung
Containerschiffe >900 TEU; 4%
Containerschiffe - 900
- 1.300 TEU; 5%
Containerschiffe 1.300 - 2.000 TEU; 4%
Containerschiffe 2.000 - 3.000 TEU; 6%
Containerschiffe - Containerschiffe >5.000TEU; 6% 3.000 - 5.000 TEU; 7%
31
Segmente
Planmäßiger Rückgang der Schiffe. Deutliche Erhöhung der Risikovorsorge.
NPL-Portfolio und Abschirmungsquote
Erste Erfolge in der Umsetzung der Transformation sichtbar:
in Mrd €
14,0
12,0
44,0%
38,8%
34,5%
40,0%
10,0
8,0
7,0
6,5
6,0
Anzahl der Schiffe
Netto um 63 Schiffe in den ersten neun Monaten reduziert
(1.481 auf 1.418)
50,0%
8,1
30,0%
Selektives Neugeschäft
26 Schiffe wurden in den Bereichen Kreuzfahrt, Fähren
und Spezialtonnage (z.B. Zement- und Asphalt-Schiffe)
ausgebaut
20,0%
4,0
10,0%
2,0
0,0
0,0%
2014
2015
NPL-Portfolio
Risikovorsorge
Abschirmung des NPL-Portfolios (8,1 Mrd €) in Höhe von
44 Prozent durch Einzelwertberichtigungen (3,4 Mrd €)
und portfoliobasierte Wertberichtigungen (196 Mio €):
entspricht 21,2 Prozent Abschirmung des Gesamtexposures (17,0 Mrd €)
30.9.2016
Abschirmungsquote
Wertberichtigungen im Schiffsportfolio
Bestand in Mio €
3.562
2.243
421
Transformation
Durch eine weitere Diversifikation des Portfolios über eine
ausgewogenere Asset- und Regionenverteilung sowie
durch den Ausbau und die Erweiterung der Produktpalette wird der Geschäftsansatz gezielt weiterentwickelt
196
2.714
345
3.366
1.822
2014
Einzelwertberichtigungen
2.369
2015
Reduzierung
Weitere Reduzierung durch Verkäufe von Schiffen durch
den neugeschaffenen Bereich Ship Asset Trading erwartet
30.9.2016
Portfoliobasierte Wertberichtigungen
32
Segmente
Transformation und Reduzierung des Schiffsportfolios erfolgreich gestartet.
NORD/LB Konzern – geplante Schiffsportfolioreduzierung1
in Mrd €
-1,8
-0,5
+0,4
19,0
17,0
0,7
14,6
1,7
EaD
Schiffskredite
12/2015
Tilgungen2
Verkäufe
Neugeschäft
Anteil Nicht-Handelsschifffahrt
In den ersten neun Monaten bereits 2 Mrd € abgebaut
Gezielter Abbau in schwierigen Segmenten Bulker und Containerschiffe
Der Abbau wird durch Rückführung von Ballon-Raten, verhandelte außerordentliche
Rückführungen, Forcierung Schiffsverkäufe und Syndication/Outplacements vorangetrieben
Verkauf eines Teilportfolios in Höhe von rd. 1,3 Mrd € ist in Prüfung
Bis Jahresende werden weitere Schiffe verkauft bzw. in der Vermarktung sein
Ziel ist eine Reduzierung auf 12 – 14 Mrd € bis Ende 2018
1
EaD
Schiffskredite
09/2016
Aufgrund der Darstellung kann es bei der Reproduktion von mathematischen Operationen zu Differenzen kommen
USD-Schwankungen
2 Inkl.
33
Anteil bereits verhandelter
Schiffsverkäufe
Segmente
Branchenausblick Schiffe: unveränderte Situation im vierten Quartal 2016.
Feeder
Intermediate
Neo-/Postpanamax
Bulker
Multi-Purpose
Containerschiffe < 3K TEU
Containerschiffe 3-5,9K TEU
Containerschiffe > 6k TEU
Schüttgutschiffe
Heavy Lift & General Cargo
aktuelles Marktniveau:
niedrig
niedrig
schwach
niedrig
niedrig
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
unverändert / unverändert
unverändert / leicht steigend
unverändert / leicht steigend
Rohöltanker
Produktentanker
Sonstige
Tanker
Kreuzfahrtschiffe
und Fähren
Offshore
mittel
mittel
mittel
erhöht
schwach
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
erwartete
Marktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
leicht sinkend / sinkend
leicht sinkend / leicht sinkend
Sinkend / leicht sinkend
Quelle: NORD/LB Sector Research auf der Grundlage von Charterraten und Marktwerten (Neubau bzw. Second Hand) / Stand: September 2016
34
Segmente
Flugzeugkunden. Hohe Portfolioqualität. Breit diversifiziert.
Flugzeugtypen und Baujahr1
per 30.9.2016
Flugzeug-Portfolio ist mit 575 Flugzeugen und 17 (Ersatz-)
Triebwerken sehr breit diversifiziert. Beschränkung auf
langfristig werthaltige und fungible Assets (Flugzeuge und
Triebwerke)
Freighter
14%
Turboprop
3%
Exposure mit sehr hoher Besicherungsquote (circa 95 Prozent)
Regional Jets
6%
Narrowbodies
44%
Ultra Large
Aircraft
9%
Durchschnittsalter der Assets liegt bei fünf Jahren
Warehouse- und Operating-Lease-Strukturen
In den vergangenen 20 Jahren als einer der Marktführer im
Bereich Flugzeugfinanzierungen etabliert: breite Palette von
kommerziellen und gedeckten Finanzierungen für Widebody,
Narrowbody, Regionalflugzeuge und Helikopter
Widebodies
24%
Im Rahmen unserer Finanzierungsgrundsätze konservative
Ausrichtung und hohes Risikobewusstsein
48%
38%
Fokus liegt auf zuverlässigen und bekannten Partnern
8%
6%
Baujahr 2005
und früher
1
Baujahr
2006 - 2010
Baujahr
2011 - 2015
Neuauslieferungen
ab 2016
35
Segmente
Immobilienkunden. Fokus auf Gewerbeimmobilien in Deutschland.
Länderaufteilung1
per 30.9.2016
Die Deutsche Hypothekenbank ist das Kompetenzzentrum für
die gewerbliche Immobilienfinanzierung im NORD/LB Konzern
Maßgeschneiderte Finanzierungskonzepte und individuelle,
qualifizierte Beratung
Benelux
19%
Finanzierung überwiegend von Büro- und Geschäftshäusern,
Einkaufszentren, Hotels, Logistikgebäuden und Geschosswohnungsbau in bevorzugten Ballungsgebieten mit
entsprechend guter Mieterstruktur und gutem Cashflow
UK 8%
Finanzierungsschwerpunkt ist Europa mit Schwerpunkt
Deutschland. Finanzierungen gewerblicher Immobilien in
Großbritannien, Frankreich, Benelux und Polen
USA 3%
Frankreich 6%
Spanien 1%
Bremer Landesbank finanziert seit den 1980er Jahren
Sozialimmobilien und ist einer der führenden Anbieter im
Bereich der Sozialimmobilienfinanzierung
Deutschland
61%
Erfolgreiche strategische Zusammenarbeit mit Versorgungswerken als Finanzierungspartner für großvolumige
Finanzierungen
Rest 2%
1
36
Agenda.
3
Finanzkennzahlen
10
Segmente
23
Ausblick
38
Anhang
41
37
Ausblick
2016: Eine Bank in Bewegung.
Herausforderungen
Das niedrige Zinsniveau, die Entwicklung in den Euro-Staaten, die Situation an den Schiffsmärkten, die USDollar-Stärke, eine zunehmende Wettbewerbsintensität, die zunehmende Digitalisierung des Finanzsektors,
regulatorische Anforderungen sowie die Situation der Bremer Landesbank stellen unsere zukünftigen
Herausforderungen dar
Vielseitigkeit ist
unsere Stärke
Wir werden die Diversifikation in unseren Marktsegmenten durch aktives Risikomanagement in Portfolien,
strikte Konzentration auf Kern-Kunden und ausgesuchtes Neugeschäft weiter voran treiben. Mit unserem
robusten und diversifizierten Geschäftsmodell werden wir auch die weiteren Herausforderungen auf den
Schiffsmärkten abfedern
Schiffsportfolio
Das Schiffsfinanzierungsportfolio wird in den nächsten Jahren auf rund 12 bis 14 Mrd € reduziert werden.
Im Jahr 2016 werden wir hierzu bereits einen signifikanten Schritt machen. Wir rechnen für das
Geschäftsjahr 2016 weiter mit einer deutlich steigenden Risikovorsorge für das Schiffsgeschäft
Stärkung des
Eigenkapitals
Wir werden alle regulatorischen Anforderungen weiterhin deutlich erfüllen. Die kontinuierliche Stärkung der
Kapitalquoten in den letzten Jahren hat sich auch beim Stressest bewährt. Kredit-Ausplatzierungen sowie
eine gezielte Steuerung des Gesamtrisikobetrags tragen weiterhin dazu bei
Ergebnis vor
Steuern
Vor dem aufgezeigten Hintergrund werden wir nach derzeitiger Einschätzung das Jahr 2016 sowohl auf
konsolidierter Ebene im IFRS als auch auf Ebene des Einzelinstituts im HGB mit einem deutlichen Verlust
abschließen
38
Ausblick
Finanzkalender.
Zwischenbericht zum 30. September 2016
24. November 2016
Geschäftsbericht zum 31. Dezember 2016
April 2017
Zwischenbericht zum 31. März 2017
Mai 2017
Zwischenbericht zum 30. Juni 2017
August 2017
Zwischenbericht zum 30. September 2017
November 2017
39
Agenda.
3
Finanzkennzahlen
10
Segmente
23
Ausblick
38
Anhang
41
40
Anhang
NORD/LB Konzern Pfandbriefe im Überblick.
per 30.9.2016
per 30.9.2016
Deckungsmasse: 27,7 Mrd €
18.154
8.363
13.362
5.659
8.756
Umlauf
Umlauf
Deckungsmasse
Deckungsmasse
3.285
6.055
1.906
3.182 3.519
822
NORD/LB
Dt. Hypo
NORD/LB
BremerLB
Dt. Hypo
Weitere Pfandbriefe/Covered Bonds
per 30.9.2016
Umlauf
Deckungsmasse
4.490
3.587
1.421
1.006
80
211
NORD/LB
Schiffspfandbriefe
119
NORD/LB
Flugzeugpfandbriefe
181
BremerLB
Schiffspfandbriefe
41
NORD/LB CBB
Lettres de Gage
1.250
BremerLB
Anhang
NORD/LB AöR Pfandbriefe: Deckungsmasse – qualitativ hochwertig und sicher
(1/2).
Öffentliche Pfandbriefe (nach Schuldnern) 2 3
Hypothekenpfandbriefe (nach Gebäudetyp)
per 30.9.2016
3,3 Mrd €1
Bürogebäude 15%
Mehrfamilienhäuser
45%
per 30.9.2016
Forderungen i.S.d. § 20
Abs. 2 Nr. 2
3%
Handelsgebäude 5%
Sonstige
gewerblich
genutzte
Gebäude 7%
Sonstige
30%
Eigentumswohnungen
6%
Ein- und
Zweifamilien
-häuser 22%
18,2 Mrd €1
Regionale
Gebietskörper
-schaften
30%
Örtliche Gebietskörperschaften
26%
Umlauf gesamt
1.905,6
Umlauf gesamt
13.361,9
Deckungsmasse gesamt
3.285,0
18.153,8
Überdeckung
1.379,4
Überdeckung
Überdeckung in %
Gewogene durchschnittliche Laufzeit4
Pfandbriefe
Deckungsstock
1
Staaten
11%
Nennwert, NORD/LB AöR
2
Überdeckung in %
Pfandbriefe
Deckungsstock
72,4%
3,4 Jahre
4,5 Jahre
Schuldner inkl. sichernde Überdeckung
3
94 Prozent Deutschland
4
42
Moody‘s Performance Overview, Dezember 2016
4.791,9
35,9%
6,4 Jahre
6,4 Jahre
Anhang
NORD/LB AöR Pfandbriefe: Deckungsmasse – qualitativ hochwertig und sicher
(2/2).
Schiffspfandbriefe (nach Typ)
per 30.9.2016
Flugzeugpfandbrief (nach Typ)
211,2 Mio €1
Sonstige
13%
per 30.9.2016
Widebody
12%
Bulker
24%
Freighter
24%
1,4 Mrd €1
Ultralarge
12%
Turboprop
4%
Tanker
38%
MPP
4%
Umlauf gesamt
80,0
Narrowbody
44%
Umlauf gesamt
1.006,0
1.421,2
211,2
Überdeckung
131,2
Überdeckung
415,2
Überdeckung in %
Pfandbriefe
Deckungsstock
41,3%
Überdeckung in %
1
Regional Jet
4%
Containerschiffe
21%
Nennwert, NORD/LB AöR
164,0%
2
Moody‘s Performance Overview, Dezember 2016
43
1,6 Jahre
5,0 Jahre
Anhang
NORD/LB Konzern Pfandbriefe im Überblick.
Nennwerte per 30.9.2016
(in Mio €)
Umlauf gesamt
Deckungsmasse
gesamt
Überdeckung
NORD/LB AöR
13.361,9
18.153,8
4.791,9
35,9%
-2.329,9
NORD/LB AöR
1.905,6
3.285,0
1.379,4
72,4%
-206,7
80,0
211,2
131,2
164,0%
0
NORD/LB AöR
Flugzeugpfandbriefe
1.006,0
1.421,2
415,2
41,3%
0
Deutsche Hypo
5.659,3
6.055,2
395,9
7,0%
-1.223,2
Deutsche Hypo
8.363,3
8.756,0
392,7
4,7%
-45,2
BremerLB
3.181,7
3.518,9
337,2
10,6%
-405,7
BremerLB
822,2
1.249,8
427,6
52,0%
69,5
BremerLB
Schiffspfandbriefe
118,6
180,5
61,9
52,2%
-54,0
3.586,7
4.490,3
903,6
25,2%
389,5
38.085,30
47.321,90
9.236,60
NORD/LB AöR
Schiffspfandbriefe
NORD/LB Luxembourg
Lettres de Gage Publique
SUMME
1
31.12.2015 versus 30.9.2016
44
Überdeckung in %
Veränderung
Umlauf 20161
Anhang
Instituts- und Einlagensicherung bei der NORD/LB.
Haftung
Eigenkapitalvorschriften
Elementare Schutzmaßnahme zur Insolvenzvermeidung
Die Capital Requirements Regulation (CRR, Kapitaladäquanzverordnung) ist eine im
Bankwesen geltende EU-Verordnung, die im Rahmen von Basel III Vorgaben zur
angemessenen Eigenmittelausstattung von Instituten enthält
Sicherungssystem
der S-Finanzgruppe
Institutssicherungssystem der S-Finanzgruppe seit Juli 2015 auch als Einlagensicherung
im Sinne des EinSiG anerkannt, gegründet in den 1970er-Jahren
13 eigenständige Sicherungseinrichtungen: Sicherungsreserve der Landesbanken, elf
Sparkassenunterstützungsfonds der regionalen Verbände sowie der Sicherungsfonds
der deutschen Landesbausparkassen
Sanierungs- und
Abwicklungsgesetz (SAG)
Gläubigerhaftung:
− Eigenkapital: Tier 1, Add. Tier 1, Tier 2, Nachrangkapital
− Fremdkapital: Senior Unsecured und weitere (strukturierte) Schuldtitel
Ausgenommen: u.a. gedeckte Einlagen (Eigenlagensicherung: max. 100.000 €/Person),
besicherte Verbindlichkeiten sowie Geldmarktinstrumente
Europäische Absicherung
Der Einheitliche Abwicklungsmechanismus (SRM) wird durch den Einheitlichen
Abwicklungsfonds für Banken (Single Bank Resolution Fund, SBRF) ergänzt, der die für
eine Abwicklung benötigte finanziellen Mittel bereitstellen kann
Verordnungsvorschlag der EU-Kommission liegt vor. Dieser wurde von der gesamten
deutschen Kreditwirtschaft abgelehnt. Ob ein Kompromissvorschlag seitens des EUParlamentes Gehör oder Anwendung findet, ist derzeit noch nicht absehbar
45
Anhang
Zusagen gegenüber der Europäischen Kommission voll im Plan.
Im Zusammenhang mit der Genehmigung der NORD/LB Kapitalmaßnahmen durch die EU Kommission 2011/12 hat sich die NORD/LB
zur Einhaltung von Zusagen bis Ende 2016 verpflichtet
Die Einhaltung der abgegebenen Zusagen wird von einem unabhängigen Treuhänder überwacht, der in halbjährlichen Berichten die EUKommission über den Umsetzungsstand informiert. In allen bisher erstellten Berichten bestätigt der Treuhänder die planmäßige
Erfüllung der Zusagen
Ein Teil der Zusagen galt nur bis 2014 oder wurde bereits durch die NORD/LB erfüllt (z.B. Verkäufe von Beteiligungen)
Bis Ende 2016 bestehen u.a. noch Grenzen für die Bilanzsumme sowie das Geschäftsvolumen in verschiedenen Segmenten, für
Beteiligungserwerbe und die Verwaltungskosten
Aktuell und gemäß Planung werden alle Zielwerte der bis Ende 2016 verbleibenden Zusagen eingehalten
46
Anhang
Wesentliche Links.
Erklärung zum Deutschen Corporate Governance Kodex:
https://www.nordlb.de/rechtliches/rechtliche-hinweise/corporate-governance/
Sicherungsmechanismen der NORD/LB
https://www.nordlb.de/rechtliches/rechtliche-hinweise/sicherungsmechanismen/
Nachhaltigkeit (Bericht, Ratings)
https://www.nordlb.de/die-nordlb/nachhaltigkeit/
Zusammensetzung Aufsichtsrat
https://www.nordlb.de/die-nordlb/ueber-uns/gremien-und-organe/
Geschäfts-, Zwischen und Offenlegungsberichte
www.nordlb.de/berichte
47
Kontakt.
NORD/LB
Norddeutsche Landesbank Girozentrale
Investor Relations
Georgsplatz 1
30159 Hannover
[email protected]
www.nordlb.de
Gabriele Bödeker (Leiterin Investor Relations)
[email protected]
Tel.: 0511 361-4338
Thomas Breit
[email protected]
Tel.: 0511 361-5382
Carsten Halbe
[email protected]
Tel.: 0511 361-4318
Marcel Mock
[email protected]
Tel.: 0511 361-8914
Bitte hier
Ihr Foto
einfügen
Svenja Pohlmann
[email protected]
Tel.: 0511 361-4683
48
Wichtige Hinweise.
kann. Zudem enthält diese Präsentation im Zusammenhang mit der NORD/LB
diverse zukunftsgerichtete Aussagen und Informationen, die auf den
Überzeugungen der NORD/LB-Geschäftsleitung sowie auf Annahmen und
Informationen basieren, die dem NORD/LB-Management derzeit zur Verfügung
stehen. Ausgehend von den bekannten und unbekannten Risiken, die dem
Geschäft der NORD/LB anhaften sowie Unsicherheiten und anderen Faktoren,
können die zukünftigen Resultate, Wertentwicklungen und Ergebnisse
abweichen, die aus solchen zukunfts- oder vergangenheitsgerichteten Aussagen
hergeleitet wurden. Daher soll in solche zukunfts- oder vergangenheitsgerichteten Aussagen kein uneingeschränktes Vertrauen gesetzt werden.
Diese Präsentation ist erstellt worden von der NORDDEUTSCHEN LANDESBANK
GIROZENTRALE („NORD/LB“) und richtet sich ausschließlich an Empfänger
innerhalb der Bundesrepublik Deutschland.
Diese Präsentation dient allein Informationszwecken und stellt insbesondere
kein Angebot und keine Aufforderung zur Abgabe eines solchen Angebotes zum
Kauf, Verkauf oder zur Zeichnung irgendeines Anlagetitels oder einer
Finanzdienstleistung dar.
Ebenso wenig handelt es sich bei dieser Präsentation im Ganzen oder in Teilen
um einen Verkaufsprospekt oder einen sonstigen anderen Börsenprospekt.
Insofern stellen die in dieser Präsentation enthaltenen Informationen lediglich
eine Übersicht dar und dienen nicht als Grundlage einer möglichen Kauf- oder
Verkaufsentscheidung eines Investors. Vielmehr wird dringend empfohlen, dass
jeder Investor vor seiner Kaufentscheidung die vollständigen Verkaufs- bzw.
Börsenprospekte liest.
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Präsentation ist nur mit vorheriger schriftlicher Genehmigung der NORD/LB
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Eine Annahme und Verwendung dieser Präsentation und der hierin enthaltenen
Informationen ist nur bei Akzeptanz der vorstehenden Bedingungen zulässig.
Alle hierin enthaltenen tatsächlichen Angaben, Informationen und getroffenen
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NORD/LB Konzernpräsentation

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