peter skeel hjorth/feed/rss2/ http://stilhed.eu/wp

Curriculum Vitae for Thomas Peter Clausen
Cand.Oecon, M.Sc. Financial and Business Economics
Personlige Data
Navn:
Telefon:
Adresse:
E-mail:
Født:
Thomas Peter Clausen
20-481408/29-999959
Taffelbays Alle 13, 2900 Hellerup
[email protected]
27. januar 1974
Generel Profil
· 13 år som økonom, strateg, portefølje og treasury forvalter.
· 10 år som leder af specialiseret team af økonomer og studenter.
· Stærk kvantitativ baggrund.
· Strategisk, struktureret, effektiv og empatisk leder.
Resultater
· Stærk track record med hensyn til portefølje performance og risikostyring af kerneinstrumenter som
obligationer, aktier og FX Målt på bla. Relativt afkast mod benchmark samt risikojusteret afkast, har den
aktive forvaltning været succesful. Se detaljeret beskrivelse i afsnittet ”Karriereoversigt”.
· Stærk track record med hensyn til lederskab og innovation. Da jeg forlod BNP Paribas’s nordiske
kapitalforvaltningshus Alfred Berg, havde kernemedarbejderne i mit team haft mere end 6 års ansættelse
under mit lederskab. Yderligere under mit lederskab blev der lanceret nye succesfulde fonde samt
rekalibreret nye investeringsprocesser. Se detaljeret beskrivelse i afsnittet ”Karriereoversigt”.
Faglige kompetencer og interesser
· Analytiker og modeludvikler af nationaløkonomi, herunder særligt konjunkturcykler og kreditcykler.
· Forvalter af Multi-Asset porteføljer (på aktivklasseniveau) og af globale obligationsporteføljer.
· Fundamental og relativ analyse af risikopræmier på globale aktivklasser.
· Rente- og FX overlay.
· Strategisk Aktivallokering (SAA) og Taktisk Aktivallokering (TAA) – analyse og implementering.
· Udvælgelse af bedste fonde/forvaltere (”Fund Selection”) .
· Risikostyring og modellering af risikostyringsapplikationer.
· Performancedekomponeringer.
· Investeringsprocesser - løbende justering af processen for obligationer og Multi-Asset produkter.
· Produktinnovation
· VBA-SQL programmering.
· Formidling af økonomiske eller finansielle emner. Skriftligt og mundtligt, og på engelsk og dansk.
1
Curriculum Vitae for Thomas Peter Clausen
Cand.Oecon, M.Sc. Financial and Business Economics
Karriereoversigt
2009 – 2014 | Chief Investment Officer, CIO, Alfred Berg (BNP Paribas), Danmark
Ansvar:
· Performance og risikostyring på alle fonde og mandater i Alfred Berg Danmark. Både internt og eksternt
forvaltede produkter.
· Tilpasninger af investeringsprocesser i takt med forventede strukturelle ændringer i markedet.
· Løbende tilpasninger af hele Front-Office analyseplatformen.
· Fund Selection til Multi-Asset mandater og fonde.
· Ekstern og intern markeds- og performancekommunikation.
· Produktudvikling.
· Chef for 3 økonomer og student og i Alfred Berg’s ledergruppe.
Opgaver:
· Obligations- og FX analyse.
· Multi-Asset analyse af risikopræmier. Fundamentalt og relativt.
· Daglig forvaltning af danske og udenlandske obligationer og FX.
· Daglig forvaltning af Multi-Asset mandater og fonde på SAA og TAA niveau.
· Kalibrering af rente- og FX overlay. Anvendelse af derivater.
· Benchmark/SAA/TAA modellering.
· Programmering og simulering (VBA) generelt, men særligt konjunkturcykler og kreditcykler, samt
monitorerings- og analysemoduler til Front-Office platform.
· Dekomponering af afkast- og performance på obligationer (varighed, kurve, kredit mm.).
· Dekomponering af afkast- og performance på Multi-Asset (SAA, TAA, OAA), hvor OAA er Operationel Aktiv
Allokering, dvs. typisk performancebidraget fra de aktive fonde.
· Udvikling af Fund Selection model, herunder fastlæggelse af kvantitative og kvalitative parametre givet
fondens status som ETF/passiv eller aktiv.
· Produktudvikling, eg. kvantitative indeksfonde, multi-asset fonde mm.
· Rapportering og udarbejdelse af salgsmateriale til både eksisterende og potentielt nye kunder.
· Investeringsprocesser. Beregning af forventet afkast og risiko på det enkelte aktiv samt implementering af
holdning på (model)porteføljeniveau. Løbende kalibrering af alpha- og betaholdning til de enkelte porteføljer
samt sikre konsistens på tværs af kunder med forskellige restriktioner.
Resultater:
· Stærk performance på in-house forvaltede porteføljer (0,25% - 1% gross fee på tværs af risikosegmenter).
· Morningstar ***** på 5 ud af 6 balancerede fonde i PensionPlanner konceptet (risiko-justeret afkast)
· Absalon Invest (tidl. Alfred Berg) er den næstbedste Investeringsforening 2013, kun overgået af Skagen
Fondene (http://www.morningstar.dk/dk/news/120863/rating-af-danske-investeringsforeninger.aspx).
Placering bygger på resultater skabt over de sidste 4 år.
· Nøglemedarbejdere i team i mere end 6 år.
· Ingen kritiske risk management fejl.
· Udvikling af Index-drevne og Sektor-drevne aktiefonde. Udvikling af pensionsprodukt.
· State-of-the-art Front-Office redskaber til afkast- og risikoanalyse på aktivniveau og porteføljeniveau.
· Stærke investeringsprocesser.
Ø God balance mellem hvad der styres af kvantitative henholdsvis kvalitative signaler
(”Rules vs. Discretion”) fra M(akro)-V(aluation)-S(entiment) processen.
Ø God og troværdig balance mellem effektivitet i implementering af holdninger og
analytiske signaler. Trade-off’en mellem reaktionstid og analysetid er særlig vigtig i et
risk-on/off miljø, som vi har haft mere eller mindre siden 2008.
· Effektiv, konsistent og troværdig ”oversættelse” af signaler til modelporteføljer.
· Tilfredse og loyale medarbejdere.
2
Curriculum Vitae for Thomas Peter Clausen
Cand.Oecon, M.Sc. Financial and Business Economics
2008 –2009 | Head of Fixed Income and TAA, Fortis Investments A/S
Ansvar:
· Performance og risikostyring på globale obligationer og Multi-Asset produkter i Alfred Berg Danmark.
· Nordisk ansvarlig for analyse af statsrentekurver i USA og Tyskland samt FX krydsene EURUSD og
EURJPY.
· Tilpasninger af investeringsprocesser.
· Løbende tilpasninger af hele Front-Office analyseplatformen.
· Fund Selection på Multi-Asset mandater.
· Ekstern og intern markeds- og performancekommunikation.
· Produktudvikling
· Chef for 1 økonom og i Alfred Berg’s ledergruppe.
Opgaver:
· Obligations- og FX analyse.
· Multi-Asset analyse af risikopræmier. Fundamentalt og relativt.
· Daglig forvaltning af danske og udenlandske obligationer og FX.
· Daglig forvaltning af Multi-Asset mandater og fonde på TAA niveau.
· Programmering og simulering (VBA) generelt, men særligt konjunktur- og kreditcykler. samt
risikostyringsmodeller.
· Dekomponering af afkast- og performance på multi-asset produkter og danske obligationer.
· Udarbejde salgsmateriale i forhold til både eksisterende og potentielt nye kunder.
· Stærke investeringsprocesser.
· Rapportering.
Resultater:
· Stærk performance i alle risikosegmenter (0,50% - 1,5% gross fee).
· LIPPER AWARD Fixed Income 2009 (på baggrund af bla. risikojusteret afkast og omsætningshastighed).
· Ingen kritiske risk management fejl.
· State-of-the-art Front-Office redskaber til afkast- og risikoanalyse.
· Stærke investeringsprocesser.
Ø God balance mellem hvad der styres af kvantitative henholdsvis kvalitative signaler
(”Rules vs. Discretion”) fra M(akro)-V(aluation)-S(entiment) processen.
Ø God og troværdig balance mellem effektivitet i implementering af holdninger og
analytiske signaler. Trade-off’en mellem reaktionstid og analysetid er særlig vigtig i et
risk-on/off miljø, som vi har haft mere eller mindre siden 2008.
· Effektiv, konsistent og troværdig ”oversættelse” af signaler til modelporteføljer.
· Tilfredse og loyale medarbejdere.
3
Curriculum Vitae for Thomas Peter Clausen
Cand.Oecon, M.Sc. Financial and Business Economics
2004 –2008 | Head of Fixed Income, ABNAMRO Asset Management A/S
Ansvar:
· Performance og risikostyring af danske og udenlandske obligationer.
· Vedligeholdelse og udvikling af Front-Office analyseplatform.
· Tilpasninger af investeringsprocesser i takt med forventede strukturelle ændringer i markedet.
· Ekstern og intern markeds- og performancekommunikation.
· Chef for 1 økonom og i Alfred Berg’s ledergruppe.
Opgaver:
· Forvaltning og analyse af globale obligationer og FX.
· Programmering af stort analyseapparat til danske obligationer, herunder realkreditmodel.
· Programmering af Front-Office moduler til kvantitativt at understøtte investeringsfilosofien.
· Dekomponering af afkast- og performance på danske obligationer.
· Udarbejde salgsmateriale i forhold til både eksisterende og potentielt nye kunder.
· Rapportering
Resultater:
· Stabil performance på ”korte” porteføljer (0,25% - 0,75% gross fee). Blandet performance på lange
porteføljer (-0,25% - 1% gross fee).
· State-of-the-art Front-Office applikationer til afkast- og risikoanalyse.
· Troværdig og let implementerbar investeringsproces.
· Effektivt arbejde
2003 –2004 | Portfolio Manager ABNAMRO Asset Management A/S (tid. Alfred Berg A/S)
Ansvar:
· Assistere Head of Fixed Income (Senior Portfolio Manager) med performance og risikostyring.
Opgaver:
· Forvaltning og analyse af danske og udenlandske obligationer.
· Programmering af analytiske moduler til at understøtte investeringsprocessen.
· Rapportering.
Resultater:
· Stærke kvantitative analysemoduler.
2001 –2003 | Portfolio Manager TREASURY, AP MOLLER MAERSK A/S, Danmark
Ansvar:
· Assistere Head of Fixed Income med Asset-Liability forvaltning af renteprodukter, herunder eg.
obligationer, repo’er, swaps, futures, FRA’s og leases.
Opgaver:
· Analyse af danske og udenlandske obligationer. Fundamentalt og relativt.
· Daglig cash, FX og renteforvaltning i Gruppens interne bank, Maersk Finance A/S.
Resultater:
· Effektive løsninger af både drifts- og ad-hoc opgaver.
1997 –2000 | Underviser, AAU, Danmark
· Statistik, økonometri, mikroøkonomi og makroøkonomi.
4
Curriculum Vitae for Thomas Peter Clausen
Cand.Oecon, M.Sc. Financial and Business Economics
IT-kompetencer
· MS Excel - expert
· MS VBA/SQL - expert
· Portman – avanceret bruger
· Bloomberg - expert
Sprog
· Dansk: perfekt skriftligt og mundtligt
· Engelsk: perfekt skriftligt og mundtligt
Uddannelse
· Cand.Oecon, Aalborg Universitet (2000)
· M.Sc. Econometrics and Finance, University of Essex, UK (1999)
· CFA I (2006)
· Matematisk Student, Sønderborg Statsskole, (1993)
Speciale- og bacheloropgaver
Speciale (2000):
· “Estimation of the Danish Interest Rate Term Structure - Using the KALMAN FILTER Technique”.
Bachelor (1997):
· ”Finanspolik, en nærmere analyse af forskellen mellem Neo-Klassikerne og Keynisianerne”.
Kurser
· Programmering VBA – 4D Konsulenterne
· MS-Office Pakken
Privat
· Samlevende med Lonni Maria Thomsen
· 2 børn (1 fælles)
· Interesser: Sport, bøger, fiskeri og madlavning
Referencer
· Jesper Breitenstein, Head of Investors Relations – Matas A/S (40-45192). Tidligere kollega.
· Tommy Lauridsen, Portfolio Manager, Absalon Fondsmæglerselskab A/S (20-144405).Tidligere kollega.
· Bo Nielsen, Swap Trader – Nordea Bank A/S (61-221129). Tidligere kollega.
· Anders Enevoldsen, Investors Relations – Ambu A/S (20-967584). Tidligere kollega.
· Christian Høm, CEO Time Invest A/S (40-100790). Tidligere chef.
5