la valeur comptable
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LuxairGroup Rapport annuel 2014 Editeur Luxair S.A. Design Vidale-Gloesener Photographe Christian Aschman / LuxairGroup Imprimé par Imprimerie Faber Mai 2015 www.luxairgroup.lu Imprimé sur BalanceSilk - 60% de fibres recyclées et 40% de fibres vierges certifiées FSC 4 Conseil d’Administration 5 Actionnaires Luxair S.A. 6 Mot du Président 8 Comité de Direction 10 Mot du Directeur Général 12 Rapport d’activités 30 La flotte Luxair Luxembourg Airlines 32 Données opérationnelles 34 Bilan consolidé de LuxairGroup 36 Comptes consolidés de profits et pertes 38 Rapport du Réviseur d’entreprises 40 Responsabilité sociétale de l’entreprise (RSE) 4 5 Rapport annuel 2014 Conseil d’Administration Actionnaires Luxair S.A. Paul Helminger Président du Conseil d’Administration Le capital social de Luxair S.A. s’élève à 13 750 000 € et est représenté par 110 000 parts détenues par les actionnaires (au 31.12.2014). Michel Birel Administrateur, Directeur Général Adjoint, Banque et Caisse d’Epargne de l’Etat Jean-Claude Finck Vice-Président du Conseil d’Administration, Directeur Général et Président du Comité de Direction, Banque et Caisse d’Epargne de l’Etat Gaston Stronck Administrateur, Directeur des R elations Economiques Internationales, Ministère des Affaires Etrangères Karsten Benz Administrateur, Chief Infrastructure Officer Deutsche Lufthansa AG Etat du Grand-Duché de Luxembourg 39,05% Banque et Caisse d’Epargne de l’Etat 21,81% Banque Internationale à Luxembourg 13,14% Deutsche Lufthansa 13,00% Luxair10,00% Luxair Finance Tom Weisgerber Administrateur, Premier Conseiller de Gouvernement, Ministère du Développement Durable et des Infrastructures François Pauly Administrateur, Président du Conseil d’Administration Banque Internationale à Luxembourg S.A. Helder De Oliveira Borges Administrateur, Représentant du personnel, Luxair S.A. Marc Zafra Administrateur, Représentant du personnel, Luxair S.A. Max Nilles Commissaire du Gouvernement auprès de Luxair S.A., Conseiller de direction au Ministère du Développement Durable et des Infrastructures Michel Folmer Secrétaire général LuxairGroup, Secrétaire du Conseil d’Administration de Luxair S.A. Patrick Streff Adminstrateur, Représentant du personnel, Luxair S.A. 2,86% Autres0,14% 6 Rapport annuel 2014 Mot du Président LuxairGroup a clôturé l’exercice 2014 sur des résultats honorables. Compte tenu du contexte défavorable dans lequel la société a évolué tout au long de l’année, il s’agit d’un succès inespéré qui augure bien de son avenir et mérite quelques explications. Les secteurs dans lesquels LuxairGroup déploie ses activités ont beaucoup souffert de la crise qui a commencé en 2008-2009. La reprise timide à laquelle nous assistons ces temps-ci, notamment en Europe, s’accompagne, pour les sociétés présentes sur les différents métiers de l’aviation, d’un regain de concurrence féroce de la part de compagnies à bas coût sur les lignes commerciales, de la compétition des grandes compagnies aériennes et des tour-opérateurs attirés par le Luxembourg, ainsi que des aéroports concurrents de Luxembourg sur le fret. LuxairGroup exerce ses activités dans la Grande Région, aux coûts salariaux supérieurs à la moyenne européenne. C’est dans ce contexte aux multiples défis que le Conseil d’administration a approuvé début 2015 une stratégie ambitieuse de croissance comprenant un plan de renouvellement de la flotte de LuxairGroup. Ce plan consiste, dans un premier temps, à homogénéiser la flotte autour de Bombardier Q400 et de Boeing 737, afin de permettre à la société de croître sur ses principaux marchés grâce à des coûts d’exploitation contrôlés et de nouvelles capacités rentables, mais sans être pénalisée par des dettes excessives. Dans un deuxième temps, LuxairGroup commandera des avions à réaction de nouvelle génération, dont l’arrivée sur le marché est attendue pour ces prochaines années et dont les spécifications, tant pour ce qui est du confort offert aux passagers, de la capacité, du rayon d’action et du coût d’exploitation par siège et par passager, correspondront à ses besoins. L’adoption de cette stratégie de flotte, bien que décidée en 2015, couronne en réalité deux années consécutives au cours desquelles LuxairGroup s’est remarquablement battu et est parvenu, grâce notamment à une nouvelle politique de prix faisant la part belle à la famille de prix Primo qui lui a permis de mieux remplir ses avions, grâce aussi aux efforts consentis pour maîtriser les coûts dans les autres unités opérationnelles du Groupe, à faire sensiblement mieux que ses concurrents. Le Conseil d’administration a été en mesure de prendre cette décision parce que les résultats escomptés étaient au rendez-vous, mais aussi parce que la voie ainsi tracée allie poursuite de la croissance et amélioration durable des résultats opérationnels. Les défis de LuxairGroup ne s’arrêtent pas là. En même temps qu’elle lutte pour garantir sa profitabilité, la société est amenée à se transformer pour faire preuve de plus d’agilité et mieux répondre aux attentes de ses clients. Les activités de ligne aérienne et de voyagiste évoluent rapidement sous l’effet d’une révolution digitale omniprésente, les clients attendant, légitimement, que les nouvelles technologies facilitent de plus en plus chaque étape de leur expérience voyage ou vacances. LuxairGroup n’est pas en reste et a articulé un ambitieux plan de développement de ce qu’on appelle communément les « e-services » offerts aux voyageurs, qui vont de la décision de réservation jusqu’à l’appréciation donnée a posteriori à la compagnie aérienne ou au voyagiste. Ancré dans la Grande Région au tissu économique diversifié, dynamique et innovant, LuxairGroup se doit de relever ces défis parce qu’elle se définit comme une entreprise au service de l’économie locale. Cette mission lui incombe du fait de ses liaisons directes quotidiennes vers les capitales et principaux centres économiques européens, qui sont un facteur d’attractivité significatif pour la région. LuxairGroup est également un employeur de première importance sur ce bassin d’emploi. Et n’oublions pas que les améliorations enregistrées en 2014 sont à mettre sur le compte de l’engagement des employés de LuxairGroup, que je tiens à saluer et à féliciter. Ils savent comme moi qu’il ne s’agit pas pour autant de baisser la garde, mais de conserver cet esprit d’innovation qui nous a permis, ces dernières années, d’améliorer notre productivité tout en continuant de nous distinguer de nos concurrents. Paul Helminger 8 9 Rapport annuel 2014 Comité de Direction Adrien Ney Directeur Général et Président du Comité de Direction Martin Isler Directeur Général Adjoint Airline Laurent Jossart Directeur Général Adjoint LuxairCARGO Alberto Kunkel Directeur Général Adjoint Tour Operating et Sales & Marketing Marc Schroeder Directeur Général Adjoint Finance Thomas Czypulowski Directeur Information Systems & Organisation Michel Folmer Secrétaire Général Claude Olinger Directeur des Ressources Humaines 10 Rapport annuel 2014 Mot du Directeur Général L’amélioration des résultats de LuxairGroup, amorcée en 2013, s’est confirmée en 2014. Alors que l’économie européenne est restée faible, malgré certains signes de reprise, et que nos secteurs d’activité ont continué d’être malmenés au cours de cet exercice, il n’allait pas de soi que nous parvenions à poursuivre notre redressement. Nous sommes donc d’autant plus satisfaits de clôturer l’exercice 2014 sur un chiffre d’affaires en nette progression et un résultat opérationnel amélioré. Notre activité de manutention de fret aérien LuxairCARGO a bénéficié de la forte progression du volume de fret traité à l’aéroport de Luxembourg et en particulier par notre principal client Cargolux. L’activité a enregistré l’an dernier une augmentation de ses volumes de 5%, ce qui pour ce métier est une bonne performance. Après la progression encore plus affirmée enregistrée en 2013, son activité reste cependant en-deçà de ses niveaux d’avant-crise. Le résultat est resté stable à 1,7 million d’euros. Pour arriver à ce résultat, qui nous distingue des pertes significatives enregistrées par plusieurs de nos grands concurrents, nous aurons dû batailler ferme sur plusieurs fronts pour améliorer la profitabilité de nos opérations tout en continuant de faire évoluer notre entreprise. Ce faisant, nous avons continué de transposer dans la réalité les stratégies adoptées pour Luxair Luxembourg Airlines, LuxairTours et LuxairCARGO. Notre modèle d’affaires, qui s’appuie sur les différents métiers de l’aviation, du tourisme et de la logistique que nous exerçons, y a été réaffirmé, l’accent étant mis sur l’indispensable retour à la profitabilité de toutes nos activités y compris celle de la compagnie aérienne. Ces bons résultats reflètent en premier lieu le dévouement et l’engagement exemplaires de l’ensemble des personnels de LuxairGroup. Je tiens à leur exprimer ma reconnaissance et mon respect pour l’excellent travail accompli, ainsi qu’au soutien qu’ils ont apporté aux efforts de transformation de l’entreprise, quand bien même ceux-ci impliquaient de leur part des sacrifices. Je n’ai aucun doute que ce soutien s’explique avant tout par l’esprit de dialogue social ancré dans notre culture d’entreprise. Sur ce point, 2014 aura été pour nous une source de satisfaction puisque Luxair Luxembourg Airlines a terminé l’exercice sur une perte d’exploitation nettement réduite par rapport à l’année précédente, à 8 millions d’euros contre 12 millions d’euros en 2013. Grâce à une stratégie de prix attractive et à des actions de marketing ciblées obéissant à une politique résolue de croissance, le nombre de passagers a bondi de 19,2%, franchissant pour la première fois le cap symbolique du million, le taux d’occupation progressant de 65,1% à 67,6%. Nos autres métiers n’ont pas été en reste. Le voyagiste LuxairTours a bénéficié d’un environnement plus stable sur les marchés égyptien et tunisien qui avaient souffert de remous politiques les années précédentes. Si le nombre de passagers est resté stable, les recettes unitaires tout comme le chiffre d’affaires et la rentabilité de LuxairTours ont augmenté grâce à une meilleure maîtrise des coûts. Les éléments qui précèdent nous permettent d’aborder l’année 2015 avec une bonne dose d’optimisme. Après des négociations difficiles, nous avons conclu fin 2014 avec les partenaires sociaux une nouvelle Convention collective de travail, en des termes qui restent toutefois en-deçà de ceux que la Direction visait pour assurer l’avenir de l’entreprise. Notre Conseil d’administration a par ailleurs adopté en février 2015, sur proposition de la Direction générale, une stratégie de renouvellement de flotte en deux étapes : la première, déjà engagée, prendra effet fin 2015-mi 2016, la seconde devant se concrétiser d’ici la fin de la décennie. Malgré un environnement qui reste fragile pour chacune de nos activités, notre budget pour 2015 prévoit une croissance à la fois de nos volumes et de nos résultats, et ce en dépit de la timidité prévisible de la reprise économique : rares sont les intervenants de notre secteur à pouvoir afficher de telles perspectives. Pour peu que nous gardions le cap, LuxairGroup s’est donc préparé au mieux pour poursuivre son développement et avancer en confiance vers l’an 2020. Adrien Ney Evolution encourageante 1 087 246 Dans le cadre de leurs déplacements professionnels ou personnels, 1 087 246 passagers ont choisi d’emprunter les lignes du réseau de destinations régulières de Luxair Luxembourg Airlines en 2014. 14 Rapport annuel 2014 Luxair Luxembourg Airlines En 2014, un bon nombre de compagnies aériennes traditionnelles, et en particulier celles opérant des vols court et moyen-courrier ont dû composer dans un contexte marqué par des mesures de restructuration et de réduction des coûts. Les faibles taux de croissance et la volatilité des taux de change ont continué à peser sur les résultats de l’unité opérationnelle Airline. En dépit de ce contexte pesant, Luxair Luxembourg Airlines a offert davantage de capacités de sièges (+15%) et a continué à étoffer son offre avec notamment l’ouverture de nouvelles lignes vers Lisbonne, Stockholm et Dublin. En transportant au total 1 087 246 passagers sur ses lignes régulières, la compagnie enregistre une hausse de 19% de son trafic passager et affiche un taux d’occupation à 67,6%, en augmentation de 4% par rapport à 2013. Luxair Luxembourg Airlines peine pourtant toujours valoriser sa recette unitaire et sa rentabilité. La régression du nombre de passagers « high-yield » (passagers de la classe affaire ou voyageant avec un billet offrant un maximum de flexibilité) est toujours notoire. Néanmoins, Luxair Luxembourg Airlines est parvenu pour la première fois à stabiliser cette chute pour le segment affaires (celle-ci n’avait cessé de s’amplifier depuis 2008). Les billets « loisirs » ou pour des voyages à titre privé restent les plus prisés par les passagers Airline. Il s’agit de billets de la famille Primo, de billets économiques à tarif d’entrée ou disponibles dans le cadre d’actions spéciales qui représentent une proportion de 59% de la totalité des billets « point to point » vendus en 2014. Avec un chiffre d’affaire d’EUR 155 Mio, en hausse de 15% par rapport à 2013, l’activité irline clôture avec une perte d’exploitation A d’EUR de 8 Mio, perte moins significative que celle d’EUR 12 Mio enregistrée en 2013. Le succès relatif de Luxair Luxembourg A irlines est attribuable aux capacités supplémentaires offertes à la vente et à une offre élargie. L’augmentation des capacités rendues possibles par l’intégration d’un septième appareil Q400 au sein de la flotte dès la fin du mois de mars 2014 a permis à Luxair de proposer des fréquences supplémentaires sur des destinations comme Londres, Copenhague, Bari et Porto et a conduit à l’ouverture de nouvelles lignes, notamment Lisbonne, Dublin et Stockholm. A côté de cela, une stratégie de stimulation de la demande pour les voyages d’agrément par le biais de campagnes marketing récurrentes et une structure tarifaire plus agressive a permis de contrer la concurrence low cost et même d’accroître le nombre de passagers sur plusieurs routes, à l’image de Londres City (+33%), Porto (+27%), C openhague (+146%) et Vienne (+18% de passagers). 16 Rapport annuel 2014 Perspectives 2015 Si la situation tend à s’améliorer pour les opérateurs long-courriers, les résultats des transporteurs régionaux européens seront toujours marqués par une situation économique tendue, selon les prévisions de l’IATA. Luxair continue néanmoins à miser sur le développement de son activité Airline et poursuit ses efforts pour redynamiser son plan de vol et son offre de capacités. L’arrivée d’un nouveau Boeing 737-800 au sein de la flotte a permis de libérer un Boeing 737-700 pour l’opération de certains vols du réseau de destinations régulières dès le début de l’année 2015. Ainsi, plusieurs vols vers Rome, Nice, Madrid, Munich et Barcelone gagnent à la fois en capacités et en confort. L’ajout d’une rotation sur Londres City et les fréquences plus nombreuses proposées sur les lignes Stockholm, Dublin, Hambourg, Bari et Venise permettront d’optimiser l’offre. L’activité Airline a affiché un nombre de passagers en progression de 19% en 2014 17 Consolidation confirmée 4 679 Vols charters, vols seuls ou voyages forfaitaires, le voyagiste LuxairTours a commercialisé au total 4 679 vols en 2014. 20 Rapport annuel 2014 LuxairTours L’année 2014 s’est révélée comme une année de consolidation pour LuxairTours avec une légère augmentation des capacités (+2%) et une stabilité relative du nombre de voyageurs (-0,4%). Le tour-opérateur est malgré tout parvenu à améliorer sa rentabilité grâce à une augmentation de ses recettes unitaires et à une intensification de son activité charter ad hoc. L’année 2014 s’est en outre révélée moins tendue que les deux années précédentes sur le plan géopolitique. Alors que l’activité charter connaît une nouvelle progression (+22% en 2014) après une progression déjà impressionnante en 2013 (+49%), le nombre de voyages forfaitaires recule de 1,4% par rapport à 2013. Cette baisse est principalement liée à l’arrêt des vols à destination du Cap Vert en été et à destination de Bodrum, à l’arrêt des vols au départ de Vatry en France et au recul des ventes pour les destinations égyptiennes. De la même façon, les offres spéciales ont eu moins de succès en 2014 et les réservations de « bloc-sièges » par des agences de voyages tierces ont chuté de 17% en 2014 (après une baisse de 8% déjà enregistrée en 2013). r apport à 2013. Quant au taux de remplissage, il régresse également légèrement (78,6% contre 80,4% en 2013). LuxairTours a présenté un chiffre d’affaires d’EUR 242 Mio (+1,5%) et parvient à améliorer sa rentabilité de 7% par rapport à 2013. Perspectives 2015 Le retard du nombre de réservations par rapport aux prévisions budgétaires est principalement attribuable aux récents événements politiques observés en Afrique du Nord et sera sans doute encore accentué par la réticence de plus en plus importante des clients à l’égard des voyages vers les destinations marocaines, tunisiennes, égyptiennes et turques. En 2015, LuxairTours étend son réseau de destinations avec l’ajout de Rovaniemi en Finlande pour la saison hiver et d’Olbia en Sardaigne pour la saison été. En revanche, la demande de « vols seuls » a augmenté de 5% en 2014 après une progression de 10% déjà enregistrée en 2013. Celle-ci émane principalement d’une demande importante pour les destinations espagnoles et italiennes. La part de ventes directes a, elle aussi, progressé de 5%. LuxairTours a assuré la commercialisation de 4 679 vols, un chiffre en léger recul par rapport à 2013 (-0,3%). Au total, 591 362 passagers ont choisi LuxairTours pour leurs vacances (voyages forfaitaires ou vols secs) en 2014, représentant une baisse de fréquentation de 3,6% par La part des ventes directes a progressé de 5% en 2014 Développement soutenu 725 000 LuxairCARGO, dont la plateforme logistique est toujours plus attractive depuis la mise en service de son Pharma & Healthcare Hub et une certification GDP valable pour l’ensemble de la chaîne opérationnelle, a traité au total 725 000 tonnes de fret aérien en 2014. 24 Rapport annuel 2014 LuxairCARGO Pour les acteurs du fret aérien, qui avaient été lourdement affectés par la récession économique de 2008-2009 et dont les résultats sont restés mitigés depuis lors, l’année 2014 est marquée par une croissance plus prononcée, avec une progression des volumes traités de 4,5%. La progression de 8% des volumes transportés par Cargolux, principal client de Luxair CARGO à l’aéroport de Luxembourg, dépasse la croissance moyenne mondiale comme ce fut déjà le cas en 2013 où la croissance avait atteint 17%. Cette hausse qui a permis à l’activité LuxairCARGO d’améliorer ses performances. Au total, 725 000 tonnes de fret aérien ont été manutentionnées par les équipes de Luxair CARGO en 2014 contre 693 000 en 2013, soit une progression appréciable de 5%. La progression des volumes en 2014 ne permet pourtant pas d’atteindre les niveaux d’avantcrise. Depuis 2011, l’aéroport de Luxembourg a perdu sa position de cinquième plateforme de fret aérien en Europe et oscille entre la septième et la huitième place, dépassé par des aérop orts accueillant des opérateurs spécialisés dans les expéditions et le transport express international (UPS à Cologne, TNT à Liège et DHL à Leipzig). Le chiffre d’affaires a progressé de 3% pour atteindre EUR 78 Mio. Le nombre de mouvements d’avions a augmenté de 4% pour s’élever à 5 038. L’activité de manutention de fret aérien, historiquement le moteur de la rentabilité de LuxairGroup, a clôturé l’année avec un bénéfice d’EUR 1,7 Mio, soit un bénéfice identique à 2013. Le v olume de fret manutentionné par les équipes de LuxairCARGO en 2014 a progressé de 5% par rapport à 2013 Progression continue 1 860 000 LuxairServices Catering développe, élabore et confectionne des plateaux-repas adaptés aux besoins et aux contraintes des compagnies aériennes. Au total, 1 860 000 repas ont été fournis aux compagnies aériennes représentées ou de passage à l’aéroport de Luxembourg en 2014. 28 Rapport annuel 2014 LuxairServices Activités d’assistance aux passagers et d’assistance aux avions en escale Dépassant la croissance du trafic observée partout en Europe et bénéficiant de la forte hausse des passagers de Luxair Luxembourg Airlines, la fréquentation de l’aéroport du Findel a encore progressé pour s’approcher des 2,5 Mio de passagers. Le nombre de mouvements d’avions commerciaux a augmenté de 2,5% pour dépasser les 40 000 en 2014. Les espaces BUY bye Luxembourg qui commercialisent entre autres collections de prêt-à- porter, accessoires, parfums et produits locaux, ont présenté un chiffre d’affaires d’EUR 12,0 Mio en 2014, soit une hausse de 5% par rapport à 2013. LuxairGroup détient une concession pour l’exploitation de ces espaces commerciaux à l’aéro port qui vient à échéance le 31 octobre 2015. lux-Airport, exploitant de l’aérogare, a lancé un appel d’offre international qui vise à optimiser l’exploitation de ses surfaces commerciales. En 2014, le chiffre d’affaires résultant des prestations de services pour des compagnies tierces était d’EUR 11,6 Mio, en régression de 2% par rapport à 2013. Activité Catering, restauration à bord et service traiteur L’entité Catering de LuxairServices affiche un total de 1 860 000 prestations en 2014, soit 9% de plus qu’en 2013. Pour les prestations de restauration à bord pour des compagnies tierces, LuxairServices Catering affiche un chiffre d’affaires de EUR 4,2 Mio, en progression de 2% par rapport à 2013. BUY bye Luxembourg, les espaces commerciaux de LuxairGroup à l’aéroport de Luxembourg Depuis mai 2008, LuxairGroup gère 4 espaces commerciaux, BUY bye Luxembourg, situés dans l’aérogare de l’aéroport de Luxembourg, et ce dans le cadre d’un contrat de bail d’une durée de 6 ans signé avec l’exploitant de l’aéroport, lux-Airport. Plus de 40 000 mouvements d’avions ont été recensés à l’aéroport de Luxembourg en 2014 30 Rapport annuel 2014 La flotte Luxair Luxembourg Airlines La flotte du groupe Luxair était composée au 31 décembre 2014 de 6 Embraer ERJ 145, 4 Boeing (2 Boeing 737-700 et 2 Boeing 737-800) et 7 Bombardier Q400. Un Boeing 737-800 loué auprès de la compagnie aérienne française XL Airways France a en outre été affrété pour la saison d’été 2014, permettant d’élargir l’offre proposée. Embraer ERJ 145 Boeing 737-700 62014 22014 6 3 2013 Bombardier Q400 2013 Boeing 737-800 72014 3*2014 6 2* 2013 2013 * incluant le Boeing 737-800 loué en « wet lease » auprès de XL Airways France pour opérer des vols Luxair durant la saison été 32 33 Rapport annuel 2014 Données opérationnelles Entreprises avec lesquelles Luxair S.A. a un lien de participation Le nombre total de passagers transportés par Luxair en 2014 s’élevait à 1 678 6808 *, en hausse de 11,5% par rapport à 2013. Cargolux Airlines International S.A. Luxfuel S.A. Cargolux est une compagnie aérienne de transport cargo basée au Luxembourg et dont Luxair S.A. détient une participation à hauteur de 35,1%. L’ensemble de la participation de Luxair dans Cargolux est consolidée selon la méthode de la mise en équivalence tant au 31 décembre 2013 qu’au 31 décembre 2014. Luxfuel est basée à l’aéroport de Luxembourg et est active dans la gestion d’un dépôt de carburant et la mise à bord des aéronefs. En 2014, 490 452 mètres cubes de kérosène ont été mis à bord des avions, soit une augmentation de 8,6% par rapport à 2013, au cours de 34 059 opérations d’avitaillement. Il n’y a pas eu de changements dans le périmètre de ses activités en 2014. Luxair a opéré 28 575 vols * contre 26 418 l’année précédente. Le taux d’occupation a légèrement diminué avec une moyenne annuelle de 74,5% contre 75,3% en 2013. En 2014, LuxairTours a assuré la commercialisation de 4 679 vols (soit -3,6% vs. 2013) et 591 362 passagers ont été transportés (-0,3% vs. 2013). Les vols LuxairTours ont affiché un taux d’occupation de 78,6% contre 80,4% en 2013. La répartition géographique des ventes est restée assez stable : France 34%, Luxembourg 30%, Belgique 10% et Allemagne 12,5% **. Les ventes directes ont augmenté de 5% et représentent désormais 13,5% du total des passagers. Nombre de passagers Luxair * Les volumes traités par LuxairCARGO ont atteint 725 000 tonnes contre 693 000 en 2013 (900 000 tonnes en 2007). Le chiffre d’affaires a progressé de 3% pour atteindre EUR 78 Mio. Le nombre de mouvements d’avions a augmenté de 4% pour s’élever à 5 038. Malgré la croissance du trafic observée à l’aéroport du Findel avec au total non loin de 2,5 Mio de passagers, les activités de prestations de services d’assistance aux passagers et aux avions en escale connaissent un léger recul du chiffre d’affaires. Au contraire, les activités de restauration à bord ainsi que les activités des espaces commerciaux aéroportuaires ont pleinement profité de cette croissance. Pour faire face à une situation conjoncturelle difficile, Cargolux a choisi, au contraire de la tendance observée dans le secteur, d’accroitre ses capacités en 2014 (+11,2% de FTK vs. 2013) en opérant deux Boeing 747-8F supplémentaires. Ces avions ont rejoint la flotte Cargolux au courant de l’année 2014, portant le nombre total d’appareils à 22. Cette stratégie s’est avérée payante car les volumes de fret transportés se sont affichés fortement en hausse (+9,9% vs. 2013) et les résultats consolidés IFRS restent positifs (profit d’USD 2,9 Mio contre un profit d’USD 7,6 Mio en 2013). Le r endement unitaire a augmenté de 0,4% vs. 2013. Nombre de vols opérés Fret aérien traité (en tonnes) Euro Moselle Loisirs En date du 15 novembre 2012, Luxair S.A. a acquis une participation de 35% dans le Groupe Euro Moselle Loisirs (« EML »). EML gère une vingtaine d’agences de voyages dans le nord-est de la France et est le premier réseau de distribution indépendant en Lorraine Nord. EML opère également une activité de voyages scolaires et est le 4 ème opérateur français sur ce créneau. Le chiffre d’affaires de l’exercice 2014 s’élève à EUR 33 Mio. Chiffre d’affaires LuxairGroup 2014 1 678 608 2014 28 575 2014 725 000 2014 495,2 Mio 2013 1 505 331 2013 26 418 2013 693 153 2013 471,6 Mio * incluant les vols réguliers, les vols vacances et les vols charter ad hoc ** sur base du point de vente et en excluant bloc-sièges et charter ad-hoc 34 35 Rapport annuel 2014 Actif consolidé de LuxairGroup (exprimé en euros) A. Capital souscrit non versé I. Capital souscrit non appelé II. Capital souscrit appelé et non versé Goodwill de première consolidation B. Frais d’établissement 2014 2013 0 0 0 781 258 0 0 0 1 041 677 0 0 Actif immobilisé Immobilisations incorporelles Frais de recherche et de développement Concessions, brevets, licences, marques ainsi que droits et valeurs similaires s’ils ont été a. acquis à titre onéreux, sans devoir figurer sous C.I.3 b. créés par l’entreprise elle-même 3. Fonds de commerce, dans la mesure où il a été acquis à titre onéreux 4. Acomptes versés et immobilisations incorporelles en cours 365 740 358 2 399 0 373 316 763 4 298 0 2 399 2 399 0 0 0 4 298 4 298 0 0 0 II. 1. 2. 3. 4. Immobilisations corporelles Terrains et constructions Installations techniques et machines Autres installations, outillage et mobilier Acomptes versés et immobilisations corporelles en cours 219 756 748 34 543 647 158 002 329 6 159 120 21 051 652 245 281 608 37 622 913 142 844 573 6 608 967 58 205 155 III. 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. Immobilisations financières Parts dans des entreprises liées Créances sur des entreprises liées Parts dans des entreprises avec lesquelles la société a un lien de participation Créances sur des entreprises avec lesquelles la société a un lien de participation Titres et autres instruments financiers ayant le caractère d’immobilisations Prêts et créances immobilisées Actions propres ou parts propres 145 981 211 0 0 140 922 069 0 137 826 207 720 4 713 596 128 030 857 0 0 122 985 410 0 137 821 194 030 4 713 596 216 001 332 2 772 528 641 254 0 2 131 274 0 240 572 594 2 721 910 717 012 0 2 004 898 0 II.Créances 1. Créances résultant de ventes et prestations de services a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 2. Créances sur des entreprises liées a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 3. Créances sur des entreprises avec lesquelles la société a un lien de participation a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 4. Autres créances a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 30 855 376 17 625 963 17 625 963 0 0 0 0 5 653 024 5 653 024 0 7 576 389 7 576 389 0 30 032 838 17 469 156 17 469 156 0 0 0 0 5 320 188 5 320 188 0 7 243 494 7 243 494 0 III. Valeurs mobilières et autres instruments financiers 1. Parts dans les entreprises liées et dans des entreprises avec lesquelles la société a un lien de participation 2. Actions propres ou parts propres 3. Autres valeurs mobilières et autres instruments financiers 85 211 433 131 130 036 0 0 85 211 433 0 0 131 130 036 IV. Avoirs en banques, avoirs en compte de chèques postaux, chèques et en caisse 97 161 995 76 687 809 5 768 276 2 713 790 588 291 224 617 644 824 C. I. 1. 2. D. Actif circulant I.Stocks 1. Matières premières et consommables 2. Produits et commandes en cours 3. Produits finis et marchandises 4. Acomptes versés E. Comptes de régularisation Passif consolidé de LuxairGroup (exprimé en euros) A. I. II. III. IV. 1. 2. 3. 4. 5. 6. Capitaux propres Capital souscrit Primes d’émissions et primes assimilées Réserves de réévaluation Réserves Réserve légale Réserve pour actions propres ou parts propres Réserves statutaires Autres réserves Réserve consolidée Ecart d’acquisition V. Résultats reportés VI. Résultat de l’exercice VII. Acomptes sur dividendes VIII.Subventions d’investissement en capital IX. Plus-values immunisées X. Ecart de conversion de devises B. Dettes subordonnées a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an a. dont la durée résiduelle est supérieure à un an C.Provisions 1. Provisions pour pensions et obligations similiaires 2. Provisions pour impôts 3. Autres provisions D. Dettes non subordonnées 1. Emprunts obligataires a. Emprunts convertibles i. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an ii. dont la durée résiduelle est supérieure à un an b. Emprunts non convertibles i. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an ii. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 2. Dettes envers des établissements de crédit a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 3. Acomptes reçus sur commandes pour autant qu’ils ne sont pas déduits des stocks de façon disctincte a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 4. Dettes sur achats et prestations de services a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 5. Dettes représentées par des effets de commerce a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 6. Dettes envers des entreprises liées a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 7. Dettes envers des entreprises avec lesquelles la société a un lien de participation a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an 8. Dettes fiscales et dettes au titre de la Sécurité Sociale a. Dettes fiscales b. Dettes au titre de la Sécurité Sociale 9. Autres dettes a. dont la durée résiduelle est inférieure ou égale à un an b. dont la durée résiduelle est supérieure à un an E. Comptes de régularisation Total du bilan (Actif) Total du bilan (Passif) 2014 2013 314 560 198 13 750 000 0 0 280 049 929 1 375 000 4 713 596 0 242 562 995 22 447 155 8 951 183 349 533 797 13 750 000 0 0 290 274 941 1 375 000 4 713 596 0 242 562 995 32 672 167 8 951 183 (947 124) (408 189) 0 0 53 932 175 (31 816 593) (2 841 797) 8 179 492 0 0 53 932 175 (13 761 014) 54 072 439 7 169 151 46 903 288 28 327 680 3 312 225 25 015 455 106 528 548 2 478 069 0 104 050 479 100 195 620 2 623 905 0 97 571 715 92 851 613 0 0 0 0 0 0 0 20 900 175 5 300 000 15 600 175 117 071 233 0 0 0 0 0 0 0 29 950 175 9 050 175 20 900 000 0 0 0 48 560 580 48 560 580 0 0 0 0 0 0 0 121 324 121 324 0 15 793 875 10 510 252 5 283 623 7 475 659 7 475 659 0 0 0 0 65 630 272 65 630 272 0 0 0 0 0 0 0 57 371 57 371 0 15 304 687 10 328 585 4 976 102 6 128 728 6 128 728 0 20 278 427 22 516 493 588 291 224 617 644 824 36 37 Rapport annuel 2014 Comptes consolidés de profits et pertes Charges (exprimé en euros) 2014 2013 10 864 434 316 626 720 153 668 466 131 487 236 18 895 437 3 271 123 14 670 40 361 198 38 865 178 1 496 020 1 234 349 9 813 326 304 176 182 145 056 917 124 024 764 17 926 519 3 090 653 14 981 36 870 164 36 076 036 794 128 1 276 864 32 014 32 183 0 2 239 804 0 2 239 804 3 540 345 4 025 049 730 611 0 0 0 2 027 637 0 2 027 637 0 1 703 351 806 867 0 8 179 492 533 322 989 509 942 983 2014 2013 1. Montant net du chiffre d’affaires 2. Variation des stocks de produits finis, et de produits et de commandes en cours 3. Production immobilisée 4. Reprises de corrections de valeur a. sur frais d’établissement et sur immobilisations corporelles et incorporelles b. sur éléments de l’actif circulant 5. Autres produits d’exploitation 6. Produits des immobilisations financières a. provenant d’entreprises liées b. autres produits de participations 7. Produits des éléments financiers de l’actif circulant a. provenant d’entreprises liées b. autres produits 8. Autres intérêts et autres produits financiers a. provenant d’entreprises liées b. autres intérêts et produits financiers 9. Quote-part dans les résultats des sociétés mises en équivalence 10. Produits exceptionnels 11. Perte de l’exercice 495 236 946 471 622 148 0 0 0 0 0 24 331 147 0 0 0 0 0 0 3 259 856 1 798 575 1 461 281 0 10 086 851 408 189 0 0 0 0 0 22 179 474 0 0 0 0 0 0 3 024 321 1 981 478 1 042 843 130 609 12 986 431 0 Total Produits 533 322 989 509 942 983 1. Consommation de marchandises et de matières premières et consommables 2. Autres charges externes 3. Frais de personnel a. Salaires et traitements b. Charges sociales couvrant les salaires et traitements c. Pensions complémentaires d. Autres charges sociales 4. Corrections de valeur a. sur frais d’établissement et sur immobilisations corporelles et incorporelles b. sur éléments de l’actif circulant 5. Autres charges d’exploitation 6. Corrections de valeur et ajustement de juste valeur sur immobilisations financières 7. Corrections de valeur et ajustement de juste valeur sur élément financiers de l’actif circulant. Moins-values de cessions des valeurs mobilières 8. Intérêts et autres charges financières a. concernant des entreprises liées b. autres intérêts et charges 9. Quote-part dans la perte des entreprises mises en équivalence 10. Charges exceptionnelles 11. Impôts sur résultat 12. Autres impôts ne figurant pas sous le poste ci-dessous 13. Profit de l’exercice Total Charges Produits (exprimé en euros) Pour l’exercice se clôturant au 31 décembre 2014 Données opérationnelles Nombre de passagers transportés par Luxair Luxembourg Airlines * Passagers-kilomètre réalisés (RPK) (mio) * (total) Taux d’occupation * Nombre de repas produits (catering) Nombre de passagers à l’aéroport de Luxembourg Nombre d’heures de vol (pour l’ensemble de la flotte Luxair) Cargo Handling (tonnage traité) Personnel (en moyenne) 2014 2013 2012 1 678 608 1 521 74,5% 1 860 000 2 470 000 45 283 725 000 2 394 1 505 331 1 718 75,3% 1 709 963 2 197 497 44 600 693 153 2 288 1 374 815 1 660 72,4% 1 573 856 1 919 880 44 157 638 046 2 309 3 ** 2 6 7 2 ** 3 6 6 2 ** 3 6 6 Flotte opérationnelle (au 31 décembre) Boeing 737-800 Boeing 737-700 Embraer ERJ 145 Bombardier Q400 * Le total inclut les vols charter et « LuxairTours » opérés par Luxair Luxembourg Airlines ** incluant le Boeing 737-800 loué en « wet lease » auprès de XL Airways France pour opérer des vols Luxair durant la saison été 38 39 Rapport annuel 2014 Rapport du Réviseur d’entreprises Aux Actionnaires de Luxair Société Luxembourgeoise de Navigation Aérienne S.A. Responsabilité du Réviseur d’entreprises agréé Rapport sur les comptes annuels consolidés Notre responsabilité est d’exprimer une opinion sur ces comptes annuels consolidés sur la base de notre audit. Nous avons effectué notre audit selon les Normes Internationales d’Audit telles qu’adoptées pour le Luxembourg par la Commission de Surveillance du Secteur Financier. Ces normes requièrent de notre part de nous conformer aux règles d’éthique et de planifier et réaliser l’audit en vue d’obtenir une assurance raisonnable que les comptes annuels consolidés ne comportent pas d’anomalies significatives. Nous avons effectué l’audit des comptes annuels consolidés ci-joints de Luxair, Société Luxembourgeoise de Navigation Aérienne S.A., comprenant le bilan consolidé au 31 décembre 2014, le compte de profits et pertes consolidés pour l’exercice clos à cette date et l’annexe contenant un résumé des principales méthodes comptables et d’autres notes explicatives. Responsabilité du Conseil d’Administration pour les comptes annuels consolidés Le Conseil d’Administration est responsable de l’établissement et de la présentation sincère de ces comptes annuels consolidés, conformément aux obligations légales et réglementaires relatives à l’établissement et la présentation des comptes annuels consolidés en vigueur au Luxembourg ainsi que d’un contrôle interne qu’il juge nécessaire pour permettre l’établissement de comptes annuels consolidés ne comportant pas d’anomalies significatives, que celles-ci proviennent de fraudes ou résultent d’erreurs. Un audit implique la mise en œuvre de procédures en vue de recueillir des éléments probants concernant les montants et les informations fournis dans les comptes annuels consolidés. Le choix des procédures relève du jugement du Réviseur d’entreprises agréé, de même que l’évaluation des risques que les comptes annuels consolidés comportent des anomalies significatives, que celles-ci proviennent de fraudes ou résultent d’erreurs. En procédant à cette évaluation, le Réviseur d’entreprises agréé prend en compte le contrôle interne en vigueur dans l’entité relatif à l’établissement et la présentation sincère des comptes annuels consolidés afin de définir des procédures d’audit appropriées en la circonstance, et non dans le but d’exprimer une opinion sur le fonctionnement efficace du contrôle interne de l’entité. Un audit comporte également l’appréciation du caractère approprié des méthodes comptables retenues et du caractère raisonnable des estimations comptables faites par le Conseil d’Administration, de même que l’appréciation de la présentation d’ensemble des comptes annuels consolidés. Nous estimons que les éléments probants recueillis sont suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Opinion A notre avis, les comptes annuels consolidés donnent une image fidèle du patrimoine et de la situation financière consoliée de Luxair, Société Luxembourgeoise de Navigation Aérienne S.A. au 31 décembre 2014, ainsi que des résultats consolidés pour l’exercice clos à cette date, conformément aux obligations légales et réglementaires relatives à l’établissement et la présentation des comptes annuels consolidés en vigueur au Luxembourg. Rapport sur d’autres obligations légales et réglementaires Le rapport de gestion, qui relève de la responsabilité du Conseil d’Administration, est en concordance avec les comptes annuels consolidés. Luxembourg, 24 avril 2015 PricewaterhouseCoopers, Société coopérative Représentée par Didier Mouget Responsabilité sociétale 99 156 LuxairGroup mise sur un dialogue social constructif et place ses collaborateurs au premier plan pour offrir des services d’excellence. Chacun est encouragé à évoluer et à élargir ses compétences tout au long de son parcours au sein de LuxairGroup. En 2014, les 2 532 salariés actifs ont suivi au total 99 156 heures de formation, soit en moyenne 40 heures de formation par collaborateur. 42 Rapport annuel 2014 Responsabilité sociétale de l’entreprise (RSE) Les priorités de LuxairGroup Satisfaire les clients… en développant des services qui confèrent aux clients une position centrale, en leur offrant un niveau de service exceptionnel et en veillant à tout instant à leur sécurité et à leur confort. En éditant ce rapport, LuxairGroup tient à renouveler formellement son soutien aux dix principes du Pacte Mondial de l’ONU, relatifs aux droits de l’homme, du travail, de l’environnement et lutte contre la corruption : Miser sur le capital humain… en pérennisant les emplois grâce à un dialogue social ouvert et transparent, en œuvrant continuellement pour préserver la santé et veiller à la sécurité des collaborateurs sur le lieu de travail, en s’appuyant sur leurs compétences et en leur donnant la possibilité de s’épanouir au travers de formations et de programmes de mobilité interne. Droits de l’homme 1. Les entreprises sont invitées à promouvoir et à respecter la protection du droit international relatif aux droits de l’Homme dans leur sphère d’influence ; et 2. A veiller à ce que leurs propres compagnies ne se rendent pas complices de violations des droits de l’Homme. Droit du travail 3. Les entreprises sont invitées à respecter la liberté d’association et à reconnaître le droit de négociation collective ; 4. L’élimination de toutes les formes de travail forcé ou obligatoire ; 5. L’abolition effective du travail des enfants ; et 6. L’élimination de la discrimination en matière d’emploi et de profession. Environnement 7. Les entreprises sont invitées à appliquer l’approche de précaution face aux problèmes touchant l’environnement ; 8. A entreprendre des initiatives tendant à promouvoir une plus grande responsabilité en matière d’environnement ; et 9. A favoriser la mise au point et la diffusion de technologies respectueuses de l’environnement. Continuer à servir l’économie locale et régionale… en proposant des prestations à la hauteur des attentes de toutes les communautés du Grand-Duché et de la Grande Région, en privilégiant la collaboration avec des fournisseurs locaux et régionaux et en veillant à ce que la politique éco-citoyenne des intervenants externes soit compatible avec la nôtre. Œuvrer pour la préservation de l’environnement… en considérant ce facteur pour chaque prise de décision et pour chaque investissement, en optimisant les processus opérationnels pour réduire au maximum l’impact environnemental et protéger les ressources naturelles. Lutte contre la corruption 10. Les entreprises sont invitées à agir contre la corruption sous toutes ses formes, y compris l’extorsion de fonds et les pots-de-vin. 43 44 Rapport annuel 2014 45 Responsabilité sociétale de l’entreprise (RSE) Consolider l’engagement sociétal Ce rapport de responsabilité sociétale est basé sur une démarche durable intégrée à la stratégie globale de LuxairGroup et de laquelle découlent des actions concrètes menées au sein des différentes entités du groupe dans le cadre des opérations journalières. LuxairGroup a choisi de mesurer l’efficacité de son approche à travers des indicateurs clés de performance regroupés sous les quatre thèmes suivants : - Gouvernance d’entreprise - Gestion de l’environnement - Engagements sociétaux - Gestion des ressources humaines Conscient que le développement durable est un processus de long terme, qui se développe avec de nouveaux projets et se confirme dans la culture d’entreprise, LuxairGroup s’engage à communiquer de manière transparente sur les développements et les progrès réalisés au fil des années. Dans l’exercice de ses activités qui génèrent quelque 2500 emplois directs et qui contribuent au développement économique régional, LuxairGroup entend satisfaire l’ensemble de ses interlocuteurs, en tenant compte des enjeux sociétaux et environnementaux actuels. Une dynamique collective pour des services d’excellence En 2014, les initiatives allant le sens d’un développement durable se sont multipliées et développées dans la continuité de la stratégie mise en place par le Comité RSE de LuxairGroup. Celui- ci avait été constitué en 2012 par le C omité de Direction et mandaté pour construire un concept global, coordonné et en adéquation avec les activités de LuxairGroup et la réalité du terrain. La gouvernance d’entreprise a depuis lors été renforcée avec tout d’abord un ancrage plus solide des principes déontologiques, garants de l’image de marque d’une entreprise de confiance. En 2014, le département Compliance s’est plus particulièrement penché sur les aspects éthiques dans le cadre d’opérations commerciales (conditions générales de vente, conformité des escales à destination, ventes de produits annexes) mais le champ d’application de ces principes est bien plus large. Il couvre les processus et procédures internes, la gestion des ressources humaines, la protection des données, la sécurité des données, la propriété intellectuelle, les activités commerciales, les questions de droits des passagers, les exigences contractuelles, les conflits d’intérêts, la concurrence, la corruption, la fraude, les informations financières et les questions d’environnement. LuxairGroup continue d’autre part à miser sur un dialogue social constructif pour maintenir le niveau d’emploi et place ses collaborateurs au premier plan, tout d’abord en veillant à leur santé et leur sécurité dans l’exercice de leurs fonctions. Pour prévenir les accidents et gérer les risques, un département Santé et Sécurité se charge de mettre en place des procédures claires et déploie tous les moyens possibles pour sensibiliser les collaborateurs et faire respecter les règles. Les projets collaboratifs menés avec les salariés, les clients, partenaires, sous-traitants et fournisseurs de même que la communication transparente et soutenue et les formations régulières ont permis de faire reculer le nombre d’accidents de travail en 2014. A côté de cela, LuxairGroup continue de cultiver la diversité. Pas moins de 250 métiers différents sont exercés par des femmes et des hommes de tous les horizons et de toutes les cultures. Chaque salarié est un ambassadeur unique mais tous évoluent dans un univers commun imprégné de valeurs humaines fortes, un contexte propice à l’épanouissement personnel et professionnel. Chaque salarié est encouragé à évoluer et à se former tout au long de sa carrière chez LuxairGroup, quel que soit le domaine d’activité et quel que soit le niveau de compétences. En raison de la diversité des activités et de la diversité des métiers, les horaires parfois très disparates constituent un obstacle à l’accessibilité aux formations. C’est ce qui a conduit LuxairGroup à recourir à des solutions de formation alternatives. En ce sens, l’e-learning présente l’avantage de la flexibilité, permettant à tout un chacun de se former en toutes circonstances. En 2014, l’accent a été mis sur le développement de ce concept tant pour les formations obligatoires que pour les formations optionnelles. Pour compléter les connaissances théoriques acquises dans les enceintes scolaires par une expérience du terrain, LuxairGroup forme aussi des professionnels à des métiers spécifiques au secteur. Des dizaines d’agents de voyages, mécaniciens d’avion ou agents logistiques ont intégré l’entreprise par ce biais. D’autres filières permettent aux jeunes d’intégrer l’entreprise en démarrant par un job saisonnier, à l’image des animateurs LUXiClub, de réaliser leur stage conventionné ou de s’immerger en milieu professionnel à l’occasion d’un job estival. LuxairGroup a aussi instauré pour son personnel un système d’avantages qui fait partie intégrante de la politique d’entreprise en matière de package salarial. Les salariés bénéficient notamment de nombreux avantages liés aux activités de LuxairGroup (voyages, vols, réservations d’hôtels, véhicules de location…), et d’un programme annuel d’activités culturelles et sportives au sein de l’entreprise. A travers les canaux de communication interne, LuxairGroup informe régulièrement ses collaborateurs sur les initiatives lancées, sur les projets en cours et relaye les campagnes de sensibilisation de ses partenaires. Cette plateforme d’information complétée d’une base de données documentaire permet à chacun d’accéder aux explications et aux détails concernant les objectifs et les moyens mis en œuvre pour faire vivre cet engagement responsable. Un engagement sociétal basé sur la continuité En tant qu’acteur majeur du Grand-Duché et de la Grande-Région, LuxairGroup estime qu’il est de son devoir de s’engager également pour des causes sociétales. Ainsi, LuxairGroup a choisi de soutenir quatre organisations caritatives. Ce support n’est pas uniquement financier mais se traduit par des actions concrètes, un support logistique ou matériel et un relais d’informations. L’aide alimentaire apportée quotidiennement au Foyer Ulysse de Caritas est toujours de rigueur et LuxairGroup a renouvelé son soutien aux épiceries sociales, un projet mené conjointement par les deux grandes ONG Caritas et CroixRouge que LuxairGroup a en outre continué à épauler sur une base régulière. Le support logistique apporté aux deux partenaires de LuxairGroup natur&ëmwelt et Ecpat a été réédité lors de la Foire Vakanz 2014, où ils ont 46 Rapport annuel 2014 47 Responsabilité sociétale de l’entreprise (RSE) bénéficié d’une visibilité sur le stand de LuxairTours et se sont vu offrir la possibilité de relayer leurs messages auprès de milliers de visiteurs. LuxairGroup entend renforcer son engagement solidaire et souhaite l’inscrire dans la durée et le voir s’enrichir de nouveaux projets. La responsabilité de LuxairGroup va au-delà des frontières et vaut aussi dans les destinations exploitées par le tour-opérateur et desservies par la compagnie aérienne. Sensible aux actions d’Ecpat Luxembourg qui œuvre pour la protection des droits des enfants notamment dans les destinations exposées aux dangers du tourisme de masse, LuxairGroup estime qu’il est aussi de sa responsabilité, en tant que professionnel du tourisme, de donner de la voix à ce type de message. Dans le cadre du lancement de la nouvelle campagne d’Ecpat qui s’articule autour d’une plateforme européenne de signalement en ligne (www.reportchildsextourism.eu), d’une sensibilisation du grand public au phénomène de l’exploitation sexuelle des enfants dans le cadre de voyages touristiques et d’une formation des acteurs du secteur du tourisme, LuxairGroup s’est engagé en prêtant tous ses supports médiatiques pour assurer un large relais de cette campagne. L’innovation au service de l’environnement Basée sur une relation de confiance et des valeurs partagées, la collaboration entre la CroixRouge et LuxairGroup se développe continuellement et s’articule autour de projets initiés par l’organisation et valorisés par l’entreprise. A l’occasion de la campagne de sensibilisation annuelle « le mois du Don » qui représente la source de revenus la plus importante de l’organisation, les équipages de Luxair Luxembourg Airlines deviennent les ambassadeurs de la Croix-Rouge, et participent activement à la sensibilisation des passagers en organisant des collectes à bord. Dans le cadre de ce partenariat, LuxairTours fait également régulièrement appel aux services de la Croix-Rouge pour former ses animateurs LUXiClub aux gestes de premiers secours. Enfin, en 2014, LuxairGroup s’est engagé aux côtés de la Croix-Rouge luxembourgeoise en tant que mécène dans le cadre de son centième anniversaire. Par de nombreux efforts allant dans le sens d’un développement responsable, LuxairGroup veille à ce que ses activités, de même que celles de ses partenaires et fournisseurs aient le moins d’impact possible sur l’environnement. LuxairGroup implique son personnel dans la mise en œuvre de ces pratiques respectueuses et encourage les initiatives et l’innovation. Cet engagement vaut pour l’ensemble des activités de LuxairGroup incluant les opérations journalières, les choix stratégiques, les investissements technologiques et les services transversaux comme la gestion des infrastructures, la gestion du parc des véhicules techniques et commerciaux et la gestion des déchets. Le remplacement progressif des véhicules commerciaux et techniques par des véhicules écologiques reste également de mise. En 2014, l’initiative de Luxair a été primée par l’asbl fonds nova naturstroum (composée de représentants de natur&ëmwelt, energieagence et enovos), qui récompense chaque année les projets innovants allant dans le sens d’un développement durable. Pour ses opérations de manutention du fret aérien, LuxairGroup a adhéré au programme MyEnergy et s’est ainsi formellement engagé à réduire ses émisssions de CO2 d’ici fin 2016. Toujours pour ses activités de manutention de fret, LuxairGroup s’est aussi porté candidat à une certification « Lean & Green ». Ce projet s’adresse aux entreprises actives dans le secteur de la logistique et qui souhaitent s’impliquer dans une démarche verte, avec l’objectif de réduire les émissions de C02 sur 5 ans. L’identification des sources d’émissions et la rédaction d’un plan d’action détaillé et chiffré, basé sur une réalité de terrain et justifié par des indicateurs de performance, devront permettre à LuxairGroup d’atteindre cet objectif. La disparité des horaires de travail, la multiplication des sites de LuxairGroup de même que la connectivité assez difficile entre ces sites restent une contrainte majeure pour la mobilité des employés. LuxairGroup a progressé sur ce point en 2014, avec l’objectif de favoriser des solutions écologiques pour les trajets domicile-travail et les déplacements intersites. Ce projet collaboratif, lancé en 2013 par le biais d’une enquête d’opinion avait donné lieu à de nombreux retours de la part des salariés et à un travail d’analyse réalisé en collaboration avec Verkéiersverbond (Communauté publique des Transports œuvrant sous tutelle du Ministère du Développement durable et des infrastructures). S’en est suivi l’organisation des premières journées de la mobilité au sein de l’entreprise lors desquelles les salariés de LuxairGroup ont pu bénéficier de conseils personnalisés pour leurs trajets et d’informations détaillées sur les solutions de mobilité douce et alternatives. Ce projet a d’autre part donné lieu à la mise à disposition, pour le personnel, de titres de transports publics illimités dont une partie a été cofinancée par LuxairGroup. En 2015, LuxairGroup entend développer l’offre de solutions avec notamment l’instauration d’un système de « car sharing » au sein de l’entreprise. Pour les activités de LuxairCARGO en particulier mais également pour toutes les autres activités de LuxairGroup, une politique stricte est d’application pour la gestion et la valorisation des déchets. Celle-ci est renforcée et optimisée d’année en année pour rester en phase avec les exigences du label SuperDrecksKëscht ® fir Betriber. Un autre volet de gestion environnementale est plus spécifiquement lié à l’opération des vols. Celui-ci est pris en charge par une cellule rattachée au département des opérations aériennes qui planche sur les questions stratégiques telles que le choix de la flotte ou l’optimisation des procédures opérationnelles. Chez Luxair, le choix de la flotte est adapté au réseau de destinations et aux prestations proposées. Luxair est une compagnie régionale qui opère des vols réguliers et fréquents dans un rayon assez peu étendu. Aussi, pour ses vols court et moyen-courrier, l’activité Airline privilégie une flotte majoritairement composée d’appareils de type Bombardier Q400, turbopropulseur offrant un excellent compromis entre rendement énergétique, flexibilité opérationnelle et confort pour les passagers. A moyen terme, Luxair tend vers l’opération d’une flotte unique. Pour l’opération des vols vacances, dont la durée varie entre 2 et 6 heures, Luxair a choisi d’opérer des Boeing 737-700 et 737-800 qui offrent également les meilleurs atouts technologiques. Les efforts stratégiques portent aussi sur les investissements technologiques, à l’image des « split scimitar winglets » que Luxair a commencé à installer sur sa flotte de B737-800 en fin d’année 2014. En complément des « winglets » ou ailettes de bout d’ailes dont la flotte Boeing était déjà dotée Luxair a choisi d’installer un dispositif supplémentaire, les « split scimitar winglet », qui permettra de gagner encore en aérodynamisme et de réduire encore davantage les émissions de CO2. Dans la perspective d’une opération de trois Boeing 737-800 en 2015, cela représentera quelque 290 700 kg de fuel en moins, soit 915 705 kg de CO2 en moins. Cette modification s’insère dans un projet global de réduction des émissions de CO2 et de consommation d’énergie qui comprend entre autres l’optimisation des procédures de vols ou encore la diminution du poids embarqué. 48 49 Rapport annuel 2014 Indicateurs de performance : pour assurer le suivi transparent d’une démarche responsable Gouvernance d’entreprise Nombre de réunions du Comité RSE 2013 2014 4 4 Engagements sociétaux Nombre de partenariats établis avec des organisations non-gouvernementales En 2014, la démarche de responsabilité sociétale s’est développée dans la continuité de la stratégie mise en place par le Comité RSE de LuxairGroup. Ce comité, mandaté par le Comité de Direction en 2012 a continué à se réunir régulièrement pour développer et acter les projets en cours mais aussi, d’une manière plus générale, pour renforcer la démarche éthique et l’image de marque du groupe. Gestion de l’environnement 2013 2014 777 215 * 721 519 -7% Déchets produits par l’entreprise (en tonnes) 2 420 2 393 -1% Consommation d’énergie (en Kw/h) 14 365 704 13 996 532 -3% Consommation d’eau (en m3) 41 505 52 000 +25% Emissions de CO2 (en kg) 193 495 752 204 764 247 +6% Nombre d’accidents du travail ayant entraîné une absence, une prestation médicale, une maladie professionnelle, une invalidité totale ou partielle, un décès Nombre moyen d’heures de formation par collaborateur Pourcentage de personnels feminins occupant une fonction de cadre supérieur Pourcentage de personnels féminins occupant une fonction managériale La maîtrise de l’impact des activités sur l’environnement passe par un suivi actif et régulier des aspects environnementaux. Sur cette base, Luxair prend des actions correctrices et essaie d’améliorer ses performances d’année en année. La consommation de carburant a diminué de 7%, si l’on prend en compte les 400 véhicules qui constituent l’ensemble du parc technique et commercial. Cette diminution peut s’expliquer par la stratégie de remplacement des véhicules qui vise à intégrer de façon systématique des véhicules plus respectueux de l’environnement (véhicules électriques, véhicules au CNG). En très léger recul par rapport à l’année précédente, le volume des déchets produits par les différentes activités de LuxairGroup n’est pas significatif à première vue. Pourtant, l’amélioration est notable dans les sens où l’activité Cargo Handling a connu une franche reprise en 2014, notamment suite à l’ouverture du Pharma & Healthcare Hub, la manutention de produits pharmaceutiques étant une compétence nouvelle de LuxairCARGO depuis lors. La consommation d’eau a pour sa part augmenté de façon significative, impactée par une augmentation des prestations de Catering (avec en conséquence des opérations de nettoyage à grande eau plus nombreuses) mais aussi un plus grand nombre d’opérations de dégrivrage (en raison des conditions hivernales plus rudes en fin d’année 2014). La consommation d’énergie en baisse, en dépit d’une activité plus soutenue, peut s’expliquer par une externalisation de l’entreposage des serveurs informatiques en 2014. Enfin la progression des émissions de CO2 est étroitement liée à l’intensification des opérations de vols et à l’augmentation du nombre de passagers. * le chiffre indiqué dans le rapport d’activité 2013 était érroné. 2014 4 4 L’engagement sociétal de LuxairGroup se traduit également par des actions de solidarité ou des actions de soutien en faveur d’organisations non gouvernementales. Une collaboration à long terme avec la Croix-Rouge et Caritas pour lutter contre la pauvreté, en particulier celle qui touche les enfants est actuellement développée. Dans le même contexte, LuxairGroup continue à soutenir ECPAT, une organisation qui œuvre contre le tourisme sexuel à l’égard des enfants. En 2014, Luxair a également renouvelé son soutien à natur&ëmwelt qui œuvre pour la protection de la nature et pour la sauvegarde de la biodiversité au Luxembourg et dans la Grande-Région. Gestion des ressources humaines Consommation de carburant pour la flotte terrestre (en litres) 2013 Nombre de collaborateurs handicapés Nombre de personnes réaffectées ou reclassées Pourcentage de collaborateurs handicapés ou ayant été réaffectés ou reclassé par rapport au nombre total de collaborateurs actifs Pourcentage de collaborateurs vivant au Luxembourg 2013 2014 252 249 -1% 36 40 +11% 4 3 -27% 20 22 +9% 8 7 -13% 80 88 +10% 4 3 -13% 65 64 -2% La baisse du nombre d’accidents de travail s’explique par la mise en œuvre stricte d’un système des procédures plaçant la santé et la sécurité au Travail au même niveau que la productivité. La prévention, la communication et la formation en matière de santé et de sécurité au travail est au centre de l’activité et de la stratégie de l’entreprise. Les opérations liées à l’activité Airline ont été beaucoup plus nombreuses en 2014, avec notamment une augmentation du nombre de vols, une augmentation du nombre de passagers, des opérations d’assistance aéroportuaires plus nombreuses. L’intensification de ces activités, ainsi que l’adoption d’un nouveau s ystème informatique a nécessité le recrutement et la formation de nouveaux collaborateurs mais également un développement des compétences des collaborateurs déjà en place. De la même façon, pour la Business Unit LuxairCARGO le développement de l’activité liée à la manutention des produits pharmaceutiques a exigé la mise en place de nouvelles formations. C’est l’intensification de toutes les unités opérationnelles mais également la complexité de l’organisation de formations sur sites en raison de la diversité des métiers et la disparité des horaires de travail qui a conduit Luxair à élargir l’offre de formations en ligne, ce qui peut expliquer l’augmentation du nombre moyen d’heures de formations par employé. Le pourcentage de représentantes féminines occupant une fonction au sein du comité de direction, de directeur ou de directeur adjoint n’a pas pu être améliorée en 2014. En revanche, la proportion de personnels féminins augmente légèrement pour les fonctions managériales, démontrant que les efforts en matière de diversité se généralisent. De façon plus large, la politique RH de LuxairGroup mise sur la flexibilité, la mobilité et favorise l’intégration de personnes en situation de handicap. 50 51 Rapport annuel 2014 Gros plan sur ceux qui composent LuxairGroup : cliché de l’entreprise au 31 décembre 2014 Congés parentaux, maternité, sans solde Congé de maternité Ancienneté 55 5 24 Grand total 8,3% 15 -19 a ns 0 145 s an 10 -1 4 Salariés sous contrat Adem 3 Grand total 52 9 0 51 81% 34 20,9% s FIXE 2 Salariés sous contrats à durée déterminée luxembourgeois français portugais allemands autres belges 786 588 579 264 214 101 31% 23% 23% 10% 8% 4% Age moyen 516 519 436 539 39 376 Répartition Hommes en % 210 249 - 69 65 - 64 0,4% 0,0% 60 -59 55 - 49 -44 -5 4 50 45 40 -3 4 -39 35 2 532 30 Grand total 2 1 Femmes en % Départs Embauches Management 88 12 CDI 115 42 Salariés 74 26 CDD / Contrats saisonniers 121 297 100 0 2 4 Apprentis Salariés sous contrat Adem * 0,2% 3,8% 8,3% 14,8% 20,4% 20,5% 17,2% 10,8% 3,6% -2 9 7 92 10 -2 4 Convention de stage 95 4 25 6 20 Contrats d’apprentissage Contrats Adem * * mesures en faveur de l’emploi 2 268 15 -19 CDD / contrats saisonniers Départs / Embauches 273 Collaborateurs actifs LuxairGroup CDI D Nationalités an 19% France 20,7% Allemagne 12,2% 21,9% 5 -9 Apprentis Luxembourg 63,7% F Passages en CDI FLEX L 13% 543 - 4 ans 20,1% Horaires de travail flexibles et fixes Personnel navigant EU B 87% 21,4% ns 49 Personnel au sol a -24 Congé parental mi-temps 2 / 0,1% 40-44 ans 20 Congé parental 30-34 ans 2,3% / 57 25-29 ans 4,0% / 102 Autres pays européens 0,5% Belgique 2,9% 0 21 22 Lieux de résidence 35-39 ans 0,9% / 24 Congé sans solde 50 Personnel au sol et personnel navigant Stagiaires Grand total 0 100 29 71 75 25 Contrats d’apprentissage Contrats Adem * Conventions de stage / contrats d’étudiant Grand total 1 2 185 190 424 535 LuxairGroup 1 Annexe aux comptes annuels consolidés Note 1 – Généralités La Société Luxembourgeoise de Navigation Aérienne S.A. (« LUXAIR ») est une Société Anonyme de droit luxembourgeois, constituée le 9 janvier 1948 pour une durée illimitée. Le siège social est établi à Sandweiler, Grand Duché de Luxembourg. Comme les comptes consolidés ont été établis pour la première fois au 31 décembre 2007, le taux de change historique utilisé pour la conversion des postes des fonds propres acquis avant le 1er janvier 2007 est le taux de change du 1er janvier 2007. L’écart de change qui résulte de ces conversions apparaît dans les réserves au passif du bilan sous la rubrique « Ecarts de conversion de devises ». Tous les soldes et opérations intra-groupes des sociétés incluses dans le périmètre de consolidation ont été éliminés. L’exercice social commence le 1er janvier pour se clôturer le 31 décembre. La Société a pour objet l’exploitation d’une entreprise de transport aérien, de passagers et de fret ainsi que la prestation de tous services directement ou indirectement en rapport avec son objet social. D’après la législation en vigueur, les sociétés mères possédant des entreprises filiales doivent établir des comptes consolidés. L’article 317 paragraphe 3 b) prévoit qu’une société peut être laissée en dehors de la consolidation si les informations nécessaires pour établir les comptes consolidés ne peuvent être obtenues sans frais disproportionnés ou dans un délai injustifié, ce qui est le cas pour Luxair. Note 2 – Principes, règles et méthodes d’évaluation 2.2. Principales règles d’évaluation 2.1. Principes généraux Les principales règles d’évaluation qui ont été appliquées sont les suivantes : Les comptes annuels consolidés sont établis selon la méthode du coût historique, conformément aux dispositions légales et réglementaires luxembourgeoises. 2.2.1. Conversion des postes en devise Les comptes annuels consolidés (bilan et compte de profits et pertes) sont exprimés en euros (EUR). Les politiques comptables et les principes d’évaluation sont, en dehors des règles imposées par la Loi modifiée du 19 décembre 2002, déterminés et mis en place par le Conseil d’Administration. Les produits et les charges en devises autres que la devise du bilan sont convertis dans la devise du compte de profits et pertes au cours de change en vigueur à la date des opérations. La préparation des comptes annuels consolidés implique le recours à un certain nombre d’estimations comptables déterminantes. Elle impose aussi au Conseil d’Administration d’exercer son jugement dans l’application des principes comptables. Tout changement dans les hypothèses peut avoir des répercussions significatives sur les comptes annuels consolidés de la période durant laquelle ces hypothèses ont changé. Le Conseil d’Administration estime que les hypothèses sous-jacentes sont adéquates et que les comptes annuels consolidés donnent ainsi une image fidèle de la situation financière et des résultats de la Société. Les actifs et passifs à court terme et à long terme libellés en devises sont convertis au cours de change en vigueur à la date de clôture du bilan. Les gains de change réalisés sont enregistrés au compte de profits et pertes sous « Autres produits d’exploitation » et les gains de change non réalisés sont inscrits au passif du bilan sous la rubrique « Comptes de régularisation » tandis que les pertes de change réalisées et non réalisées sont reprises sous « Autres charges d’exploitation ». La Société fait des estimations et hypothèses qui ont une incidence sur les montants repris à l’actif et au passif au cours de la période suivante. Les estimations et les jugements sont évalués de façon continue et se basent sur l’expérience passée et d’autres facteurs, dont des anticipations d’évènements futurs jugés raisonnables dans ces circonstances. 2.2.2. Frais d’établissement Les frais d’établissement sont amortis de manière linéaire sur une période de cinq ans. 2.1.1. Consolidation La Société a établi pour la première fois ses comptes consolidés au 31 décembre 2007. 2.2.3. Goodwill de première consolidation En date du 15 novembre 2012, Luxair a acquis une participation dans Euro Moselle Loisirs. Cette nouvelle acquisition a donné lieu à un goodwill de première consolidation qui figure à l’Actif du Bilan et qui sera amorti sur cinq ans à partir de l’exercice 2013. Les comptes consolidés incluent les comptes annuels des filiales significatives qui sont contrôlées directement ou indirectement par LUXAIR selon la méthode d’intégration globale. Les sociétés pour lesquelles LUXAIR exerce une influence notable sont renseignées selon la méthode de mise en équivalence. Les comptes consolidés n’incluent pas les sociétés détenues par des filiales de LUXAIR pour lesquelles les renseignements à indiquer selon l’article 337 de la Loi sur les sociétés commerciales sont omises en vertu de l’article 338 de cette même loi. Les actifs et passifs des comptes annuels des sociétés exprimées dans une devise autre que l’euro (EUR) sont convertis en EUR au taux de change de clôture à la date du bilan. Les postes des comptes de profits et pertes sont convertis en EUR au taux de change moyen de l’exercice. Les postes des fonds propres sont convertis en EUR au taux de change historique applicable. 2.2.4. Immobilisations incorporelles Les immobilisations incorporelles sont évaluées au coût d’acquisition historique qui comprend les frais accessoires ou au coût de revient, déduction faite des amortissements et corrections de valeur cumulés. Ces corrections de valeur ne sont pas maintenues lorsque les raisons qui les ont motivées ont cessé d’exister. Un taux de 33,33% est appliqué linéairement sur les logiciels. LuxairGroup 2 Annexe aux comptes annuels consolidés 2.2.5. Immobilisations corporelles Les immobilisations corporelles sont évaluées au coût d’acquisition qui comprend les frais accessoires ou au coût de revient. Les immobilisations corporelles sont amorties systématiquement sur base de leurs durées d’utilisation estimées. Les biens dont la valeur d’acquisition est inférieure à 870 EUR sont directement amortis et repris au compte de profits et pertes. Les taux de corrections de valeur appliqués sont les suivants : Constructions 4,00%à20,00% Installations techniques et machines 6,66%à20,00% Autres installations, outillage et mobilier 10,00%à33,33% La méthode d’amortissement appliquée est la méthode linéaire ou dégressive selon le type d’avion. Lorsqu’une immobilisation corporelle a subi une diminution de valeur de nature durable, une réduction de valeur complémentaire est effectuée de manière à refléter cette perte. Ces corrections de valeur ne sont pas maintenues lorsque les raisons qui les ont motivées ont cessé d’exister. 2.2.6. Immobilisations financières Les parts dans des entreprises avec lesquelles la société a un lien de participation sont évaluées selon la méthode de la mise en équivalence. Les titres ayant le caractère d’immobilisations sont évalués au coût d’acquisition historique qui comprend les frais accessoires. Les prêts et créances immobilisés sont évalués à leur valeur nominale. En cas de dépréciation qui, de l’avis du Conseil d’Administration, revêt un caractère durable, ces immobilisations financières font l’objet de corrections de valeur afin de leur donner la valeur inférieure qui est à leur attribuer à la date de clôture du bilan. Ces corrections de valeur ne sont pas maintenues lorsque les raisons qui ont motivé leur constitution ont cessé d’exister. 2.2.6.1. Actions propres Luxair S.A. détient 10% de ses propres actions, qui sont portées à l’actif à leur prix d’acquisition. Luxair Finance S.à r.l. détient 2,86% des actions de Luxair S.A. qui sont considérées comme actions propres au niveau du groupe. 2.2.8. Créances Les créances de l’actif circulant sont enregistrées à leur valeur nominale. Elles font l’objet d’une correction de valeur spécifique lorsque leur recouvrement est compromis. Ces corrections de valeur ne sont pas maintenues si les raisons qui ont motivé leur constitution ont cessé d’exister. 2.2.9. Valeurs mobilières Les valeurs mobilières sont évaluées au plus bas de leur prix d’acquisition incluant les frais accessoires et déterminées selon la méthode du « dernier entré, premier sorti » (LIFO), exprimé dans la devise de préparation des comptes annuels consolidés. Une correction de valeur est enregistrée lorsque le prix d’acquisition est supérieur au prix du marché. Ces corrections de valeur ne sont pas maintenues lorsque les raisons qui ont motivé leur constitution ont cessé d’exister. La valeur de marché est basée sur les informations issues de « Reuters ». 2.2.10. Avoirs en banques, avoirs en compte de chèques postaux, chèques et en caisse Le poste Avoirs en banques, avoirs en compte de chèques postaux, chèques et en caisse reprend aussi tous les postes de liquidité en transit non encore repris sur les comptes bancaires. 2.2.11. Provisions Les provisions ont pour objet de couvrir des charges qui trouvent leur origine dans l’exercice ou dans un exercice antérieur et qui sont nettement circonscrites quant à leur nature mais qui, à la date de clôture du bilan, sont ou probables ou certaines mais indéterminées quant à leur montant ou quant à leur date de survenance. Provisions pour grandes visites des avions Le coût des grands entretiens est réparti sur les exercices concernés en fonction des heures de vol et des coûts externes estimés, par voie de constitution de provisions pour grandes visites. Les charges y relatives sont comptabilisées au compte consolidé de profits et pertes sous la rubrique « Autres charges externes ». Lors de la réalisation des grands entretiens, les frais sont imputés au compte de pertes et profits sur des comptes de charges spécifiques. Une reprise de provision est aussitôt constatée dans les comptes « Reprises de provisions » sous la rubrique « Autres produits d’exploitation ». 2.2.12. Comptes de régularisation - actif Ce poste comprend les charges enregistrées avant la date de clôture et imputables à un exercice ultérieur. Conformément à la loi, une réserve pour actions propres a été créée pour un montant identique. 2.2.7. Stocks de matières premières, consommables et de marchandises Les stocks de matières premières, consommables et de marchandises sont évalués au plus bas du prix d’acquisition déterminé sur la base des prix moyens pondérés ou de leur valeur de réalisation. Les stocks de consommables sont constitués de carburant, lubrifiant, nourriture et de fournitures diverses. Une correction de valeur est pratiquée lorsque la valeur estimée réalisable est inférieure à la valeur comptable. Ces corrections de valeur ne sont pas maintenues si les raisons qui ont motivé leur constitution ont cessé d’exister. 2.2.13. Comptes de régularisation - passif Ce poste comprend les produits perçus avant la date de clôture et imputables à un exercice ultérieur. La majorité provient de titres de transport émis non encore utilisés. 2.2.14. Dettes Les dettes sont enregistrées à leur valeur de remboursement. LuxairGroup 3 Annexe aux comptes annuels consolidés 2.2.15. Corrections de valeur Les corrections de valeur sont déduites directement de l’actif concerné. Note 3 – Périmètre de consolidation Les comptes consolidés incluent les comptes annuels de la société et de ses filiales telles que détaillées ci-dessous : 2.2.16. Montant net du chiffre d’affaires Pour les opérations aériennes, le chiffre d’affaires est comptabilisé lors de la réalisation du transport. Le transport est également le fait générateur de la comptabilisation en charges externes des commissions versées aux intermédiaires. La partie des titres de transport qui n’a pas été utilisée est comptabilisée en chiffre d’affaires sur la base d’un programme de reprise systématique. Les revenus liés aux autres prestations sont comptabilisés au moment de la prestation du service déduction faite des réductions sur ventes, ainsi que de la taxe sur la valeur ajoutée et d’autres impôts directement liés au chiffre d’affaires. Nom de la société Pays de domiciliation % Devise Activité principale d’intérêt des et de comptes contrôle annuels 2014 Intégration globale Luxair Commuter S.A. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage 2.2.17. Instruments financiers dérivés La Société peut conclure des contrats d’instruments financiers tels que des options, des swaps, des futures ou des contrats de change à terme. La Société enregistre initialement les instruments financiers au coût d’acquisition. Luxair Commuter et Cie S.e.N.C. Les engagements liés aux opérations de swaps, futures, options et contrats de change à terme sont enregistrés dans les comptes de hors bilan. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage Luxair Commuter S.A. et Cie II S.e.N.C. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage ElleGé S.A. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage ElleGé LGIT S.A. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage Vakanz S.A. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage Roi Soleil S.A. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage Sunny Winter S.A. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage Snowy Summer S.A. Luxembourg 100% EUR Location d’avions avec ou sans équipage Luxair Executive S.A. Luxembourg 100% EUR Affrètement d’avions Luxair Finance S.à r.l. Luxembourg 100% EUR Prise de participations financières Eurocargo S.A. Luxembourg 100% EUR Manutention de fret Airrest S.A. Luxembourg 100% EUR Gestion des cantines Luxair RE S.A. Luxembourg 100% EUR Opérations de réassurances Luxair Cargo Deutschland G.m.b.H. Allemagne 100% EUR Manutention de marchandises Air Pub S.à r.l. Luxembourg 100% EUR Achat / vente d’espaces publicitaires Luxair Immobilière S.à r.l. Luxembourg 100% EUR Achat / vente / gestion / location d’immeubles Cargolux Airlines International S.A. (*) Luxembourg 35,10% Mise en équivalence USD Transport aérien de fret Luxfuel S.A. Luxembourg 40% EUR Gestion d’un dépôt de carburant et mise à bord d’aéronefs SAS Euro Moselle Loisirs Florange (France) 35% EUR Agence de voyage 20% EUR Commercialisation de voyages Société non comprise dans la consolidation Société affiliée Viajes Euromar S.A. Palma (Espagne) LuxairGroup 4 Annexe aux comptes annuels consolidés (*) En relation avec la participation détenue dans Cargolux Airlines International S.A., il est à noter que l’entreprise a repris dans ses comptes annuels une note sur ses engagements. Cette note fait référence aux différentes enquêtes et actions juridiques initiées par des autorités de la concurrence (anti-trust) à l’encontre de plusieurs compagnies aériennes de fret, dont Cargolux, et relatives à une infraction supposée aux règles sur les ententes. En 2010, la Commission Européenne a imposé des amendes d’un montant d’EUR 79,9 Mio contre Cargolux, qui a fait appel de cette décision. La procédure d’appel est toujours en cours. Depuis 2010, le groupe a conclu des accords de règlement et/ou a accepté de payer des amendes avec les autorités de concurrence des Etats-Unis, du Canada, d’Australie, de la Nouvelle Zélande, de Suisse, d’Afrique du Sud et de la Corée du Sud. Note 4 – Goodwill de première consolidation Les mouvements de l’exercice se présentent comme suit : Valeur brute au début de l’exercice D’autres actions de plaintes civiles sont en cours contre Cargolux et plusieurs autres compagnies aériennes de fret au Royaume Uni, aux Pays-Bas, en Nouvelle Zélande, en Norvège, en Corée du Sud et en Allemagne. Des provisions s’élevant à USD 16,5 Mio ont été constituées dans les comptes de Cargolux Airlines International S.A. au 31 décembre 2014 afin de faire face au reliquat des enquêtes et actions juridiques initiées par diverses autorités de concurrence et à des actions lancées au civil. Le Conseil d’Administration est d’avis que la valeur des participations ne nécessite pas de correction de valeur. 2013 EUR 1 302 096 1 302 096 Entrées au cours de l’exercice - - Sorties au cours de l’exercice - - 1 302 096 1 302 096 Corrections de valeur cumulées au début de l’exercice (260 419) - Dotations de l’exercice (260 419) (260 419) - - (520 838) (260 419) 781 258 1 041 677 Valeur brute à la fin de l’exercice Quant aux plaintes collectives civiles lancées aux Etats-Unis, au Canada et en Australie (« class action »), Cargolux a signé un règlement transactionnel avec les plaignants. Cependant, aux Etats-Unis, certains plaignants se sont démarqués de ce règlement transactionnel et pourraient ainsi se lancer dans des poursuites individuelles. 2014 EUR Reprises de l’exercice Corrections de valeur cumulées à la fin de l’exercice Valeur nette à la fin de l’exercice Le goodwill de première consolidation est lié à l’acquisition de 35% des parts de l’entité SAS Euro Moselle Loisirs en date du 15 novembre 2012. Note 5 – Immobilisations incorporelles Les mouvements de l’exercice se présentent comme suit : Concessions, brevets, licences, marques ainsi que droits et valeurs similaires Valeur brute au début de l’exercice Entrées au cours de l’exercice Sorties au cours de l’exercice Valeur brute à la fin de l’exercice Corrections de valeur au début de l’exercice Dotations de l’exercice Reprises de l’exercice Corrections de valeur cumulées à la fin de l’exercice Valeur nette à la fin de l’exercice 2014 EUR 2013 EUR 2 546 700 2 636 211 - - - (89 511) 2 546 700 2 546 700 (2 542 403) (2 630 014) (1 898) (1 899) - 89 511 (2 544 301) (2 542 403) 2 399 4 298 LuxairGroup 5 Annexe aux comptes annuels consolidés Note 6 – Immobilisations corporelles Les mouvements de l’exercice se présentent comme suit : Terrains et constructions EUR Installations techniques et machines EUR 95 870 048 435 858 027 57 678 383 58 205 155 647 611 613 Entrées au cours de l’exercice - 20 066 047 2 166 522 542 622 22 775 191 Sorties au cours de l’exercice - (32 796 668) (70 163) - (32 866 831) Transferts au cours de l’exercice - 37 603 237 92 888 (37 696 125) 0 Valeur brute à la fin de l’exercice 95 870 048 460 730 643 59 867 630 21 051 652 637 519 972 Corrections de valeur cumulées au début de l’exercice (58 247 135) (293 013 454) (51 069 417) - (402 330 006) (3 079 265) (32 867 690) (2 709 257) - (38 656 212) - 23 152 831 70 164 - 23 222 995 (61 326 400) (302 728 313) (53 708 510) - (417 763 224) Valeur nette à la fin de l’exercice 34 543 647 158 002 329 6 159 120 21 051 652 219 756 748 Valeur nette à la fin de l’exercice précédent 37 622 913 142 844 573 6 608 967 58 205 155 245 281 608 Valeur brute au début de l’exercice Dotations de l’exercice Reprises de l’exercice Corrections de valeur cumulées à la fin de l’exercice Autres installations, outillage Acomptes versés et immobilisations et mobilier corporelles en cours EUR EUR Selon l’avis du Conseil d’Administration, aucune correction de valeur complémentaire n’est constatée sur les avions de type Boeing, Embraer et Q400. Les valeurs brutes des avions représentent au 31.12.2014 un montant de EUR 364 003 162 pour une valeur nette comptable de EUR 148 051 965. Total EUR LuxairGroup 6 Annexe aux comptes annuels consolidés Note 7 – Immobilisations financières Les mouvements de l’exercice se présentent comme suit : Parts dans des entreprises mises en équivalence EUR Titres ayant le caractère d’immobilisations EUR Prêts et créances immobilisées Actions propres Total EUR EUR EUR 122 985 410 137 821 194 030 4 713 596 128 030 857 Entrées au cours de l’exercice 44 369 120 5 36 961 - 44 406 086 Sorties au cours de l’exercice - - (23 271) - (23 271) Valeur brute au début de l’exercice Variations au cours de l’exercice (26 432 461) - - - (26 432 461) Valeur brute à la fin de l’exercice 140 922 069 137 826 207 720 4 713 596 145 981 211 Corrections de valeur cumulées au début de l’exercice - - - - - Dotations de l’exercice - - - - - Reprises de l’exercice - - - - - Corrections de valeur cumulées à la fin de l’exercice - - - - - Valeur nette à la fin de l’exercice 140 922 069 137 826 207 720 4 713 596 145 981 211 Valeur nette au début de l’exercice 122 985 410 137 821 194 030 4 713 596 128 030 857 LuxairGroup 7 Annexe aux comptes annuels consolidés Note 8 – Autres créances La Société a conclu les contrats de couverture sur le Jet-fuel détaillés ci-dessous : Le poste « Autres créances » se compose principalement de : Produits 2014 EUR Montants notionnels Unités Devise Plus ou moinsvalue non réalisée EUR 60 400 Metric ton USD (15 974 237,72) 2013 EUR Achat swap Réserve de réassurance relative au plan de prévoyance non contributif en faveur du personnel (note 12) 2 126 986 2 284 028 Avances sur impôts payées à l’Administration des Contributions 2 978 725 2 463 446 Autres 2 470 678 2 496 020 Total 7 576 389 7 243 494 Les charges et produits inhérents aux contrats de couvertures sont comptabilisés durant les mêmes périodes comptables que les expositions couvertes. Au 31.12.2014, les contrats de couverture des besoins de kérosène présentaient des pertes latentes pour EUR 15 974 238 et des gains latents pour EUR 3 730 028. Note 9 – Instruments financiers dérivés Au 31.12.2014, les contrats de couverture EUR/USD des achats d’avions présentaient des gains latents pour EUR 2 261 152. La Société utilise des instruments financiers dérivés afin de réduire son exposition aux risques liés à la volatilité du prix du kérosène et des devises. Une politique de couverture a été mise en place. Au 31.12.2014, les contrats de couverture EUR/USD des dépenses de maintenance d’avions présentaient des pertes latentes pour EUR 12 756 et des gains latents pour EUR 813 303. Au 31 décembre 2014, la Société a conclu les contrats de change à terme détaillés ci-dessous : Devise Montants achetés Devise Montants vendus Juste valeur USD EUR 118 127 305 EUR 90 696 017 6 812 381 4 031 223 USD 4 915 000 (31 221) GBP 311 000 EUR 390 149 9 060 TND 5 510 000 EUR 2 339 038 54 131 MAD 1 855 000 EUR 163 950 4 896 Devise Montants notionnels Plus ou moinsvalue non réalisée EUR USD 0 0 0 0 La Société a conclu les contrats d’option de change détaillés ci-dessous : Produit Vente Call EUR & Achat Put EUR LuxairGroup 8 Annexe aux comptes annuels consolidés Note 10 – État de l’évolution des capitaux propres Les mouvements de l’exercice se présentent comme suit : Situation au 01.01.2014 Capital souscrit Réserve légale EUR Autres réserves Réserve consolidée Ecart d’acquisition Résultats reportés Plus-values immunisées Ecart de conversion Résultat de l’exercice Total EUR Réserve pour actions propres EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR 349 533 797 13 750 000 1 375 000 4 713 596 242 562 995 32 672 167 8 951 183 (2 841 797) 53 932 175 (13 761 014) 8 179 492 Affectation du résultat 2013 - - - - - - 1 894 673 - - (8 179 492) (6 284 819 Variations de l’exercice - - - - (10 225 012) - - - (18 055 579) - (28 280 591) Résultat de l’exercice Situation au 31.12.2014 - - - - - - - - - (408 189) (408 189) 13 750 000 1 375 000 4 713 596 242 562 995 22 447 155 8 951 183 (947 124) 53 932 175 (31 816 593) (408 189) 314 560 198 Capital souscrit Le capital souscrit et entièrement libéré de EUR 13 750 000 est représenté par 110 000 actions d’une valeur nominale unitaire de EUR 125 entièrement libérées. Réserve légale Sur les bénéfices nets, il doit être prélevé annuellement 5% pour constituer le fonds de réserve prescrit par la loi luxembourgeoise. Le prélèvement cesse d’être obligatoire lorsque la réserve atteint le dixième du capital. La réserve légale ne peut pas être distribuée. Réserve pour actions propres La Société mère du groupe a acquis dans le passé des actions propres portées à l’actif du bilan. Conformément à la loi luxembourgeoise sur les sociétés anonymes, le Groupe a constitué une réserve indisponible qui figure au passif du bilan sous le poste « Réserve pour actions propres » pour le même montant. Autres réserves – réserve spéciale La réserve spéciale a été établie sur base de l’article 174 bis LIR. Ce poste de réserve correspond au quintuple de l’impôt sur la fortune de l’exercice imputé sur l’impôt sur le revenu des collectivités et est maintenu au bilan pendant les cinq années d’imposition consécutives à l’année d’imputation. Plus-values immunisées Une plus-value immunisée a été réalisée en 2008 sur l’apport du terrain par Luxair à la société Luxair Immobilière pour un montant de EUR 3 341 646. La plus-value a été directement réinvestie dans la participation « Luxair Immobilière » en application de l’article 54 LIR. En 2011, Luxair a procédé à un échange de ses créneaux d’atterrissage et de décollage à l’aéroport de Londres Heathrow avec une autre compagnie aérienne. Cet échange était assorti d’une compensation financière de EUR 50 590 529 en faveur de Luxair qui a été comptabilisée comme plus-value immunisée. Comme prévu par les dispositions légales, cette plus-value a été réinvestie dans la participation « Luxair Finance » en application de l’article 54 LIR. Ecart d’acquisition En décembre 2009, Luxair a procédé au rachat d’actions Cargolux détenues par SAirlines et a participé à l’augmentation du capital de Cargolux. Ces opérations ont généré dans les fonds propres un écart d’acquisition négatif (goodwill négatif) de EUR 17 741 546. En 2011, suite à la revente d’actions Cargolux à Qatar Airways, une quote-part de cet écart d’acquisition a été reprise pour un montant de EUR 8 790 363. L’écart d’acquisition négatif s’élève à EUR 8 951 183. LuxairGroup 9 Annexe aux comptes annuels consolidés Note 11 – Provisions Note 13 – Montant net du chiffre d’affaires Provisions pour pensions et obligations similaires La Société a mis en place en faveur du personnel un régime de prévoyance non contributif extralégal. A partir du 1er janvier 2013, le plan est financé au travers d’un compartiment du fonds de pension de la BCEE (CLP, Assep), à l’exception des pensionnés avant le 1er janvier 2000 que constitue la provision de EUR 2 478 069. Ventilation du chiffre d’affaires par catégories d’activité : La réserve de réassurance y relative figure à l’actif du bilan sous la rubrique « Autres créances » pour EUR 2 126 986 (2013 : EUR 2 284 028). Autres provisions Dans le poste « Autres provisions » figurent les provisions pour grandes visites des avions pour un montant de EUR 50 003 915 (2013 : EUR 46 777 295), un montant de EUR 2 564 156 pour litiges en cours (2013 : EUR 2 341 736), un montant de EUR 8 966 846 de provisions pour charges d’exploitation (2013 : EUR 9 000 000), un montant de EUR 40 296 419 de provision pour égalisation (2013 : EUR 37 340 079) et enfin le solde de EUR 2 219 143 de provisions diverses (2013 : EUR 2 112 605). 2014 EUR 2013 EUR Luxair Luxembourg Airlines 155 128 450 135 307 035 LuxairTours 242 327 241 238 755 015 CargoHandling 78 289 751 76 139 330 Autres activités 19 491 504 21 420 768 495 236 946 471 622 148 Total chiffre d’affaires Note 14 – Personnel Note 12 – Dettes A part les dettes envers des établissements de crédit, les dettes du Groupe viennent à échéance endéans un an. Ventilation du personnel Le Groupe a employé 2 394 personnes à temps plein et en moyenne au cours de l’exercice (2013 : 2 288 personnes). Les durées résiduelles des postes de la rubrique « Dettes subordonnées » se présentent comme suit : 2014 EUR Emprunts liés à l’achat d’avions 2013 EUR < 1 an 1 à 5 ans > 5 ans Total 7 169 151 25 256 925 21 646 363 54 072 439 28 327 680 7 169 151 25 256 925 21 646 363 54 072 439 28 327 680 Note 15 – Rémunération du conseil d’administration Un montant net de EUR 80 224 a été alloué aux administrateurs et au commissaire du Gouvernement (2013 : EUR 88 657). Note 16 – Autres charges d’exploitation Le poste « Autres charges d’exploitation » peut être détaillé comme suit : Les durées résiduelles des postes de la rubrique « Dettes non subordonnées » se présentent comme suit : 2014 EUR Emprunts liés à l’achat d’avions 2013 EUR < 1 an 1 à 5 ans > 5 ans Total 5 300 00 10 200 175 5 400 000 20 900 175 29 950 175 5 300 000 10 200 175 5 400 000 20 900 175 29 950 175 2014 EUR 2013 EUR Impôt sur la fortune 890 847 983 715 Autres 343 502 293 149 1 234 349 1 276 864 Total LuxairGroup 10 Annexe aux comptes annuels consolidés Note 17 – Produits exceptionnels Note 19 – Honoraires du réviseur Le poste « Produits exceptionnels » peut être détaillé comme suit : Les honoraires (hors TVA) concernant les prestations délivrées durant l’exercice à la maison-mère et ses filiales par PricewaterhouseCoopers, Société coopérative sont présentés dans le tableau ci-dessous : 2014 EUR 2013 EUR Reprise impôts années antérieures 513 690 52 294 Vente avions 933 715 12 091 856 5 501 287 - Plus-value sur vente actions Cargolux Change achats avions 2 021 522 Crédits relatifs à des achats d’avions 1 115 461 - - 80 256 1 176 228 788 10 086 851 12 986 431 Participation bénéficiaire volet risque PP Divers Total 533 237 Note 18 – Charges exceptionnelles Moins-value sur ventes d’avions Prime de réassurance exceptionnelle Divers Total Total 2013 EUR 264 792 1 899 - 1 701 452 347 136 - 3 411 200 - 1 921 - 4 025 049 1 703 351 Une charge de 3 411 211 EUR a été comptabilisée au titre d’une prime d’assurance destinée à couvrir différents risques informatiques de la société, dont une partie liée à la mise en production d’un nouveau système de réservation au cours de l’exercice. 2013 EUR 175 800 158 500 7 598 50 650 183 398 209 150 2014 EUR 2013 EUR Note 20 – Engagements hors bilan Les engagements financiers de la Société se présentent comme suit : 99 092 99 092 173 525 173 525 Commandes fermes d’avions 19 586 186 50 725 060 Achat à terme de devises 97 620 376 80 078 608 Achat de kérosène à terme 49 546 073 33 800 745 Garanties bancaires reçues 1 387 478 1 519 264 Garanties bancaires en faveur d’entreprises avec un lien de participation 2014 EUR Aircraft remarketing sharing Yakutia sale Autres honoraires Garanties bancaires en faveur de tiers Le poste « Charges exceptionnelles » peut être détaillé comme suit : Honoraires exceptionnels et divers Honoraires d’audit 2014 EUR